财富管理中心筹划方案

财富管理中心筹划方案 Document number：PBGCG-0857-BTDO-0089-PTT1998

财富管理中心筹划方案

一、第三方理财

（一）第三方理财市场迎来良好的发展机遇

据波士顿咨询公司发布的《2014年全球财富报告》称：中国私人财富仅次于美国，私人财富市场总值己经达到22万亿美元，并保持着两位数的复合增长率。在财富增长的同时，无论是企业还是居民对财富管理的需求日益增强，理财意识也有了显着提高。国内理财市场发展迅猛，理财产品发行的规模逐年增加，理财产品的种类也越来越丰富，2013年银行理财产品数量接近3万款。

国内主要的理财机构分为两大类，分别是以银行、信托、保险等为代表的金融机构理财和独立的第三方机构理财。随着整个理财市场的火爆，第三方理财市场的发展也迎来了良好的机遇期。目前国内第三方理财占整个理财市场的份额不到3%，这与发达国家第三方理财40%—60%的市场份额还存在着巨大差距，市场潜力巨大。

中国银行业监督管理委员会发布的《关于规范商业银行理财业务投资运作有关问题的通知》，即银监8号文，以“非标准化债权资产”的界定和管理为核心，对于银行理财产品的投资管理作出了系列明确的量化管理规定，对商业银行理财业务的规范调整。银行通道类业务受到限制，信托等理财产品在银行的销售渠道受阻，为第三方理财机构带来了前所未有的发展良机。一方面，从全社会的角度来看，银行理财业务的清理整顿释放出相当数量和规模的优质项目和资金。八号文出台之后，由于通道类业务受到限制，企业的融资需求将有相当比例通过第三方理财机构代销的集合资金信托计划来满足。加上信托产品收

益普遍高于银行理财产品，理财产品规模下降而释放出来的社会资金会更多的流向第三方理财机构。另一方面，受八号文的冲击，理财业务创造的中间业务收入下降，各大商业银行必然会尽快寻找其他渠道和途径增加中间业务收入，减少新规带来的不利影响。通过深入推进与第三方理财机构合作，为其推荐优质项目、机构投资者等方式提供财务顾问服务，都可以较快的填补上新规带来的中间业务收入缺口，这些都为第三方理财机构创造了新的业务发展空间。

（二）第三方理财机构的盈利模式

国内第三方理财机构多以“投资咨询公司”、“财富管理中心”、“理财顾问公司”等身份向客户提供理财服务。

国外第三方理财行业已经较为成熟，如在美国，这类独立的理财机构主要采用两种收费盈利模式：一为向机构收费、二为向客户收费。因为第三方理财机构在金融机构和投资者之间充当着“中间人”的角色，因此简单的说也就是向上家收费和向下家收费。然而也并非所有的公司都是如此，有少部分采用的是单向收费的模式。而第三方理财机构的理财规划师，以卖理财规划为主，其重要性类似家庭医生。

与国外第三方理财相比，国内第三方理财的发展并不成熟。目前绝大部分第三方理财机构都是通过向客户推荐金融理财产品后向合作的金融机构收取一定比例的费用，即佣金收入，极少机构也收取会员费，提供付费报告。由于我国投资者的理财意识仍没有发达国家的成熟，仍未习惯为第三方理财机构提供的理财规划服务买单，并且第三方理财公司广泛跟银行、信托等金融机构合作，它们能根据市场变化向客户推荐不同的产品。因此，返佣成为目前大多数

第三方理财机构的生存之道。也有少数第三方理财还提供类似小贷服务的副业。

（三）国内第三方理财机构的发展

目前国内知名的第三方理财机构有诺亚财富、展恒理财、好买财富管理中心等机构，其中诺亚财富作为国内最大的第三方理财机构无论是在公司规模上，还是在市场份额占有上都领先于其他的竞争对手。2010年11月10日，诺亚财富成功在美国证券交易所上市，成为国内第一家上市第三方理财机构。（2011年7月17日，展恒理财发布公告获得美国私募股权公司优点资本的注资。）

诺亚财富前身是湘财证券诺亚财富管理中心，主要服务内容包括提供家庭资产负债配置方案，家庭金融投资，税务，不动产投资顾问等服务。2013年，诺亚财富销售的财富管理产品规模亿人民币，比2012年同期增长%。其中，类固定收益产品占比%，私募股权基金产品占比%，其它产品（包括公募基金、私募证券基金和保险产品）占比%。

二、财富管理中心筹划方案

（一）财富中心成立宗旨

提供理财服务，打造让客户信赖的第三方理财品牌。

（二）盈利模式

盈利模式主要有以下三种：

1、代销理财产品的佣金。通过财富中心的销售团队实现对金融理财产品的代销，收取销售佣金。

2、融资顾问费。帮助信托、私募股权基金等其他金融同业机构或企业客户对融资项目进行单一资金对接，收取融资顾问费用。

3、VC、PE等项目的收益。通过各方面资源整合，条件成熟时，发起PE 投资项目或者VC，利用自有渠道发行产品，除销售佣金收入外，获得项目投资收益。

（三）发展愿景

1、发展三步走：

第一步：半年内搭建好平台的基本架构，项目渠道、资金募集渠道基本建立，实现正常运营并可销售理财产品；

第二步：首个经营年度实现盈亏平衡，通过业务开展，在当地市场建立起一定的品牌知名度；

第三步：拓展银行、信托、保险、PE、券商、基金等渠道，能为客户提供多种理财产品、合理的理财规划和全方位的理财服务，打造品牌；

2、业务拓展领域：

（1）代销金融机构，如银行、信托、保险、PE、券商、基金等理财产品，为客户提供全面的、安全的金融理财产品与服务；

（2）根据投融资项目需求，发起VC/PE产品，建立设计合作或自主发行金融理财产品的能力，为客户提供理财规划服务；

（3）与金融或同业机构以及资金方建立良好的合作关系，开展投融资顾问业务；

（四）财富中心组织框架

（五）财富中心各部门职能

1、总经理

负责制定财富中心管理制度和规章条例并监督实行

负责经营计划的制定、工作分配、执行监督工作

负责带领团队开拓和维护募资渠道

负责带领团队开拓和维护项目来源渠道

负责各部门之间的综合协调，加强对各项工作的督促与检查

负责统筹理财产品的发行工作

负责团队管理和员工考核

2、营销部

负责专业渠道的维护和开拓，为理财产品的销售建立基础。

负责理财产品的销售工作

协助收集项目信息，协助开展投融资顾问业务

销售渠道培训

3、投融资管理部

负责建立项目来源渠道工作

负责项目信息收集及初步筛选工作

负责项目风控核实及相关尽调工作

负责项目对接及理财产品的设计开发工作协助理财产品的销售工作

4、综合部

负责公司日常行政管理及日常事务

负责公司财务及相关工作

协助各部门工作的开展

（六）财富中心人员构成（架构搭建）

以上为基本架构搭建所需人员。

（七）财富中心筹备费用及运营成本估算

1、筹备费用

（1）职场

目前重庆金融业较为集中的区域为渝中区和江北嘴。

解放碑：重庆老金融中心，平均租金110元/平米，物业费20元/平米；堵车较为严重。

江北嘴：重庆新打造的金融中心，靠近渝中区，平均租金110元/平米，物业费20元/平米左右。

大坪龙湖时代天街：重庆地理上的中心位置，平均租金55元/平米，物业费18元/平米（含空调费用，其它水电费另算）。

考虑到财富中心的展示效果及接待功能，职场使用面积100平米为宜。建议选址大坪龙湖时代天街。职场租金大概9375元/月（按125平米建筑面积计算）。

职场装修费用：建议按照中档规格装修，800 /平米左右，大概10万左右。

办公家具、电子设备购买（价格幅度较大，不好估算）：大概5万左右（见下表）。

（2）运营费用

根据重庆市场当地的工资水平估算，以下为月薪（不含补贴及提成奖励）

（3）总体费用估算

费用总表

注：以上估算不包括车辆费用；

以上只为初步的市场调研情况，特别是人员工资，需要面谈确定。

2、财富中心需支出的其它成本

（1）员工五险一金等其它福利成本

（2）各项税费支出

本文来源：https://www.bwwdw.com/article/ygul.html