债券托管业务

第1讲??券款对付（DVP）结算业务－对零余额管理的分析??1.银行间债券市场采用的结算方式为（）。D??A??纯券过户（FOP）??B??见券付款（PAD）??C??见款付券（DAP）??D??券款对付（DVP）????

2.在每个结算日的什么时间（），中央结算公司将成员DVP账户的剩余资金一次性清退。A??A??16:30??B??4:30??C??16:40??D??17:00????

3.下列哪项不是产生滞留资金的原因？D??

A??中央债券综合业务系统的关闭时间晚于大额支付系统。??

B??成员确认结算指令的时间太晚，导致结算完成之后来不及将专户的资金汇出。??C??16:30分的资金自动退回??

D??成员多次汇划资金，增加结算环节。????

4.下列哪项不是自动退回对结算成员的影响？C??A??成员多次汇划资金，增加结算环节??

B??自动退回的待结算资金未及时划回专户，导致结算失败??C??成员在商业银行资金账户的收益较高??

D??成员在自动退回后再次汇入待结算资金，结算完成后可能来不及汇出导致资金滞留????

5.关于如何做好业务衔接的说法，错误的是（）。D??

A??在做好前中后台业务衔接的情况下，尽早办理债券结算业务??

B??自动退回时点

第1讲??券款对付（DVP）结算业务－对零余额管理的分析??1.银行间债券市场采用的结算方式为（）。D??A??纯券过户（FOP）??B??见券付款（PAD）??C??见款付券（DAP）??D??券款对付（DVP）????

2.在每个结算日的什么时间（），中央结算公司将成员DVP账户的剩余资金一次性清退。A??A??16:30??B??4:30??C??16:40??D??17:00????

3.下列哪项不是产生滞留资金的原因？D??

A??中央债券综合业务系统的关闭时间晚于大额支付系统。??

B??成员确认结算指令的时间太晚，导致结算完成之后来不及将专户的资金汇出。??C??16:30分的资金自动退回??

D??成员多次汇划资金，增加结算环节。????

4.下列哪项不是自动退回对结算成员的影响？C??A??成员多次汇划资金，增加结算环节??

B??自动退回的待结算资金未及时划回专户，导致结算失败??C??成员在商业银行资金账户的收益较高??

D??成员在自动退回后再次汇入待结算资金，结算完成后可能来不及汇出导致资金滞留????

5.关于如何做好业务衔接的说法，错误的是（）。D??

A??在做好前中后台业务衔接的情况下，尽早办理债券结算业务??

B??自动退回时点

债券托管结算业务网络培训

考试安排及复习参考

一、考试安排

考试前一天下午外地学员报到，考试当天时间安排见下表：

注：下午的两场考试相同，考试组织方根据学员报名考试的顺序安排其参加其中的一场考试。

二、考试范围与题型

考试形式是闭卷机考。考试范围包括“债券托管结算业务”课程涉及的相关知识点，系统上机操作不作为考试内容。

题型全部为客观题，其中单选40题，每题1分，共40分；多选20题，每题2分，共40分；判断20题，每题1分，共20

分。总分100分，60分及格。若考试未通过，当天下午有一次补考机会。

三、复习重点

（一）第1讲——债券市场托管结算体系

复习重点：金融基础设施包括哪些类别，托管结算机构的目标，《金融市场基础原则》的地位，国际标准建议一国实行中央证券托管的原因以及原则第11条内容，中国债券市场托管结算体系的发展与现状，中央结算公司的主要职责和业务。

（二）第2讲——我国债券市场法律法规

本节课涉及的法律规章内容较多，不过考试内容较少，在复习的时候重点掌握法规中出现的业务比例、限额即可。如买断式回购的两个比例20%、200%，《证券法》规定公开发行公司债券的40%的限额比例，发行人申请其发行的债券交易流通、单个投资人持有量不能超过该期债券发行量的30%，以

企业债券业务介绍

二O一三年

第一章企业债券概述1.1企业债券概述

1

2.1企业债券概述

1.1企业债券概述

企业债券是指在中国境内具有法人资格的企业在境内按法定程序发行的、约定在一定期限还本付息的有价证券，包括依照《公司法》设立的公司发行的公司债券和其他企业发行的企业债券，但不包括上市公司发行的公司债券。我国企业债券市场发展至今扩容显著，2012年发行总规模自2000年以来有较大提升。2000年末全国银行间债券市场的企业债券托管总量为288.58亿元；而截至2012年12月末已达到23,012.23亿元。从发行规模来看，根据Wind资讯的统计数据(不含铁道债),2000年全国已发行企业债券85.30亿，到2009年快速增长到 3,252.33亿，并在之后的2010和2011年间保持在较高水平。2012年以来，得益于债券市场的快速发展，2012全年发行了6,499.31亿元。从发行家数看，得益于众多地方企业发债热情空前高涨，加之国家发改委的审核相对简化，截至2012年12月 31日发行期数已经达到484只，大大超过11年的发行水平，再创历史新高。

图：2000-2012年末企业债发行规模(单位：亿元)与只数(不含铁道债)数据来源：Wind咨讯7000

服务器托管业务协议

甲方:

乙方：中国联合网络通信有限公司XXX分公司

1

甲方： 地址： 邮编： 传真： 乙方： 地址： 邮编： 电话：

为满足甲方关于在乙方主机托管业务方面的需求，甲乙双方本着自愿有偿协商，达成一致并签订合同如下： 一、 合作内容

1、乙方为甲方提供接入互联网服务。

2、甲方接入使用用途为： 。

3、甲方如有建网站需求，请注明“开设网站数量”、“网站域名”、“备案号”等信息。甲方不得利用本协议所使用的网络资源擅自启用新的域名、开办新的网站，不得擅自提供虚拟主机等网站接入服务，不得擅自向其他用户提供内容发布服务；

开设网站数量

4、甲方如暂不开设网站，在以后开设网站前需经通信管理局审批并与乙方签订补充协议后方可建站，协议中注明“开设网站数量”、“网站域名”、“备案号”等信息。

5、甲方如为经营性质用户：需向乙方提供ISP或IDC经营许可； 甲方如为非经营性质用户：不得向其他单位或个人提供互联网站接入； 6、甲方必须明确网站主办者，并且网站主办者必须承担本网站的信息安全管理责

服务器托管业务协议

甲方:

乙方：中国联合网络通信有限公司XXX分公司

1

甲方： 地址： 邮编： 传真： 乙方： 地址： 邮编： 电话：

为满足甲方关于在乙方主机托管业务方面的需求，甲乙双方本着自愿有偿协商，达成一致并签订合同如下： 一、 合作内容

1、乙方为甲方提供接入互联网服务。

2、甲方接入使用用途为： 。

3、甲方如有建网站需求，请注明“开设网站数量”、“网站域名”、“备案号”等信息。甲方不得利用本协议所使用的网络资源擅自启用新的域名、开办新的网站，不得擅自提供虚拟主机等网站接入服务，不得擅自向其他用户提供内容发布服务；

开设网站数量

4、甲方如暂不开设网站，在以后开设网站前需经通信管理局审批并与乙方签订补充协议后方可建站，协议中注明“开设网站数量”、“网站域名”、“备案号”等信息。

5、甲方如为经营性质用户：需向乙方提供ISP或IDC经营许可； 甲方如为非经营性质用户：不得向其他单位或个人提供互联网站接入； 6、甲方必须明确网站主办者，并且网站主办者必须承担本网站的信息安全管理责

公司债券承销业务尽职调查指引

(2015年9月30日第五届常务理事会第三十七次会议审议通过,2015

年10月16日发布) 第一章 总则

第一条 为规范承销机构开展公司债券承销业务,促进承销机构做好尽职调查工作,根据《公司债券发行与交易管理办法》、《公司债券承销业务规范》等相关法律法规、规范性文件和自律规则,制定本指引。法律法规、自律组织等对公司债券承销业务尽职调查工作另有规定的应当从其规定。

第二条 本指引所称尽职调查是指承销机构及其业务人员勤勉尽责地对发行人进行调查,以了解发行人经营情况、财务状况和偿债能力,并有合理理由确信募集文件真实、准确、完整以及核查募集文件中与发行条件相关的内容是否符合相关法律法规及部门规章规定的过程。

第三条 本指引是对承销机构尽职调查工作的最低要求。承销机构应当按照本指引的要求,并结合发行人的行业、业务、融资类型等实际情况,认真履行尽职调查义务。除对本指引已列示的内容进行调

查外,承销机构还应当对承销业务中涉及的、可能影响发行人偿债能力的其他重大事项进行调查,核实募集文件的真实性、准确性和完整性。必要时,承销机构可以采取本指引以外的其他方法对相关事项进行调查。

第四条 承销机构应当建立健全内

新准则应付债券核算方法解读

2006年2月和2006年10月财政部分别正式颁布了《企业会计准则》及其应用指南（含附录）（以下简称新准则）。新会计准则在会计实务中的应用就成为会计理论界和实务界关注和讨论的重点。根据新准则有关规定的字面意思，除个别会计科目不同外，两种类型债券（即分期付息一次还本债券和一次还本付息债券）的核算方法基本相同。而事实上，由于上述两类债券的还款方式不同，其实际利率的计算方法和会计核算方法均有很大差别，下面笔者分别举例说明。 一、分期付息一次还本债券 （一）发行价款净额高于债券面值

【案例1】 A企业发行债券，该债券发行日为2007年1月1日、 期限5年、面值100000元、年利率10％，每年末付息、到期一次还本，债券的发行价格110000元，债券承销商按2％收取发行费，A企业取得债券发行价款净额107800元。

107800=100000×10%{[1-(1+r)]/r }+100000×(1+r) 通过内插法可计算出实际利率r=8.06%。其债券计息调整如表1所示。

-5

-5

注：8114.19=10000-1885.81 有关会计分录为：

（1）2007年1月1日发行债券

新质押式债券回购业务简介

新质押式国债回购交易在市场资金供给较为紧张时，为普通居

民的闲置资金提供了一个相对安全，收益颇高的投资工具。

质押式回购是交易双方以债券为权利质押所进行的短期资金融通业务。在质押式回购交易中，资金融入方（正回购方）在将债券出质给资金融出方（逆回购方）融入资金的同时，双方约定在将来某一日期由正回购方向逆回购方返还本金和按约定回购利率计算的利息，逆回购方向正回购方返还原出质债券。 （一）、质押回购交易的安全性

由于融资回购方（资金拆入），只有在交易所提供了足额的标准券作为质押，融资回购申报才有效，同时也是为融资卖出方（资金拆出）的资金安全提供了一定的担保。 （二）、质押回购交易的收益性

国债回购的年化收益率是通过交易所竞价产生的，这点与股票一样，是不断波动、根据市场资金面的供求关系来随行就市的。

相对于银行的理财产品收益比较（10万元为例）

证券公司-回购 1天国债回购(204001) 5% 年化率/360天*10万-1元手续费=13.9-1=12.9元 银行-理财 1天通知存款 0.95% 年化率/360天*10万=2.64元 活期存款 0.5% 年化率/360天*10万=1.39

中国农业银行托管业务测试题库

目 录

一、单项选择题 ............................................................... 2

◇托管业务基础知识 ....................................................... 2 ◇交易及专项资金托管业务 ................................................. 3 ◇信托计划保管业务 ....................................................... 8 ◇证券公司资产管理托管业务 .............................................. 11 ◇商业银行理财产品托管业务 .............................................. 13 ◇股权投资基金托管业务 .................................................. 13 ◇企业年金基金托管业务 ..