期货公司从事期货投资咨询业务

期货期货投资

期货投资期末复习材料

一、期货交易与商品现货交易有何不同？

期货交易与现货交易有相同的地方，如都是一种交易方式、都是真正意义上的买卖、涉及商品所有权的转移等，不同的地方有以下几点：

第一是交易的对象不同。现货交易的范围包括所有商品；而期货交易的对象是有限的几个品种，它是由交易所制订的标准化合约。

第二是交易目的不同。在现货交易中，买方是为了获取商品；卖方则是为了卖出商品，实现其价值。而期货交易的目的是为了转移价格风险或进行投机获利。

第三是交易程序不同。现货交易中卖方要有商品才可以出卖，买方须支付现金才可购买，这是现货买卖的交易程序。期货交易是一条“双程路”，可以先买后卖，也可以先卖后买，

第四是交易的保障制度不同。现货交易以《合同法》等法律为保障，合同不能兑现时要用法律或仲裁的方式解决；而期货交易实行保证金制度，保证金制度在放大盈利比例的同时，也把风险放大了。

第五是交易方式不同。现货交易是进行实际商品的交易活动，交易过程与商品所有权的转移同步进行。而期货交易是以各种商品期货合约为内容的买卖，整个交易过程只是体现商品所有权的买卖关系，而与商品实体的转移没有直接的联系。

二、期货交易与股票交易有什么联系与区别？

联系：都是资本投资，属于金融市场范畴

1、什么是期货？

所谓期货，一般指期货合约，就是指由期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量标的物的标准化合约。这个标的物，又叫基础资产，对期货合约所对应的现货，可以是某种商品，如铜或原油，也可以是某个金融工具，如外汇、债券，还可以是某个金融指标，如三个月同业拆借利率或股票指数。期货合约的买方，如果将合约持有到期，那么他有义务买入期货合约对应的标的物；而期货合约的卖方，如果将合约持有到期，那么他有义务卖出期货合约对应的标的物（有些期货合约在到期时不是进行实物交割而是结算差价，例如股指期货到期就是按照现货指数的某个平均来对在手的期货合约进行最后结算）。当然期货合约的交易者还可以选择在合约到期前进行反向买卖来冲销

这种义务。

广义的期货概念还包括了交易所交易的期权合约。大多数期货交易所同

时上市期货与期权品种。

2、期货有哪些种类？什么是股指期货？什么是利率期货？什么是外汇期

货？

期货可以大致分为两大类，商品期货与金融期货。商品期货中主要品种可以分为农产品期货、金属期货（包括基础金属与贵金属期货）、能源期货三大类；金融期货中主要品种可以分为外汇期货、利率期货（包括中长期债券期货和短期利率期货）

管理咨询业务约定书

委托方（甲方）：××××公司

受托方（乙方）：xx会计师事务所有限公司

根据《中华人民共和国注册会计师法》中注册会计师承办业务范围的规定，甲方委托乙方提供管理咨询方面的服务。为明确双方的权责，特签订此约定书。

一、委托目的和事项

（一）委托目的 （二）委托事项与要求 （三）提交报告格式

二、时间安排

20××年××月××日开始，预计××天完成。并在××日内，提交咨询意见报告书（甲方未按期付款的除外）。

三、收费标准及付款方式

甲、乙双方根据平等自愿原则，协商确定甲方向乙方支付服务费（大写）××元，其中工时成本××万元，其他代垫费用××万元。乙方接受甲方委托并签订协议后，甲方应预付××元，其余在提交咨询意见报告书时一次付清（包括预付部分）。乙方因委托需外出调查，其差旅费由甲方另行支付，按实结算。

四、双方职责

（一）甲方应负责及时提供乙方工作所需的真实可靠的情况和资料并指定联系人负责。 （二）甲方应当正确使用管理咨询报告，由于使用不当所造成的后果，与乙方无关。 （三）乙方应遵守职业道德，对在执行业务过程中所知悉的商业秘密保密。 （四）乙方按双方约定的时间完成委托事项，并提交咨询意见报告书。

如果在执行业务过程中因委托方的原

新增《关于建立股指期货投资者适当性制度的规定（试行）》

《期货公司执行投资者适当性制度管理规则（试行）》 《股指期货投资者适当性制度实施办法（试行）》 《股指期货投资者适当性制度操作指引（试行）》

《期货公司执行股指期货投资者适当性制度管理规则（试行）》自 2010 年 2 月 9 日起 施行。

第一条 为维护股指期货市场平稳、规范和健康运行，督促期货公司会员单位（以下简称会员单位）严格执行股指期货投资者适当性制度，切实保护投资者合法权益，根据《关于建立股指期货投资者适当性制度的规定》（试行），以及

《中国期货业协会章程》的规定，制定本规则。 第二条 会员单位应按照中国证监会和中国金融期货交易所的有关规定，遵循将适当的产品销售给适当的投资者的原则，建立健全内控合规制度，严格执行投资者适当性制

度。

第三条 会员单位应当建立以了解客户和分类管理为核心的客户管理和服务制度，将股指期货投资者适当性制度贯穿于开户流程管理的各个环节，理性选择客户，不得为不符合投资者适当性标准的投资者申请股指期货交易编码。

第四条 会员单位在开户时，应当向投资者充分揭示股指期货风险，全面客观介绍股指期货法律法规、业务规则和产品特征，测试投资者的股指期货

股指期货业务基金-期货数据交换接口

(试行版)

中国证券业协会

二〇一一年三月

目 次

编写说明 .............................................................................. 1 股指期货业务基金-期货数据交换接口 ...................................................... 3 1 范围 ................................................................................ 3 2 规范性引用文件 ...................................................................... 3 3 术语和定义 .......................................................................... 3 3.1 新订单 New Order-Single ........................................

期货公司客户资产管理业务的客户需求分析

1、潜在客户类型

随着金融市场的不断探索和发展，居民收入水平的提高，我国期货市场已经逐渐开始不能满足广大投资者的需求，期货公司资产管理业务的开展，正好能吸引广泛的市场潜在客户。

首先，以保值作为主要目标的产业客户将是期货资产管理业务的主力潜在客户。产业客户是期货市场的主要参与者，全国有数量巨大的生产、加工、销售企业，基于对原材料或产品价格的波动，他们都有套期保值的需求，然而事实上，由于专业套期保值和资产管理人才的缺乏，只有极少数企业参与期货市场。期货公司资产管理业务的开展可以凭借其专业性强、安全性高的优势，吸引渴盼已久的产业客户入场。

其次，各种机构将是期货资产管理业务的潜在客户之一，其中包括证券、保险、QFII、政府、银行以及企业年金、信托基金、养老基金、慈善基金等各类基金。由于政策原因，证券公司投资资金、保险资金和QFII等机构投资者无法参与期货市场。而资产管理业务的开展，将降低期货的风险系数，我们有理由相信，随着金融体制的开放，上述这些机构都能以资产管理的方式进入期货市场。

此外，广大个人投资者也将是期货资产管理也的潜在客户之一。长久以来我国期货交易主体以广大中小散户为主，他们的投资技能和信息获取能力都十分

河南理工大学暑期实习报告

（2012年9）

学院：经济管理学院

专业：金融10-1

姓名：谢辉

学号：311010080125

一：实习目的

实习其实就是学校和社会的桥梁，通过实习我们即可检验我们所学知识、提高我们把

理论用于实践的能力，又可以通过在实践中遇到的问题与疑惑来更好地去学习理论知识，和加深对理论知识的理解；在日常学习中很多同学感觉到学习那些理论性的东西很痛苦，渐渐地他们就失去学习兴趣，而通过这次实习我们可以发现其实我们学习的知识是很有用的，是能够创造巨大的价值财富的，在实习中同学们还可以培养学习兴趣；

更重要的是，虽然学校也是有很多不同性格、不同背景的人组成，很多人把学校比作一个微型的社会；但学校和社会总归不是一样的，其实他们有很大的差别；在学校中我们的主要任务是学习，往往我们忽略了和没有机会去培养和提高其他方面的能力，例如人际交往，与人相处，和实际工作等等；而实习恰恰给我们提供了一个学习和提高这些技能的机会和平台。在实习中我们可以体验作为一名工人每天上班、下班生活的酸甜苦辣，我们可以学习怎样和领导、同事协同工作，可以学习在工作中遇到问题时该怎么办和在没有完成工作时该怎样向领导报告....

上海股指期货配资公司申穆投资

一、股指期货配资公司-配资公司起源

1、股指期货开户的基本要求投资者开户的资金门槛为50万元，这把许多投资者拒之门外。而且股指高额的保证金（目前一手股指履约保证金在10万左右）也让中小投资者望而怯之，也只能做做模拟盘。

2、配资公司最早是由期货行业的发展衍生出来的期货金融服务行业，配资公司是专门为期货（股票）投资者提供资金融通，运用杠杆原理扩大投资者的资金量，实现高比例杠杆操作，期货公司的保证金制度被配资公司拷贝运用，在期货15%左右的保证金比例下，配资公司再扩大最高10倍（有的公司提供20倍以内），再次缩小投资的保证金量。公司属性来看，期货公司和配资公司是不同属性的公司，前者是金融公司，后者很多是咨询类非金融公司。目前配资市场的配资公司根据不同标准分为两个大类。根据配资公司的公司属性来分，配资公司可分中介公司即配资咨询服务公司和专业自营配资公司；根据配资公司主营业务来分，可分为期货配资公司，股票配资公司，股指期货配资公司等等。

二、期货配资公司业务介绍

期货配资是指配资公司可以在投资者自有资金的基础之上再给提供2-10倍的配资资金，例如，投资者自身有10万资金，配资公司则以其自有资金为基数再提供20万-100万的配资资金

上海股指期货配资公司申穆投资

一、股指期货配资公司-配资公司起源

1、股指期货开户的基本要求投资者开户的资金门槛为50万元，这把许多投资者拒之门外。而且股指高额的保证金（目前一手股指履约保证金在10万左右）也让中小投资者望而怯之，也只能做做模拟盘。

2、配资公司最早是由期货行业的发展衍生出来的期货金融服务行业，配资公司是专门为期货（股票）投资者提供资金融通，运用杠杆原理扩大投资者的资金量，实现高比例杠杆操作，期货公司的保证金制度被配资公司拷贝运用，在期货15%左右的保证金比例下，配资公司再扩大最高10倍（有的公司提供20倍以内），再次缩小投资的保证金量。公司属性来看，期货公司和配资公司是不同属性的公司，前者是金融公司，后者很多是咨询类非金融公司。目前配资市场的配资公司根据不同标准分为两个大类。根据配资公司的公司属性来分，配资公司可分中介公司即配资咨询服务公司和专业自营配资公司；根据配资公司主营业务来分，可分为期货配资公司，股票配资公司，股指期货配资公司等等。

二、期货配资公司业务介绍

期货配资是指配资公司可以在投资者自有资金的基础之上再给提供2-10倍的配资资金，例如，投资者自身有10万资金，配资公司则以其自有资金为基数再提供20万-100万的配资资金

期货有限公司

资产管理业务投资者适当性管理办法

第一章 总则

第一条 为保障期货有限公司（以下简称公司）资产管理业务的规范、健康运行，保护投资者的合法权益，控制资产管理业务风险，根据《期货公司监督管理办法》、《证券期货经营机构私募资产管理业务运作管理暂行规定》、《期货公司资产管理业务试点办法》、《私募投资基金监督管理暂行办法》《期货公司资产管理业务管理规则(试行)》、《期货公司资产管理业务投资者适当性评估程序》、《期货有限公司投资者适当性管理办法》和《期货资产管理业务基本管理制度》等相关法律法规及公司规定，制定本办法。

第二条 公司各部门应严格执行本办法，审慎评估投资者的风险认知水平和风险承受能力，为适当的投资者提供资产管理服务。

第三条 业务部门和资产管理部门应当指导投资者根据相关法律法规要求，主动了解资产管理投资策略的风险收益特征，结合自身的经济实力、风险承受能力进行自我评估，审慎决定是否参与资产管理业务。

第四条 公司执行两级审核，由业务部门评估岗或资管部门评估岗作出初评，资产管理部复核岗进行复核评估。

第五条 公司必须严格执行实名制销售、实名制管理要求和资产管理业务投资者适当性评估要求。

第二章 适当性管理部门和岗位职责

第六条 资产