海外投资面临哪些税务风险

海外投资架构的税务分析（上）

本文见《金融实务》2009年第1期 出版日期2009年01月05日

李晓晖

在全球金融海啸的背景之下，世界经济面临着复杂而严峻的形势，但海外资产价格的下跌，也为中国企业海外投资提供了非常好的机会。

中国企业在海外进行投资，需要从税务角度设计投资架构。比如在当地设立子公司还是分公司，如果要设立子公司，是直接投资设立、还是通过中间控股公司间接投资设立等，选择税务效益最高、最适应企业未来全球发展战略的投资架构，提高海外投资的回报率，增加企业的整体价值。

以往中国企业在进行海外投资时普遍选择在开曼群岛、BVI（英属维尔京群岛）等传统的避税港设立中间控股公司，然后持有海外目标公司的股权。

但自2008年1月1日开始实施的新《企业所得税法》首次提出了“居民纳税人”“受控外国公司”“一般反避税条款”等概念，对中国企业通过传统避税港设立的海外投资架构产生重大影响。在新政策下，中国企业应重新评估其海外投资结构，避免相关的税务风险。 分公司还是子公司？

中国企业在海外国家或地区进行投资时，第一个考虑的问题往往是要在当地设立什么样的商业机构。

例如，去南非或者澳大利亚收购一个矿产或石油的资源型项目，企业往往需要

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海外投资风险与应对策略

作者：李铮

来源：《国际商务财会》2016年第02期

【摘要】随着国际市场需求的变化，近几年来，越来越多的企业开始由国际工程承包向海外投资转型，通过投资拉动国际工程承包业务。然而海外投资风险丛生，本文梳理了海外投资的八大类风险，并逐一阐述了应对风险的措施。 【关键词】走出去海外投资风险管控EPCBOT 【中图分类号】F275

随着“一带一路”战略构想的提出，我国企业“走出去”的步伐日益加快，中国资本将引领国际工程建设由传统的国际工程承包（以下简称EPC）模式开始向海外投资（BOT、PPP）模式转型。通过海外投资，可以更好地实现“两种资源，两个市场”的强国之梦，缓解国内供求结构矛盾，更重要的是可以通过BOT、PPP拉动EPC，进而带动国内的机电产品出口和劳务输出，有效推进中国企业的国际化进程。 一、中国企业海外投资的优势

从当前的国际经济形势看，大多数国家更愿意中国企业以投资的形式参与该国的发展建设，主要基于以下原因：

对于中国企业而言，传统的EPC项

海外投资保险实务

一、 海外投资的概念

由于海外投资是海外投资保险的保险标的，二者之间有着密切的关系，因此在介绍海外投资保险之前有必要首先简要介绍一下海外投资。但是，海外投资作为海外投资保险实务操作中的概念，目前并没有一个十分确切的定义。

对投资国来说，海外投资的概念类似于国际直接投资。国际直接投资是指一国的自然人、法人或其他经济组织单独或共同出资，在其他国家的境内创立新企业，或增加资本扩展原有企业，或收购现有企业，并且拥有有效控制权的投资行为。一些国家出于地理上的原因，也将国际直接投资称之为海外直接投资。它不同于证券投资,不是单纯的国际资本流动,是投资企业的资本、技术、管理等生产要素为一体的跨国移动。

而对东道国来说，海外投资的概念类似于外国私人投资。外国私人投资是由一个按照商业原则运营的外国实体对某一项目进行的一段相对长期的资本投入；此种资本投入的回报主要依赖于项目的产出、收益或利润。虽然投资的概念不局限于股权投入，但不应把投资与货物或服务销售混淆。对于外国供应方来说，销售合同属于出口贸易的范畴，因为销售合同基于不可撤消的付款义务，并且应该投保出口信用保险。

二、 海外投资保险的概念

海外投资保险是承保被保险人因投资所在国政治局势动荡或政

中石油海外投资的成败案例及其启示

摘要： 近年来，企业开展跨国并购已经成为一种“时尚”，企业开展跨国并购，有利于获取海外资源，补充国内资源的不足，有利于扩大我国产品的出口，有利于学习国外的先进技术与管理经验。但是，风险也很大，并购能否成功，受国内外很大因素的影响。本文主要以中石油收购哈萨克斯坦PK石油公司和加拿大Verenex能源公司为例，探讨中国企业走出国门开展跨国并购的利弊得失，并总结其有益的经验，给其他企业开展跨国并购提供有益的启示。 关键词：海外投资，问题，决策

In recent years, the enterprise developed the transnational merger and acquisition already to become one kind “the fashion”, the enterprise developed the transnational merger and acquisition, was advantageous in gaining the overseas resources, supplemented the domestic resources the insu

中石油海外投资的成败案例及其启示

摘要： 近年来，企业开展跨国并购已经成为一种“时尚”，企业开展跨国并购，有利于获取海外资源，补充国内资源的不足，有利于扩大我国产品的出口，有利于学习国外的先进技术与管理经验。但是，风险也很大，并购能否成功，受国内外很大因素的影响。本文主要以中石油收购哈萨克斯坦PK石油公司和加拿大Verenex能源公司为例，探讨中国企业走出国门开展跨国并购的利弊得失，并总结其有益的经验，给其他企业开展跨国并购提供有益的启示。 关键词：海外投资，问题，决策

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中石油海外投资的成败案例及其启示

摘要： 近年来，企业开展跨国并购已经成为一种“时尚”，企业开展跨国并购，有利于获取海外资源，补充国内资源的不足，有利于扩大我国产品的出口，有利于学习国外的先进技术与管理经验。但是，风险也很大，并购能否成功，受国内外很大因素的影响。本文主要以中石油收购哈萨克斯坦PK石油公司和加拿大Verenex能源公司为例，探讨中国企业走出国门开展跨国并购的利弊得失，并总结其有益的经验，给其他企业开展跨国并购提供有益的启示。 关键词：海外投资，问题，决策

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论中国海外投资者对国际投资仲裁机制的利用

作者：漆彤

来源：《东方法学》2014年第03期

内容摘要：国际投资仲裁是当前解决投资者与东道国之间投资争端的主要法律方式，对于保护投资者利益、维护国际投资法制具有十分重要的作用。中国已成为世界第二大资本输入国和上升最快的资本输出国之一，投资者在海外遭受东道国不公正待遇的情况呈上升趋势。自2007年“谢业深案”开创中国投资者通过国际仲裁解决投资争端的先例以来，中国在国际投资仲裁舞台上日渐活跃，表现出海外求偿案件多、被诉案件少、被告国覆盖面广、仲裁发起主体多元、管辖权争议突出、实体法律问题尖锐等特征。针对我国推行“走出去”战略实施过程中所面临的海外中资利益缺乏有效法律保护问题，我国应加强对本国海外投资者的法律保护意识培育、构建资金及法律援助等配套措施、调整对外投资条约体系及外资立法，从而推动投资者更为积极地利用国际投资仲裁机制来保障自身合法权益。 关键词：海外投资 政治风险 争议解决 国际仲裁 一、研究背景

当前，国际投资法正处于深度转型调整时期，突出表现为国际资本流动的多极化、投

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论中国海外投资者对国际投资仲裁机制的利用

作者：漆彤

来源：《东方法学》2014年第03期

内容摘要：国际投资仲裁是当前解决投资者与东道国之间投资争端的主要法律方式，对于保护投资者利益、维护国际投资法制具有十分重要的作用。中国已成为世界第二大资本输入国和上升最快的资本输出国之一，投资者在海外遭受东道国不公正待遇的情况呈上升趋势。自2007年“谢业深案”开创中国投资者通过国际仲裁解决投资争端的先例以来，中国在国际投资仲裁舞台上日渐活跃，表现出海外求偿案件多、被诉案件少、被告国覆盖面广、仲裁发起主体多元、管辖权争议突出、实体法律问题尖锐等特征。针对我国推行“走出去”战略实施过程中所面临的海外中资利益缺乏有效法律保护问题，我国应加强对本国海外投资者的法律保护意识培育、构建资金及法律援助等配套措施、调整对外投资条约体系及外资立法，从而推动投资者更为积极地利用国际投资仲裁机制来保障自身合法权益。 关键词：海外投资 政治风险 争议解决 国际仲裁 一、研究背景

当前，国际投资法正处于深度转型调整时期，突出表现为国际资本流动的多极化、投

二十国集团（G20）委托OECD实施应对税基侵蚀和利润转移行动计划（BEPS），在全球掀起了打击税基侵蚀和利润转移的浪潮，与此同时，美国更是极力在世界范围内推行其FATCA法案，力图获取美国居民的海外离岸账户信息，打击跨国避税，跨国企业利用离岸公司避税面临越来越大的风险与挑战。与此同时，世界范围内的离岸地的新注册公司数量仍在不断增加，除BVI群岛外，2013年大多数离岸地的新注册公司数量均比2012年增长了8%到9%。虽然BVI群岛2013年新注册公司的数量同比下降了4%，但2013年仍有六万余家新离岸公司在BVI群岛注册成立。产生这一现象的原因在于，建立离岸公司、实施离岸架构已经成为跨国企业进行海外投资的最为有效和成熟的模式，其不仅在节税方面存在极大优势，更具备投资信息安全、商业风险分散的特点，可以说企业预期增加的监管和合规成本远远不及离岸架构带给企业的便利和收益。因此，在未来可预见的时期内，离岸架构仍然将是跨国企业实施海外投资的最佳选择。

海外投资的离岸架构有两个核心要素，一为离岸平台，一为海外信托计划。离岸平台的打造有两个核心步骤，其一是选择合适的离岸国家或地区，其二是选择合适的离岸公司形式。海外投资平台的建立不仅可以规避国

中国地质大学长城学院毕业论文开题报告

学生姓名 指导教师 课题性质 毕业论文题目 一、论文研究的目的、意义 1、研究目的：企业积极推进海外投资，在相当程度上是为了获得先进技术，整合全球资源、提升企业的核心竞争力，意图以全球作为舞台进行战略布局。他们选择海外投资目标时不单从价格因素考虑，同时选择那些价格具有吸引力、同时对自身低成本的工程设计和生产模式能形成互补的企业。通过对该问题的研究，解决我国中小企业海外投资存在的问题，提出可行性对策，从多方面推动中小企业海外投资的发展，拓展海外生存空间，寻求企业的可持续发展。 2、研究意义： （1）理论意义：中国加入WTO，为我国中小企业海外投资提供了机遇，但是鉴于当前全球金融危机的现实状况，我国中小企业海外投资存在诸多问题，而且国内对此问题的具体解决途径为数尚少。论文通过对该问题的研究，总结前人理论，并结合我国当前实际情况搜集数据，进行研究与讨论，从而提出解决问题的相关对策，旨在对改善我国中小企业海外投资现状做出更有效的推动作用。 （2）现实意义：研究证明我国中小企业进行海外投资，可以使我国国内经济与国际贸易等方面取得较大的经济利益，同时有助于缓解我国就业压力及促进社会稳定。所以在我国目