COSO最新企业风险管理框架(2017)要素包括

COSO新企业风险管理（ERM）框架（2017版）20原则

Components and Principles：要素和原则:

1.Exercises Board Risk Oversight—The board of directors provides

oversight of the strategy and carries out governance responsibilities to support management in achieving strategy and business objectives. 1.董事会执行风险监督 - 董事会对战略进行监督，执行治理责任，支持管理实现战略和业务目标。

2.Establishes Operating Structures—The organization establishes

operating structures in the pursuit of strategy and business objectives. 2.建立运营机构 - 组织在追求战略和业务目标方面建立运营机构。 3.Defines Desired Culture—The organization de

【内部参阅】

北 京 国 家 会 计 学 院

理财专家新视点

总 第 15 期

会计准则与税法研究所

资 本 运 营 研 究 所 编

审计与风险管理研究所 2008年12月10日

企业理财战略与风险管理

z COSO的企业风险管理框架产生的背景

z 《企业风险管理一总体框架》对内部控制的新发展 z ERM框架对我国内部控制建设的启示

COSO的企业风险管理框架及对我国的启示1

一、COSO的企业风险管理框架产生的背景

内部控制理论是随着企业内控实践经验的丰富而逐渐发展起来的，大致经历了内部牵制、内部控制系统、内部控制结构和内部控制整体框架四个理论阶段。由美国注册会计师协会(A IC PA )、美国会计学会(AAA)、财务经理协会(FE I)、国际内部审计师协会( IIA)和管理会计师协会(MA)五大学会共同组成的反虚假财务报告委员会，于1992年发表的《内部控制整体框架》公告，标志着内部控制理论与实践进入了整体框架的新阶段，并被世界上许多企业所采用。尽管如此，理论界和实务界还是认为该内部控制框架有些局限性，如对风险强调不够，使得内部控制无法与企业的风险管理相结合。

1996年，反虚假财务报告委员会（COSO)

COSO内部控制要素

COSO是指美国反对虚假财务报告委员会所属的内部控制专门研究委员会——发起机构委员会（COSO）。它包括美国注册会计师协会，内部审计师协会，财务经理协会，美国会计学会，管理会计协会。

标准名称：《内部控制-整体框架》

标准组织：发起组织委员会COSO

隶属机构：美国国会的反对虚假财务报告委员会（NCFR）

标准作用：研究导致虚假财务报告的偶发因素，并为上市公司及其独立审计师，为SEC（美国证券交易委员会）和其他监管机构以及教育机构提供建议 形成时间：形成于1985年，报告1992年发布

COSO报告：1992年COSO委员会经过多年研究，针对公司行政总裁、其他高级执行官、董事、立法部门和监管部门的内部控制进行高度概括，发布《内部控制一整体框架》报告，即通称的COSO报告。

根据COSO内控框架，公司层面的内部控制由以下五个部分组成：

1.控制环境

2.风险评估

3.控制活动

4.信息与沟通

5.监控

为了实现内部控制的有效性，需要下列五个方面的要素支持：（五要素） –控制环境

任何企业的核心是企业中的人及其活动。人的活动在环境中进行，人的品性包括操守、价值观和能力等，它们是构成环境的重要要素之一，又与环境相互影响、相互作用。环境要素是推动企业发展的

COSO内部控制要素

COSO是指美国反对虚假财务报告委员会所属的内部控制专门研究委员会——发起机构委员会（COSO）。它包括美国注册会计师协会，内部审计师协会，财务经理协会，美国会计学会，管理会计协会。

标准名称：《内部控制-整体框架》

标准组织：发起组织委员会COSO

隶属机构：美国国会的反对虚假财务报告委员会（NCFR）

标准作用：研究导致虚假财务报告的偶发因素，并为上市公司及其独立审计师，为SEC（美国证券交易委员会）和其他监管机构以及教育机构提供建议 形成时间：形成于1985年，报告1992年发布

COSO报告：1992年COSO委员会经过多年研究，针对公司行政总裁、其他高级执行官、董事、立法部门和监管部门的内部控制进行高度概括，发布《内部控制一整体框架》报告，即通称的COSO报告。

根据COSO内控框架，公司层面的内部控制由以下五个部分组成：

1.控制环境

2.风险评估

3.控制活动

4.信息与沟通

5.监控

为了实现内部控制的有效性，需要下列五个方面的要素支持：（五要素） –控制环境

任何企业的核心是企业中的人及其活动。人的活动在环境中进行，人的品性包括操守、价值观和能力等，它们是构成环境的重要要素之一，又与环境相互影响、相互作用。环境要素是推动企业发展的

上海市第六期监事培训班

企业风险管理及 内部控制制度框架

演讲人简介 陈少瑜先生安达信公司中国企业融资部合伙人 合伙人 安达信公司中国评估业务的主管合伙人 合伙人 中国注册资产评估师 (CPV) 参与制定《中国资产评估准则/指南》 香港会计师公会会员 (AHKSA) 英国特许会计师协会资深会员 (FCCA) 积极参与中国企业改革重组及其在国际资本市场上进行 的私募、股票上市和买壳上市等相关的项目 在财会、审计、企业融资 、兼并收购 及资产/企业价值 评估方面有超过十年的工作经验

主要内容 中国企业面临的挑战 风险管理与内部控制在企业管理中的地位及其 重要性 风险管理的概念与思路 内部控制与业务流程重组 内部控制实务

授课目标协助您们了解风险管理与内部控制制度的框架 包括 风险管理的概念和思路 实施风险管理与内部控制制度需要考虑的关键因素 风险管理与内部控制制度关键因素的系统性及相关性

一、中国企业面临的挑战

世界经济的发展趋势-表面现象 世界经济的发展趋势-

知识经济

虚拟组织

合并与收购

电子商务

数字化集成

WTO/全球化 WTO/全球化

信息高速公路

...正在改变整个商业世界 ...正在改变整个商业世界

世界经济的发展趋势-转变动力 世界经济的发展趋势-

迅速的 战

（一）、管理缺失

现金流量是企业资金管理的生命。部分项目缺少对现金流量的认识，不讲资金预算管理 盲目采购，超定额储备不考虑市场因素随意生产，使企业库存物资不断积压，资金长时间得不到周转，一些项目投产后因缺乏流动资金而无法启动生产。由于管理的缺失直接导致企业贷款利息和管理费用支出的增加，最终影响资金使用效率和企业经济效益资金分配失衡 。 （二） 资金运筹不合理

不少企业只根据国家规定对资金实行跟踪管理，对资金管理的缺失致使资金运筹不合理 资金流向过于分散，使用效率低下，资金被滞留在一些不足轻重的项目里，沉淀的资金往往得不到充分的利用，无法发挥其应有的作用，使得资金的时间效益完全丧失。 （三） 资金管理意识的差

资金管理意识的差，导致一些企业经营管理者缺少对资金时间价值的认知，在对资金进行筹集、运用、分配时缺乏科学性、合理性和计划性。例如有些企业一味地追求产量和产值 对高成本的产量风险投入过多甚至不惜负债经营，使资金分配比例失衡，长期项目投资过多给企业资金运转带来困难，财务风险增加。 （四） 监管不力

目前，企业之间经济纠纷不断，资金相互拖欠，其主要原因就在于企业缺乏有效的监管机制，导致资金管理严重失控，资金流量不明，流动资金不足。

分类号 U D C

密级 编号

审计硕士专业学位论文

F融资担保公司基于全面风险管理框架的

论文题目 ： 风险管理研究 年级、班级 ： 学生姓名 ： 指导教师 ： 答辩日期 ：

摘 要

随着经济的迅速发展，信用债担保异军突起。被担保主体资质较差，52%为资质偏差的城投企业。主体评级较低，另有相当一部分私募债未披露主体评级。除企业债（主要是城投债）外，多为中小企业私募债、中小企业集合债券及中小企业集合票据等。对于融资担保公司管理层来说，如何降低风险成为了一个不得不思考的难题。

本文以F融资担保公司的风险管理现状为线索，提出了该公司在风险管理上存在的一系列问题，并从全面风险管理的角度对如何建立管理目标，如何对担保中的风险进行识别、评价，同时减少在担保中存在的风险问题，如何保障全面风险管理体系的健康发展和顺利运行。具体的研究内容如下：

第一部分主要对论文的研究背景、意义、创新和不足、国内外研究现状以及大致的内容框架作总纲性的描述，由此来揭示本文的实际研究价值；

第二部分主要对风险及风险管理的定义，风险管理理论的发展，风险管理原理及常用

ＣＯＳＯ组织对内部控制监督要素的发展及启示

◆　　　王海滨

保持政府部门和企事业单位内部控制持续有效地运行，有助于政府部门、企事业单位实现其目标，是实现国家良治的基础。而内部控制监督则是实现内部控制持续有效运行的保障。梳理、分析ＣＯＳＯ组织对企业内部控制监督要素的发展，有利于完

部控制定义。即界定企业内部控制是企业董事会、管理层和其他员工为实现企业经营效率、效果及财务提供合理保证的过程。

２．确定了内部控制监督在内部控制中的地位。在调整、拓展内部控

整体框架》成本的关注，即对设置、执行、维护、改进企业内部控制成本

的关注。对此，美国证券交易委员会公司执行《企业内部控制整体框架》提出指导意见。针对小型上市公司内部控制设置成本问题，ＣＯＳＯ组织在２００６年发布了《小型上市公司财务报告内部控制指南》（Ｉｎｔｅｒｎａｌ　Ｃｏｎ－ｔｒｏｌ　ｏｖｅｒ　Ｆｉｎａｎｃｉａｌ　Ｒｅｐｏｒｔｉｎｇ－Ｇｕｉｄａｎｃｅｆｏｒ　Ｓｍａｌｌｅｒ　Ｐｕｂｌｉｃ　Ｃｏｍｐａｎｉｅｓ）。该指南根据成本－效益原则，确定了小型企业执行《企业内部控制整体框架》的２０条原则，提出了小型企业设置、执行、维护、改进财务报告内部控制的方式。

与《企业内部控制整体框架》相比，该指南的创新点主要是：

１．缩小

浅谈企业风险管理

郑雅君 管理系10营销（1）班 101206115

摘要：始于美国的次贷危机迅速波及全球，引发了自二战以来最为严重的经济危机。这场由金融危机引发的经济危机，再一次表明了风险，尤其是重大风险的不可预测性以及危害性。众多企业经营陷入了停顿，市场出现萎缩，库存积压，资金链断裂，很多企业开始被迫裁员。作为微观经济实体的企业，如何能够预防风险，并且在风险发生后，如何能够把损失降到最低，是每个企业家需要考虑的问题。本文从风险的定义入手，对企业风险的来源进行分析和梳理，最后从企业组织结构和企业战略的角度，提出了一些企业风险管理的看法。

关键词：风险；企业风险管理；多元化

一、风险的定义

不同的学者对风险有不同的定义。A.H.Mowbray称风险为不确定性；

C.A.Williams将风险定义为在给定的条件和某一特定的时期，未来结果的变动；Brnmiley认为风险是公司收人流的不确定性；March＆Shapira认为风险是事物可能结果的不确定性，可由收益分布的方差测度；由于方差计算的方便性，风险的这种定义在实际中得到了广泛的应用。而国际标准化组织（ISO）对风险的定义为，不确定性对目标的影响。在该组织的定义中，突出了风险的本质，不确定性，以及所造成的后

大公风险管理咨询企业风险管理体系有效性评价

基本定义

企业风险管理体系效用评价是对企业因应规 避、减轻、转移、控制运行风险而建立的风 险管理体系或方法的完备性、有效性进行评 估，帮助企业或企业监管单位进一步改进该 风险管理体系所进行的对体系设计、建设、 管理和运行情况水平的全面分析和评估。

大公风险管理咨询企业风险管理体系有效性评价

一般描述 企业风险管理系统效用评价是一套用于企业风险管理系统评价的操 作系统，它结合了企业风险管理系统建设的方法论和以及为其定制的 效用评价方法，包括了对风险管理系统建设各个方面的评价指标体系， 以及进行评价的操作程序(步骤)和各种评价方法中的应用参数。 企业风险管理系统效用评价在形态上表现为一个知识体系，通过指 标的获得，指标的量化，指标的判断和对指标的综合评价，得到所评 价的企业风险管理系统的效用等级。评价者的背景在体系中所发挥的 作用，取决于对系统所使用的应用参数的修订能力，或修订的必要性。 而系统应用参数的建立主要是通过对有丰富企业管理经验的专家的采 样来获得。

大公风险管理咨询企业风险管理体系有效性评价

一般描述 多指标综合评价，以及使用群决策和对层级决策评价模 式是体系的一大特点。问题导向或问题树(分析树)贯穿