大宗商品定价权

数模第一次培训论文

指导老师：陈建超老师

金融博弈、地缘政治与大宗商品定价权研究

摘要

本题研究缺乏大宗商品定价权被动局面的形成原因，继而探求金融博弈、地缘政治和天气气候等各种复杂因素在大宗商品价格中的地位，其结果能对中国如何改变这种局面起到一定指示作用，研究用到SPSS、EVIEWS、MATLAB等软件。

针对第一问，以铜作为大宗商品的代表研究缺乏定价权原因。在对中、英铜期货数据进行整理后，用pearson分析法检验铜价格变动与供需关系的相关性，从而得出定价权缺失与粗放经济的关系。然后再分析深层次原因，用VAR模型研究中英铜期货价格变化间的关系，并用Johansen协整检验法、格兰杰因果关系检验法、脉冲响应函数分析中英铜期货价格变化是否是构成对方价格变化的原因。

结果显示：供需平衡和铜均价相关系数r=0.194，SHFE库存和铜均价相关系数r=-0.047，铜价格高低并不是供求关系的正常情况，即国际大宗商品定价权的缺乏并不是由中国粗放型经济导致。英国定价影响力明显高于中国，这可能是通过金融博弈、地缘政治等因素进行操纵。

针对第二问，分析各种因素对大宗商品价格形成的影响力。首先采用模糊综合评价方法，采用金融博弈、地缘政治和天气气候作为一级指标来衡量，在它之

郎咸平：中国没有大宗商品定价权底因

郎咸平在2009年2月接受《经济参考报》采访，谈中国为何没有大宗商品定价权的原因。

问：中国对外有较高依赖度的大宗商品，价格常大幅波动，原因是什么？

郎咸平：那是“新帝国主义”在操纵。 首先，需求是被别人控制的。

发达国家在全球范围内把高污染的行业都转移出去了。比如美国需要石油钢管，美国自己不生产，把单子放到中国来。好，那么中国就要买原材料—铁矿石。所以中国的铁矿石单子实际是替美国下的。也就是说，这不是真正的中国需求，这个需求是外来的，是被别人操纵的，我们是在替发达国家买单。

第二，不但需求是被控制的，原材料也被控制。

表面上，我们看似在和某某国家做交易，买了他们的原材料，其实错了。比如科特迪瓦是主要的咖啡产地，它的咖啡出口绝大部分被几个外资控制。原材料的定价，是发达国家控制的。铁矿石更典型，全球被力拓、必和必拓、淡水河谷三大巨头操纵。

所以需求被他们控制，原材料供应也在他们手里。两头的定价权我们都没有，所以看到价格总是波动。

再一个层面，金融市场把这个波动加倍放大了。当华尔街看到美国轮胎需求多起来，他们就知道中国要买橡胶了，既然中国一买价格就涨，他们就可以先买进橡胶期货，等价格高了再卖给中国。

所以，无论

力保定价权，大豆价格震荡上行

格林期货大连营业部 王杨

一、10月大豆走势概述 十一长假过后，国内大豆期货价格从4036暴跌到3009，随后在3000点到3400点宽幅震荡。（如下图）

大连大豆905日K线图

十一期间美盘并未休市，反而愈演愈烈，美豆价格跌跌不休。（如下图）

二、走势分析

十一过后连续的暴跌主要受外盘影响较大，在国内价格都处在观望的情况下，再加之政府保护价格尚未出台，导致国内大豆期货价格紧跟美豆走势，连续几个跌停，使得多头损失惨重，国内现货市场更是惨淡不堪，收购商持观望态度，部分油厂靠着原有库存维持少量生产，其

余则无奈停产。大豆市场陷入深度窘境。

面对这样的紧急态势，国家发展改革委员会发布公告。以3700元/吨的价格在全国收购150万吨大豆。消息一出果然立竿见影，国内大豆连涨两天，10月20日，国家发展改革委员会发布公告，增加粮食收储和提高粮食最低收购价，第二天，就在投机者预期大豆将再度涨停时，大豆期货再遭空头袭击，主力合约最低跌至每吨3100元以下，跌幅超过7%。主要原因有三，其一就是部分投资者并不看好后市；其二则是，持续下跌饱受跌势亏损之苦的多头，在反弹减少损失后进行斩仓操作；其三，参与抄底的投资者，在短线有一定的获利

商品的定价策略

如何给商品定价？如何差异化定价？这其中包括成本定价法、需求定价法、竞争竞价法等！

一、成本定价法

成本加成定价法 1、顺加法

单位商品价格=商品的单位成本价X（1+商品的加价率） 2、倒扣发

单位商品价格=商品单位成本÷（1-商品毛利率）

目标利润定价法

单位商品价格=总成本X（1+目标利润率）÷预计销售数量

二、需求定价法

需求定价法是指企业在定价的时不再以成本为基础，而是根据市场需求、消费者对产品价值的理解和接受程度为依据的一种定价方法。在运用需求导向定价法时，企业更注重研究消费者购买行为，这种方法的好处是有利于成交，利润一般也会最大化，定价方式比较灵活，难点是不像成本定价那样容易量化，所以需求定价法更多的是一些定价原则或者技巧！

1、需求差异定价法

这种需求差异主要体现在时间，地点、消费对象之间三个方面。

“时间就是金钱”在这点上彻底体现出来了，新手机上市，如果你是品牌的忠实追随者，那你必须付高价才能立即得到它，反之，你可以慢慢等待，等价位降到你的目标价位的时候在出手。有些地方高峰电价和低峰电价不一样的，机票的价格和距起飞时间成反比，旅游景区的淡旺季门票差异等，这些都是需求定价法中利用时间差异法定价的方法。

大宗商品与期货的对比

中国四大期货交易所

1 郑州商品交易所 成立于1990年10月12日（农产品，化工产品） 2 大连商品交易所 成立于1993年2月23日（农产品，化工产品） 3 上海期货交易所 成立于1999年12月26日（金属，能源，化工产品） 4 中国金融期货交易所 成立于2006年9月8日（股指期货） 5，东南大宗商品交易中心 成立于成立于2013年5月30日

期货是期货公司里开立账户，在电脑上进行买卖，在将来进行交收或交割的标的物，这个标的物可以是某种商品例如黄金、原油、农产品，也可以是金融工具，还可以是金融指标。交收期货的日子可以是一星期之后，一个月之后，三个月之后，甚至一年之后。买卖期货的合同或者协议叫做期货合约。买卖期货的场所叫做期货市场。投资者可以对期货进行投资或投机。对期货的不恰当投机行为 东南大宗商品相对于期货的对比

期货的交易特点： 1、8%～20%的保证金交易，资金利用率高

2、8.5小时交易时间，T+0，即时成交， 3、交易方式灵活，可买涨买跌，双边均可获利； 4、资金安全，实行第三方银行存管； 5、交易价格是国内市场价换算人民币价格，

6、具备申请现货

大宗商品与期货的对比

中国四大期货交易所

1 郑州商品交易所 成立于1990年10月12日（农产品，化工产品） 2 大连商品交易所 成立于1993年2月23日（农产品，化工产品） 3 上海期货交易所 成立于1999年12月26日（金属，能源，化工产品） 4 中国金融期货交易所 成立于2006年9月8日（股指期货） 5，东南大宗商品交易中心 成立于成立于2013年5月30日

期货是期货公司里开立账户，在电脑上进行买卖，在将来进行交收或交割的标的物，这个标的物可以是某种商品例如黄金、原油、农产品，也可以是金融工具，还可以是金融指标。交收期货的日子可以是一星期之后，一个月之后，三个月之后，甚至一年之后。买卖期货的合同或者协议叫做期货合约。买卖期货的场所叫做期货市场。投资者可以对期货进行投资或投机。对期货的不恰当投机行为 东南大宗商品相对于期货的对比

期货的交易特点： 1、8%～20%的保证金交易，资金利用率高

2、8.5小时交易时间，T+0，即时成交， 3、交易方式灵活，可买涨买跌，双边均可获利； 4、资金安全，实行第三方银行存管； 5、交易价格是国内市场价换算人民币价格，

6、具备申请现货

第二节

商品定价的心理策略

【教学过程结构设计】

一、课题引入：提问

二、再通过案例分析导入课题。

三、运用学生日常生活中的例子吸引学生广泛讨论，。

四、结合实例一一分析三种定价策略。运用案例体现定价策略的优点及不足。【教学过程】

一、课前提问

影响新产品顺利打入市场的因素有哪些？

Eg: 产品本身（质量、外观、性能）

产品促销

销售渠道

价格

……

二、新课导入

案例分析：打开PPT播放

汽车制造商制定了13 8000元的建议零售价，这种低价与该产品带来的利益并不相称。马自达公司的经销商们很快认识到这个不平衡，于是在以"市场价格调整"的形式在制造商建议零售价的基础上将价格提高了30 000元。消费者欣然接受了更高的价格，而经销商们也轻易将盈余据为己有。

提出问题：①如果经销商未及时发现问题，那会造成什么后果？

由学生的回答引出：如果企业对市场认识不到位，对产品把握不准确那么就容易出现不科学的定价，会给企业造成损失！引出：新品定价策略用课前提出问题学生讨论的形式，活跃课堂气氛并且提高学生自主思考的能力

提问引入

企业如何进行新品

定价？采取何种方

法才是利益最大化

影响因素

经济规律

政经文的影响

竞争对手

三、新课内容

(一）撇脂定价法

（1)含义：新产品在上市之初，将价格定得较高，在短期内获取丰

信息商品定价策略的研究

社会的快步发展使得我们的社会变成了信息化社会，与此同时，信息商品成为了我们生活中的常见品，人们可以不再必须外出购买东西。只要你在家（任何地方）只要有网络的地方你都可以接触到信息商品。确实信息商品给予广大消费者了方便，但是信息商品也是一项有待改进的“事业”。信息商品的交换日益频繁使得信息商品的定价也变得越来越复杂。在我国，对信息商品价格这一经济学至今还没有形成科学的理论，关于信息价格的形成有很多不同的观点。价格决定论认为，信息商品的价格由其价值量决定，信息商品的价值又是由生产信息商品所耗费的社会必要劳动时间决定的，生产信息商品的单位成本是信息商品价值和价格的基础和依据。在此，我们不得不分析下信息产业中对于信息商品定价策略。

由于信息产业属于新兴的产业，因而信息经济是一种新兴的经济形态，其发展历史并不长，到目前为止，各行业对“信息商品”的定义和分类没有完整清晰的界定。从本质上说，任何可以被数字化的事物都是信息。如果将这些信息进行企业化生产，并将其在市场上出售和转让，那么这些信息就转变为劳动产品，即信息商品。1977年,美国著名数理经济学家、1972年诺贝尔经济学奖获得者阿罗提出根据条件概率原则有效地改变概率的任何观察结果即是信

信息商品定价策略的研究

社会的快步发展使得我们的社会变成了信息化社会，与此同时，信息商品成为了我们生活中的常见品，人们可以不再必须外出购买东西。只要你在家（任何地方）只要有网络的地方你都可以接触到信息商品。确实信息商品给予广大消费者了方便，但是信息商品也是一项有待改进的“事业”。信息商品的交换日益频繁使得信息商品的定价也变得越来越复杂。在我国，对信息商品价格这一经济学至今还没有形成科学的理论，关于信息价格的形成有很多不同的观点。价格决定论认为，信息商品的价格由其价值量决定，信息商品的价值又是由生产信息商品所耗费的社会必要劳动时间决定的，生产信息商品的单位成本是信息商品价值和价格的基础和依据。在此，我们不得不分析下信息产业中对于信息商品定价策略。

由于信息产业属于新兴的产业，因而信息经济是一种新兴的经济形态，其发展历史并不长，到目前为止，各行业对“信息商品”的定义和分类没有完整清晰的界定。从本质上说，任何可以被数字化的事物都是信息。如果将这些信息进行企业化生产，并将其在市场上出售和转让，那么这些信息就转变为劳动产品，即信息商品。1977年,美国著名数理经济学家、1972年诺贝尔经济学奖获得者阿罗提出根据条件概率原则有效地改变概率的任何观察结果即是信

现货的本质

（一）现货市场天生就容易孕育“怪胎”。 两年前，我带着不知道现货到底是什么的懵懂进入了现货市场。当时，我只知道现货比股票灵活，可做多也可做空，T+0交易实在是爽，一个点的波动就能赚 钱，这是多么好的投机品种啊！初入市场的好运气，让我放松了风险意识。股市里养成的价值投资理念和基本面技术让我在现货中惯于抄底；抄底不成，又反过来在 涨到天价的品种上去测顶做空；几次碰壁之后，我才回过头来思考失败的原因。直到后来，我才终于悔悟，我失败的真正原因并不在于自己的技术，而是源于我不了 解自己所投机的市场。在投机生涯中，技术很重要，运气也很重要，然而还有一个更重要的市场环境，如果交易中显失公平，散户再多的努力也是徒劳的挣扎。这就 好比你漫步在一条铺满鲜花的大道，在你春风得意之时，你却不知道花丛中布满了暗刺、草丛里潜伏着毒蛇。当你完全失去戒备之心，总有一天就会厄运降临。我很 后悔，为什么没有经过调查就轻信了这个市场；我也很郁闷，为什么在我入市之初没有人告诉我现货市场主力对赌的阴险。当我自己摸索并明白这一切时，千百次的 机会也错过，我已为此付出了沉重的代价。我费了很长一段时间才走出失败的阴影，才有交易中重建自信。很长一段时间，我