中国中小企业“走出去”模式研究

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分类号：Ｆ２７６单位代码：１０００５

学号：Ｓ２００３ｌ１０４１

密级：公开

北京工业大学硕士学位论文

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题目

研究生姓名：圃建垩

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摘要

摘要

随着经济全球化的发展，各国政府日益关注中小企业的重要地位。对于刚刚起步的中国中小企业来说，它们的发展对于中国的经济与社会发展极具战略意义。中国加入世界贸易组织，不仅进一步提高中小企业的地位，也赋予它们更大的发展机遇。在此背景下，“走出去”与“国际化”就成为中国中小企业的一种趋势。中小企业如何“走出去”跨国经营，应该选择什么样的“走出去”模式将是中小企业发展的关键问题。

本文从中小企业和“走出去”战略的内涵界定入手，分析了中小企业“走出去”跨国经营的相关理论。在研究中小企业“走出去”的现状的基础上剖析了中小企业“走出去”的动力和阻力。最后分析了中小企业“走出去”的模式以及模式的选择。全文的核心内容可以归纳为三部分：

１．探讨了国内外中小企业跨国经营的理论。主要包括对外投资周期理论、小规模技术理论、技术地方化理论、技术累积——技术改变的演进理论、动态比较优势投资理论和对外投资的不平衡理论。总的来看，这些理论对我国中小企业“走出去”有一定的指导意义。

２．分析了我国中小企业跨国经营的现状和存在的主要问题。本文从动力和阻力两方面因素探讨了中小企业“走出去”面临的主要问题。目前我国中小企业的“走出去”虽处在起步阶段，但前景广阔，潜力巨大。

３．结合中小企业“走出去”的实际情况总结分析了我国中小企业“走出去”的模式。通过定性与定量分析耜结合的分析方法，探讨了中国中小企业如何选择“走出去”模式。对促进我国中小企业跨国经营决策的科学化方面有一定的借签意义。

关键词：中小企业；“走出去”；模式

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独创性声明

本人声明所呈交的论文是我个人在导师指导下进行的研究工作及取得的研究成果。尽我所知，除了文中特别加以标注和致谢的地方外，论文中不包含其他人已经发表或撰写过的研究成果，也不包含为获得北京工业大学或其它教育机构的学位或证书而使用过的材料。与我一同工作的同志对本研究所做的任何贡献均已在论文中作了明确的说明并表示了谢意。

签名：日期：型！：！：丝

关于论文使用授权的说明

本人完全了解北京工业大学有关保留、使用学位论文的规定，即：学校有权保留送交论文的复印件，允许论文被查阅和借阅；学校可以公布论文的全部或部分内容，可以采用影印、缩印或其他复制手段保存论文。

（保密的论文在解密后应遵守此规定）

签名：导师签名：２２生日期：竺堕！ｐ，才

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第１章绪论

１．１选题背景和意义

１．１．１选题背景

经济全球化对中国企业最深刻的影响——改变了市场的竞争规则，这使得中国企业长期基于国内市场的商业模式面临着巨大的冲击。党的十六大明确提出了“引进来”和“走出去”并举的战略部署，鼓励企业对外投资和跨国经营。更好地利用国内国外两个市场、两种资源。

我国加入了、Ｗ’ｏ以后，市场竞争格局发生明显的变化，更多的全球竞争者依托其强大的技术实力、先进的经营理理念和国际化的运作模式。将中国市场变成了其全球价值创造活动的一部分。与此同时，越来越多的中国企业通过学习、合作、创新，利用全球化的机遇大胆地“走出去”，提高自己的国际竞争力。截止２００５年底，经商务部批准的境外中资企业数量己达９３００多家【ｌＪ。

“走出去”是国家发展战略，是我国在经济全球化日益加速的形势下采取的主动、进取性的重大措施。可是“走出去”的主体不可能是国家，只能是企业，尤其是数量巨大、在国民经济中占重要地位的中小企业。在发达国家，瑞典中小型跨国公司占该国跨国公司总数的４／５，意大利这一比例达３／５，日本也超过１，２。从以上数据我们可以看出中小企业一直是跨国经营的主要力量。同样中小企业也是在我国的经济发展中的重要力量。据统计，截止到２００４年底，我国共有中小工业企业２７３２６３家，占全国企业总数的９９．６％。２００４年中小工业企业创造的工业总产值达１３２１９２亿元，占国内生产总值的５８．５％：工业增加值为３６８５３．７亿元，实现销售收入１２７６８５．７亿元，利润６４２６．５亿元，生产的商品占社会销售额的５８．９％；上缴利税１１７８４．７亿元，占上缴税收的４８２％：吸纳了７５％以上的城镇就业人员，解决了５２３２万劳动力的就业问题。目前，中小企业发明的专利和研发的新产品分别占６６％和８２％。”ｊ可以看出中小企业已经成为我国经济发展、市场繁荣和就业扩大的生力军，为我国经济发展做出了巨大的贡献。因此在我国加入、ｖＴ０后，我国巾小企业如何稳妥，顺利地走出国门，发展与国外经济的联系，帅后，我国中小企业如何稳妥，顺利地走出国门，发展与国外经济的联系，ｂ】数据来源：中华＾民共和固商务部外贸司２Ｉ】０５年我国对外直接投瓷统计２００６－０２．１６ｈ廿ｐ：Ⅳｗｗｗｆｄｌ９０ｖ刊∞ｍｍｏ州ｎｆ０Ｊ３ｐ？ｉｄ－ＡＢＣ∞００００００００００２８７１３，

［２１数据来源：国家发展改革委中小企业司２００５年中目成长型中小企业发展报告２００６．０３－３０

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壮大自己，已成为亟待解决的问题。

１．１．２选题意义

中小企业在我国的国民经济中占据着重要的地位。其发展直接关系到我国的经济发展、人们的生活水平和国家的稳定。在经济全球化和我国加入、Ⅳ１∞所带来的机遇下，充分发挥中小企业的自身优势使其得到飞速的发展，将会对我国的经济、政治有着特别重要的意义。

中小企业“走出去”的模式是企业“走出去”战略的一个重要组成部分，中小企业“走出去”能否取得成功在一定程度上取决于企业是否选择适合企业发展的模式ｉ中小企业的“走出去”动机是否与本企业的条件相符合；企业在决策时考虑的各方面因素是否全面：企业的决策方法是否科学；这些都对企业“走出去”战略能否取得成功起到重要作用。本文运用相关理论结合中国中小企业的现状、企业“走出去”的动机和企业“走出去”的实际情况来总结分析适合我国中小企业“走出去”的模式。当然由于我国各个地区的中小企业发展水平不同，因此不同类型的企业应该分别研究。期望本文对中小企业“走出去”模式的选择起到一定的借鉴指导作用。

１．２国内外研究现状

１．２．１国外研究现状

国外从２０世纪６０年代美国学者海默（ｓ．Ｈ．Ｈｙｍｅｒ）就开始对跨国公司ＦＤＩ现象进行探索。此后，许多学者运用和发展了各种不同的理论来对企业进入模式选择问题进行解释。这些海外市场进入模式选择理论主要包括：垄断优势理论、内部化理论、折衷理论、谈判实力理论、交易成本理论。

海默（ｓ．Ｈ．Ｈｙｍ盯，１９６０）指出，在市场不完全竞争条件下，具有某些特殊垄断优势的（先进的技术、独特的管理方式、完善的销售网等）企业，可以通过直接到国外投资办厂，在东道国确立垄断地位，以达到排斥竞争、在更大范围内获得垄断利润的目的。金德尔伯格（１（ｉｎｄｌｃｂｅｒｇ％ｌ９６９）在此基础上做了进一步研究，指出市场尤其是技术和知识市场极易出现的垄断是导致企业对外直接投资的根本原因。市场的不完全性给企业带来垄断优势，垄断优势又促成了企业对外直接投资。这些垄断优势主要包括：专利、品牌、无形资产、技术诀窍、企业融资能力、企业组织和规模经济、垂直一体化水平、产品异质、广告、研发能力等。

巴克利（Ｐ．Ｊ．Ｂｕｃｋｌｙ）和卡森（Ｍ．ｃ．ｃ髂ｓｏｎ）在１９７６年系统提出了内部化理论。他们认为，由于交易成本的普遍存在，以企业内部组织部分取代外部市场的功能

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第ｌ章绪论

就具有了重要的现实意义。同时，一旦企业内部组织成本低于市场交易成本，企业便有了扩张的动力，这种扩张跨越国界，便形成了对外直接投资。内部化理论将对外直接投资研究上升到了企业制度变革与创新的高度。

邓宁（Ｊ．Ｈ．Ｄｕ尬ｉｎ曲在２０世纪７０年代中期提出了ＯＩＬ模型。他认为企业对外直接投资必须具备三个基本条件：所有权优势、内部化优势、区位优势。可以看出，邓宁提供的是一种折衷主义范式，即：所有权优势＋内部化优势＋区位优势＝对外直接投资。公式中的三组因素集中体现了企业的综合竞争力，不仅决定了企业是否具有对外直接投资的能力条件，而且还决定了企业对外直接投资的流向以及从事国际生产的类型。这三种优势的不同组合为企业提供了资源开发、进口替代、对外出口和直接投资等多种国际化生产方式的选择。邓宁（Ｊ．Ｈ．Ｄ恤ｌＩｌｉｎｇ，１９８１，１９８８）进一步提出了以折衷范式为基础，以企业国际化为线索的投资发展阶段论。该理论运用人均ＧＤＰ来解释不同国家的对外直接投资地位。

Ｆａ赤和ｗｅｌｌｓ（１９８２）提出谈判实力理论。在这一理论看来，进入模式是跨国公司与东道国合作伙伴之间讨价还价博弈的结果，博弈双方的谈判实力对比决定了跨国公司选择特定的进入模式（Ｆａ孕ｅ和ｗｅｌｌｓ，１９８２；Ｌｏｃｒａｗ，１９８４ｓｖｅｊｎａｒ和ｓｍｉｔｈ，１９８４：Ｇｏｍ嚣一Ｃ髂ｓｅｒｃｓ，１９９０）。跨国公司的谈判实力主要来源于其技术、资金、管理和无形资产的优势，亦即所有权优势（Ｍｏｏｎ和Ｌａｄｏ，２０００）。庞大的生产规模、跨国公司全球战略运作方式以及母国政府的大力支持，也将进一步增强跨国公司的谈判实力。东道国合作伙伴的谈判实力主要取决于以下几个因素（Ｍｏｏｎ和Ｌａｄｏ，２０００）：东道国政府的集权程度，国内市场规模，经济增长速度，当地基础设施建设水平，廉价的劳动力，对外资资本与技术的需求以及政府利用外资的战略。ｐ】

Ａｎｄｅｒｓｏｎ和Ｇａｔｉｇｎｏｎ（１９８６）提出了交易成本理论也称作交易费用理论。根据交易成本理论，企业组织结构设置是由交易成本最小化来决定的。由此可以推论，跨国公司选择特定进入模式的目的在于使交易成本最小化，从而使长期的风险——收益效率最大化。交易成本理论依照控制程度对进入模式进行了分类，认为全资子公司和多数所有权合资企业是控制程度高的进入模式，而合同进入模式和少数所有权合资企业是控制程度低的进入模式。通常一个跨国公司会先选择控制程度低的进入模式，然后根据需要逐渐采取控制程度高的进入模式。１４】

综上所述，从海默开始，在过去的四十多年里，外国学者不断地运用不同的嘲Ｍｏｏｎｃ．ｗ＆ＬａｄｏＡ．Ａ．ＭＮｃ—Ｈｏ吼Ｇｏｖ町皿即ｔＢａｒｇａｉｎｉｎｇＰｏｗｃｒＲｃｌａｔｉｏｎｓｈｉｐ：Ａｃ＾ｄｑｕｅ卸ｄＥｘｔｅｎ蝣０ｎｗｉｔ｝ｌｉｎｍｅＲ啪ｕｒｃｅ—Ｂ∞。ｄｖｉｅ砒Ｊｏｕｍａ】ｏｆＭ锄ａｇ咖即ｔｔ２６（１）２０００．

１４１

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Ｂｕｓｉｎ鹤ｓＳｈｌｄｉ鹤．１６（３）．１９８６

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理论对跨国公司对外直接投资行为进行解释。从整体发展过程来看，这些理论是相互补充、不断演进的，在解释能力上也是不断发展的。垄断优势理论、内部化理论和最初的折衷理论，都只是把对外直接投资作为一种和出口、许可证经营相对应的方式进行研究，面随后的谈判实力理论＿和交易成本理论，进一步将分析的触角延伸到具体的最外直接投资模式，甚至对海外子公司的所有权结构进行了解释。但总的来说，大部分理论都只是在菜一方面上进行了很好的解释。

１．２．２国内研究现状

２０００年１０月国家将“走出去”战略列为十五期间我国经济发展的重要战略。“十六大”进一步提出要坚持“引进来”和“走出去”相结合，全面提高对外开放水平。学术界也开始了对“走出去”战略的研究。李刚（２０００）分析了实施“走出去”战略的必要性和紧迫性、“走出去”战略的内涵、对外投资的历史、现状与问题，在此基础上，重点对实施“走出去”战略的具体行业和部分企业的案例进行了调查分析，提出了我国“走出去”战略的指导原则、战略规划和相应的政策体系建设。随着我国“走出去”战略的实施，国内对于“走出去”问题的研究逐渐重视起来，有关的著作也逐渐增多。现对国内研究“走出去”问题的学者及其理论观点概述如下：

（１）关于中国对外直接投资的理论

李洪江（２００４）建议将中国企业的对外直接投资分为３个层次，不同层次按不同理论进行对外直接投资。第一层次，是那些具有一定技术优势、规模优势和国际化经验的企业，可以按照垄断优势理论、内部化理论以及国际生产折中理论指导国际化经营。第二层次，是那些拥有一定技术基础。能够不断吸收先进技术、积累技术能力的企业，他们可以按照技术积累产业升级理论指导自己的国际化经营。第三层次，是拥有成熟技术，低成本运作及经验的企业，他们可以按照产品生命周期理论、边际产业转移理论和小规模技术理论指导自己的国际化经营。【５】

康荣平、柯因斌（２００４）指出：跨国公司的成长分为先发展型和后发展型两种，后发展型跨国公司又分为常规型、开放型和转折型３种，中国跨国公司发展的本质特征属于“后发转折型”，即中国的一大批大中型企业是在“闭关锁国”的情况下发展起来的，改革开放以后转向国际化经营，进行海外投资，他们在跨国发展的动因、行为方式和策略等方面与先发展型、后发常规型和后发开放型跨国公司有着明显的不同。【６】

例李洪江，对外直接投资理论与中国的对外直接投资。哈尔滨商业大学学报（社会科学版）．２００４（５）嘲康荣平、柯因斌，中国跨国公司的理论探讨见王志乐主编．走向世界的中国跨国公司，中国商业；Ｉ；版社２００４—４一

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第ｌ章绪论

张天桂（２００４）就关于中国开展对外直接投资的必要性问题指出了下面几点：发展中国家为了发挥后发优势，实现经济的赶超战略；加入世界贸易组织后，中国开展对外直接投资的必要性是真正抓住机遇、享受权利；开展对外投资是企业寻找新的市场空间、应对贸易壁垒、充分发挥比较优势和获取先进技术信息的理想选择。【７】

（２）关于企业“走出去”总体发展模式的选择

企业“走出去”的总体发展模式有渐进式和跨越式两种。渐进式模式产生于２０世纪７０年代早期，该理论认为，从大多数企业走向世界的历史实践来看，从国内经营到国外经营是一个从被动到主动，从量变到质变的长期演变过程。该过程由不规则的出口活动、通过代理商出口、建立海外销售子公司以及从事海外生产和制造４个连续、渐进的过程组成。而在“渐进论”基础上发展起来的“跨越论”认为，国际化经营的许多中间阶段是可以跨越的，当具备一些特殊条件时，则可跨过其中的一个或多个环节，实现跳跃式发展。林俐（２００３）认为，人们往往忽视渐进式的局限性，随着信息化环境的改变，国际化经营过程的许多中间阶段是可以跳跃的。嗍

朱唏颜、李汉铃（２００２）研究了跨越式发展模式，指出：跨越式发展模式是指在新的国内环境下，中国企业在开展跨国经营的过程中，不是完全按照国际化的几个阶段一步一步向前发展，而是依据自身条件的许可，直接采用企业国际化高级阶段的步骤，即通过对外直接投资进入国际市场，开展跨国经营。跨越式发展模式可以有两种形式，一种是部分跨越式，一种是完全跨越式。部分跨越式的含义是指企业在开展经营国际化的过程中，已经开始第一或第二阶段，但在进一步发展时，不采用后面阶段的形式，而是直接采用海外生产和制造的形式进入国际市场。完全跨越式的含义则是指企业在开展经营国际化的过程中，不经历前面的几个阶段，而是直接采用最后阶段的形式进入国际市场。当然，企业采取完全跨越式的发展模式需要一些前提条件。【９】

部分学术界人士认为，中国应采取渐进式的发展模式。鲁桐（２００３）在对中国企业跨国经营战略模式研究后认为，中国企业的国际化经营与其他国家企业的国际化经营相比，在条件上具有一定的特殊性，如属于后发型国际化，有后发优势，另外中国目前所处的是一种过渡经济体制，所以中国企业“走出去”应走“渐进式”的发展道路。㈣

（３）关于企业“走出去”具体模式的概括分析

【７１张灭桂，我国对外直接投资的现实性分析，国际贸易问题，２００４（１１）

【８１林俐，国际化经营条约是发展模式的特征剖析，经济问题探索。２００３（８）

１９１朱唏颜、李汉铃，论中国企业跨国经营的跨越式发展模式，国际贸易问题２００２（９）

㈣鲁桐，中国企业跨国经营战略，经济管理出版社，２００３—５一

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北京－Ｔ业人学经济学顼Ｉ：学位论文

林俐（２００３）在概括分析温州民营企业“走出去”时，提出了创建海外专业市场、国际连锁专卖、海外设立研发中心、与国际巨头强强合作、海外设立生产基地等５种“走出去”的具体模式。【¨】

钟朋荣（２００３）提出了在国外建厂或买厂、在国外买店或借店、国内生产大进大出、国内生产国际经销商采购、反向ＯＥＭ等５种中国企业“走出去”的具体模式。【１２】

卢进勇、闰实强（２００５）概括提出了中国企业海外直接投资的９种模式，即建立海外营销渠道投资模式、境外加工贸易投资模式、海外创立自主品牌投资模式、海外并购品牌投资模式、海外品牌输出投资模式、海外资产并购投资模式、海外股权并购投资模式、国家战略主导投资模式和海外研发投资模式。【１３】

王辉耀（２００５）在分析中国企业“走出去”的成功案例提出了中国企业“走出去”的十大模式：海尔安营扎寨模式、ＴＣＬ品牌共享模式、联想借船出海模式、华为技术领先、长虹产品代理模式、中石油、中海油资源互朴模式、中国企业海外上市，借鸡生蛋模式、温州星火燎原模式、广阔天地对外承包工程模式、大有作为劳务合作模式。【１４】

从前面综述我们可以发现，国外的理论多以发达国家跨国公司为研究对象。现有的对发展中国家对外直接投资行为的研究多为主漉理论的翻版。我国有关对外直接投资的理论研究起步较晚，多使用国外的理论对我国的对外投资进行分析。多数研究还是着眼于大型的企业的跨国经营，对中小企业的研究比较少，缺乏从综合、动态角度研究中小企业“走出去”的模式及其选择。

１．３论文主要内容及创新

１．３．１研究内容

本文首先对直接投资和跨国理论进行分析研究找出适合我国中小企业“走出去”的相关理论．从中小企业发展现状入手，用动力和阻力理论来分析中小企业“走出去”的必要性和可行性。在对理论进行分析与现状分析的基础上结合企业“走出去”的动机和企业自身发展情况来分析研究我国中小型企业“走出去”的模式。最后通过相关模型来研究企业对“走出去”模式的选择策略。借以得出符合企业发展的可借鉴的研究成果。

…１林俐．透析温州氏营企业“走出去４模式，国际经贸探索２００３（４）

㈦钟朋荣中国企业“走出去”的五种模式ｈｔｔｐ：Ⅳｗｗ砒锄ｇｓｌ．ｃｏｍ．ｃ“ｉｍａｇ器ａｙ／ｊｙ４５０．ｈ曲

㈦卢进勇、闰实强，中国企业海外投资模式比较分析，国际经济合作２００５（３）

㈣王辟耀中国企业走出去十大模式剖析ｈｔｔｐ：Ⅳｔｃｃｈ．ｓｉｎａ．ｃｏｍ口忻０１Ｉ，２００５．０４．１ｏ，１６１３５７６９９６．幽咖１—６～

论文

第ｌ章绪论

１．３．２论文的创新

本论文源于吴国蔚教授负责的国家社科基金项目（编号０３ＢＪＬ０４４）《“走出去”战略研究》课题，因此本文引入了吴老师提出的动力、阻力理论，应用于对中小企业“走出去”战略模式的研究，使该理论内涵得以丰富和具体化。并从定性和定量两个层面研究了影响中小企业“走出去”模式选择的因素，为企业“走出去”提供一个可供参考的分析工具。

１．４相关概念的界定

１．４．１中小企业的界定

（１）国际上对中小企业的界定

根据欧美等国家对中小企业的划分标准，界定中小企业的方法主要有两种，即定量（ｑｕ锄ｔｉｔａｔｉｖｅ）和定性（ｑｕａｌｉｔａｔｉｖｅ）方法。

定量方法主要是从雇员人数、资产（资本）额以及营业额三方面来界定中小企业。从定量角度界定中小企业是欧美国家及其它国家（地区）普遍的作法。通过一定的数量标准来划分中小企业，便于区分、统计和比较。然而，这些数量标准是相对的，不同国家和地区会因其产业特点和经济发展水平、市场规模大小等因素的不同而有较大的差异。正因如此，各国的标准不一。美国小企业管理局把雇员人数不超过５００人、销售收入不足５００万美元的企业，称之为小企业。欧盟规定雇员在５００人以下，固定净资产在７５００万欧元以下的企业为中小企业。日本《中小企业基本法》界定的中小企业为从业人数３００人以下或资本金ｌ亿日元以下的工矿企业，从业人数１００人以下或资本金３０００万日元以下的商业批发企业，以及从业人员５０人以下或资本金１０００万日元以下的零售和服务企业。

定性界定一般从企业质量和企业所处的相对市场地位两方面进行界定，也称质量界定标准或地位界定标准。定性界定标准一般指以下三个方面；即资产控制权归属企业主（要求企业主持有至少５０％以上的股权）、自主经营（要求企业主本人控制自己的企业）、市场占有份额较小（如要求在其经营领域处于被支配地位、不能在资本市场融资等）。这一标准为美国、加拿大、德国等国采用。

与定量标准相比，定性标准更能反映中小企业的资源、管理及市场等特征，有助于动态地准确把握中小企业和大型企业的界限。当然，单一从定量标准或定性标准来界定中小企业，都有明显缺陷，二者应结合使用。

（２）我国对中小企业的界定

我国对企业的界定先后经过几次调整。建国初期，曾按固定资产价值划分企业规模。１９６２年，改为按人员标准对企业规模进行划分。１９７８年，国家计委把

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划分企业规模的标准改为“综合生产能力”。１９８８年，按不同行业的不同特点作了分别划分，划分的依据主要有以实物产量反映的生产能力和固定资产原值，将企业规模分为４类６档：特大型、大型（大型一档、大型二档）、中型（中型～档、中型二档）、小型，共计１５０个行业标准，中小企业一般指中二类和小型企业。１９９９年，再次调整，将销售收入和资产总额作为主要考察指标，将企业分为特大型、大型、中型、小型４类。

最新的界定标准是，根据２００２年６月２９日公布的‘中华人民共和国中小企业促进法》。按照企业职工人数、销售额、资产总额等指标，结合行业特点２００３年２月１９日国家经济贸易委员会、国家发展计划委员会、财政部、国家统计局根据《中小企业促进法》联合制定并颁发了‘中小企业标准暂行规定》。

由于中小企业的行业范围太广，要全面地对所有行业的中小企业做出研究非本文作者力所能及，本文主要选取的是工业类的中小企业作为研究对象。

表１．１中国中小企业界定标准

Ｔａｂｌｃｌ—ｌｍｃＤｅｆｈｌｉｌｌｇＳｔ柚ｄａｒｄｏｆＳＥＭｉｎＣｈｉＩｌａ

职工人数

工业

建筑业

批发和零售业

交通运输业

衄政业

住宿和餐饮业２０００人以下３０００人以下５００人以下３０００人以下ｌＯｏｏ人以下８００人以‘Ｆ或销售额３０００万元以下３０００万元以下１５００万元以下３０００万元以下３０００万元以下１５００万元以下或资产总额４０００万元以下４０００万元以下

（注：１．我国中小企业定量标准采用年末职工人数、销售额和资产总额三项来衡量，只要符合其中的一项就属于中小企业。２．根据‘中小企业标准暂行规定》（２００３）整理而成）１．４．２“走出去”战略的内涵

“走出去”战略是党中央、国务院根据中国现代化进程和当代国际政治经济大格局提出的面向２ｌ世纪长远发展的重大战略方针，鼓励有条件的企业‘走出去＿开展跨国经营。中国企业“走出去”开展跨国经营，是伴随着改革＿丌放的不断深入而发展的。２０００年。党中央确立实施“走出去”战略，坚持“引进来”和“走出去”同时并举、相互促进。２００１年，实施“走出去”战略作为一条重要建议被写入“十五”计划。党的十六大报告指出，实施“走出去”战略是对外开放新阶段的重大举措，鼓励和支持有比较优势的各种所有制企业对外投资，带动商品和劳务输出，形成８

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第ｌ章结论

一批有实力的跨国企业和著名品牌，在更大范围、更广领域和更高层次上参与国际经济技术合作和竞争，充分利用国际国内两个市场，优化资源配置，拓展发展空间，以开放促改革、促发展。从理论上讲，“走出去”战略指的是使中国的产品、服务、资本、技术、劳动力、管理及中国的企业本身走向国际市场，到国外去开展竞争与合作。在现实中，人们将“走出去”战略理解和解释为开展对外直接投资活动，将各种生产要素输出到国外，到国外投资开办工商企业，将生产能力向国外延伸和布局。

“走出去”战略可以大体分为两个层次：第一个层次是商品输出层次，是指货物、服务、技术、管理等商品和要素的输出，主要涉及到货物贸易、服务贸易、技术贸易及承包劳务等；第二个层次是资本输出层次，是指对外直接投资，主要涉及的是到海外投资建厂和投资开店。

由于本文主要是对工业类中小企业研究，所以在研究“走出去”模式时主要是从产品“走出去”、技术“走出去”和企业“走出去”三个层面进行研究。９

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北京Ｔ业大学经济学硕｛：学位论文

第２章中小企业“走出去＂的理论综述

中小企业要想成功的“走出去”进行跨国经营一定要有相应的理论作为支持，发展中国家对外投资的主要理论综述如下：

２．１发展中国家对外直接投资的相关理论

２．１．１对外投资周期理论

２０世纪８０年代初，邓宁针对国际投资折衷理论缺乏动态分析的严重缺陷，提出投资发展周期理论。该理论旨在从动态角度解释一国的经济发展水平与国际直接投资地位的关系，特别引人注目的是该理论在发展中国家的应用。按这个理论，一个国家对外直接投资倾向取决于：第一，经济发展的阶段：第二，该国所拥有的所有权优势、内部化优势和区位优势。邓宁根据人均国民生产总值，划分了四个经济发展阶段。第一个阶段（人均ＧＤＰ低于或等于４００美元），没有直接投资输出，这是由于一国的企业还没有所有权优势，同时，由于本国投资环境较差，外资流入量较少；第二阶段（人均ＧＤＰ在４００—２０００美元之间），对外资的吸引力增加，外资大量流入，但由于国内经济发展有限，对外投资仍然很小；第三阶段（人均ＧＤＰ在２０００．４７５０美元之间），对外直接投资大幅度上升，其发展速度可能超过引进外国直接投资的发展速度，但净对外投资额仍为负值，进入这一阶段标志着一国已走上国际生产专业化道路；第四阶段（人均ＧＤＰ在４７５０美元以上），处于这一阶段的国家是发达国家，他们拥有了强大的所有权优势，此时的净对外投资额为正值并逐渐扩大。在邓宁看来，跨国投资是经济发展的必然结果，是随着经济发展而进行动态演进。按照这个理论，一个国家在全球跨国直接投资格局中的地位，与其发展水平密切相关。发展水平愈高，发展潜力愈大，吸收外资的能力和对外投资的能力就愈强，对外净投资的能力也随着经济发展水平的提高而增强。Ｉｌ副

从跨国投资的实践看，世界上发达国家和发展中国家国际投资地位的变化大体上符合这一发展趋势，但由于它在分析中只用了人均ＧＤＰ这个单一指标，并据此来判断企业整体所具有的优势状态和对外投资直接规模，其结论不太全面。

２００５年，中国人均国内生产总值（ＧＤＰ）达到１７０３美元。许多发达省市的人㈣Ｊ．Ｈ．Ｄｕ阴ｉ唱．ｎｅＥｃｌ∞ｄｃＰ啪ｄｉｇｒｎｏｆｉｎｔ州ｌａｔｉｏｎａｌＰｒｏｄｕｄｉｏｎ：ＡＲｅｓｌａｔ锄蚰ｔ锄ｄ∞ｍｅＰｏｓｓ．ｂｌｅ

Ｅｘｔ曲ｉ伽ｓｊｏｕｍａｌｏｆＩｎｔ叮Ｉ撕ｏｎａｌＢｕｓｉｎ镐ｓＳｍｄ；∞，ｌ９（１）１９８８ｌｏｌ—１０一

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第２章中小企业“走出去”的理论综述

均ＧＤＰ已经超过２０００美元，按照对外投资周期理论我国现在处于第三阶段，对外投资大幅度上升。当然我国的对外投资不仅仅是大型国企的事情，现在越来越多的中小企业也已经加入对外投资的行列。

表２．１一国吸引外资和对外投资的演进过程

１曲ｌｅ２一ｌｔｈｃＥｖｏｌｕ娃ｏｎＰｒｏｃ∞ｓｏｎＡｔ仃ａｃｔｉｏｎＦｏｆｅｉ鲈ｃａｐｉｔａｌ锄ｄＦｏｒｅｉ印ｈｌＶ髓缸ｎｅｎｔｏｆｃｏ岫仃ｙ投资阶段

ｌ

２人均收入水平低于４００美元４００－２０００美元

２０００．４７５０美元跨国投资特点有少量外资流入，没有对外投资外资流入增加，少量对外投资对外敢员瑁邪，瑁理伺日Ｊ驼琏姐外贸搋３

入，但对外净投资仍然为负值

４４７５０美元以上对外投资超过外资流入

２．１．２小规模技术理论和技术地方化理论

在专门、直接论述发展中国家企业对外直接投资的理论中，应当首推美国经济学家威尔斯（Ｌ．Ｔ．ｗｊｌｌｓ）的小规模技术理论和英国经济学家劳尔（ｓａＩｌｊａ”ｌｄｌ）的技术地方化理论。

小规模技术理论指出，发展中国家跨国企业的比较竞争优势来自较低的生产成本，这种低生产成本是与其母国的市场特征紧密相关的。研究者主要从３个方面分析了发展中国家的跨国企业比较优势：（１）拥有为小市场需要提供服务的小规模生产技术。这可以迎合低收入国家制成品市场需求量有限的特征。投资企业母国市场规模与发展中国家东道国市场规模具有相似性，如果发展中国家企业从发达国家引进先进制造技术，相对于狭小的国内市场，引进技术的生产能力往往太大。（２）发展中国家的民族产品在海外生产颇具优势，特别是当本国的海外移民数量较大时，这种类型的海外投资更有优势。一个突出的例子是遍及全球的华人社团在食品加工、餐饮、新闻出版等方面的需求、带动了一部分东亚、东南亚国家和地区的海外投资。（３）低价产品营销战略。发展中国家企业对外直接投资低的管理费用和原材料采购的当地化也是其优势所在。威尔斯通过调查发现发展中国家对外投资企业的管理人员和技术人员的薪金收入远远低于发达国家对外投资企业的水平。由于对其企业形象的重视程度不高，在厂房投资方面花费的也较少。另外许多发展中国家受外汇短缺国际收支的困扰，对进口采取限制政策。发展中国家为了解决和降低原材料进口成本，采用采购当地原材料替代的策略。

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企业一旦掌握对一些中间产品和原材料的替代能力，就可在对其他发展中国家的投资中，避免当地的进口限制，通过在当地采购来满足生产需要，具有了发达国家跨国公司所不具有的特殊优势。因为发达国家企业不存在外汇方面的限制，可以在其内部化的子公司中安排垂直一体化生产，来满足公司对特殊原材料的需求，从而确保产品质量和品牌。其竞争策略采取的是差异化的竞争方式。威尔斯的小技术规模理论指出，世界市场是多元化、多层次的，即使对那些技术不够先进，经营和生产规模不够大的小企业，由于具有明显的低成本优势，参与国际竞争仍有很强的竞争力。【ｌｑ

表２．２发达国家和发展中国家企业垄断优势的来源

Ｔａｂｌｅ２－２廿ｌｅｓ叫ｒ∞ｏｆｔｌｌｅＭ衄叩ｏｌｉ船ｄｏｎＡｖ如ｔ唱ｅ如Ｄｅｖｅｌｏｐｅｄ柚ｄＤ吖ｃｌｏｐｉｎｇ

Ｃｄ衄乜ｙ’ｓＥｎｔｃｒｐ—ｓｃ

发达国家跨国公司

１．企业规模优势

２．进入资本市场融资的能力

３．专利技术和未申请专利的技术

４．产品差异化能力

５．营销诀窍

６．管理技能

７．获得廉价中间投入品的能力发展中国家跨国公司１．家族企业或国有企业的所有制优势２．适应发展中国家条件的技术３．少数的差异化产品４．其它营销手段５．适应发展中国家条件的管理技能６．低戒本的管理和技术人员７．文化优势

８对要素市场录Ｉ产品市场的垂直控制

９．东道国政府的优惠政策８冻道国政府的优惠政策

（资料来源：ｓ删ａｙａＬａｌｌ：“ＴｈｅＮｃ、ⅣＭｕｌｔｂｌ撕∞ａｌｓ：Ｔｈｅｓｐｒ龆ｄｏｆ删ｒｄｗｂｄｄＥｎｔｅｒｐ五ｓ船”．Ｆｉ斟持１．】，ｐ７Ｊｏｈｎｗｉｌｅｙ＆ｓｏｎｓ（１９８３））

技术地方化理论指出，发展中国家跨国企业的技术形成包含着企业内在的创新活动，这种创新活动形成了发展中国家跨国公司的特有优势。在现实中技术进步具有微观上的局限性和不可逆性。研究者认为是以下几个条件使发展中国家企业能够形成和发展自己的“特有优势”。首先，在发展中国家形成的技术知识，是在不同于发达国家的环境下得到的，这种独特的环境往往与一国的要素价格及其质量相联系，例如，发展中国家所具有的技术，往往具有密集使用劳动、节约使用资金的特点，即劳动密集型的技术。其次，发展中国家生产的产品适合于他㈣ｓ蚰ｊ日ｙａｈ１１．ｎｃＮ州ＭｕｌｄｎａＩ；∞ａｌｓ：ｎｃ叩ｒ∞ｄｏｆｎ｛ｒｄｗｏｒｌｄＥｎｔｃ叫ｓｅｓ，ｃｈｉｃｈ雌缸ｗｉｌｃｙ【１９８３）一１２一

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们自身的经济和需求，相应的也就适应收入水平相当国家的消费需求。因此，发展中国家企业能够在较低的技术水平基础上形成赖以对外直接投资的企业特有优势，这种优势不仅可以带动它们对其他发展中国家的对外直接投资，而且发展中国家企业对成熟技术的创新还可以促进它们对发达国家的直接投资，对于一些大的发展中国家企业因为母国市场容量的庞大，消费层次的多元化，为其积累了生产差异化产品的能力，对于其开拓和发展对发达国家的投资提供了竞争优势。这种特有的优势还将在以下两个因素的影响下得到加强：发展中国家企业能够获得本国廉价的熟练劳动力；企业在组织上可能属于大型的家族企业集团或者大型的国有企业，这种所有制结构为发展中国家企业带来了资金、管理和技术等方面的额外优势。

该理论把对发展中国家的企业跨国经营研究的注意力引向微观层次，以证明发展中国家的企业以比较优势参与国际生产和经营活动的可能性。

２．１．３技术累积一技术改变的演进理论

坎特维尔（ｃ锄ｔ、Ⅳｃ１１）和托兰惕诺（Ｔ０ｌｅｎｔｉｎｏ）主要从技术累积论出发，解释发展中国家的对外投资行为，从而把对外投资动态化和阶段化。坎特维尔认为，发展中国家的技术能力提高，与其国际直接投资累积增长相联系，技术能力的存在和累积是国际生产活动模式和增长的重要决定因素。根据他们的研究，发展中国家的对外直接投资遵循下面的发展顺序：首先是在周边国家进行直接投资。利用种族联系；随着海外投资经验的积累，种族因素重要性下降，逐步从周边向其他发展中国家扩展直接投资；最后，在经验积累的基础上，为获得更复杂的技术开始向发达国家投资。以地域扩展为基础的阶段论，说明发展中国家的海外投资，逐步从关系依赖型走向技术依赖型，而且对外投资的产业也逐步升级。其构成与地区分布的变化密切相关。这个理论由于比较全面解释了２０世纪８０年代以后发展中国家，特别是亚洲新兴国家和地区对外直接投资的现象，具有一定的普遍意义。这个理论表明，发展中国家的企业从事对外直接投资，是在利用外资和技术以及积累经验的基础上，利用自身的生产要素创造某些优势，从而提高竞争力和增强综合优势来实现的。

发展中国家如果只利用自身已有的优势进行对外投资，还只是“顺梯度投资理论”下的投资方式，即对外投资并不能改变发展中国家在全球产业分工格局中处于低位的状况。对于发展中国家，要想真正实现赶超战略，就必须有所突破，采取适当的方式大力发展逆梯度型的对外直接投资，主动获得世界最新技术，促进国内高技术产业的发展。在开放经济和生严要素跨国流动的条件下，发展中国家有可能通过有意识的战略选择来配置稀缺资源，创造比较优势。也就是说，通

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过采取适当的发展战略和政策措施，能在一定程度上创造和培育出对外直接投资所需的某些比较优势，进而利用这些比较优势参与国际投资，使其转变为现实的国际竞争力。此外，比较优势还表现在跨国发展的过程本身会使企业获得和增加新的优势。因为跨国投资不仅是企业实现优势的活动，而且是企业在更大的空间范围内寻求优势、发展壮大自己的活动。在对外直接投资中，利用东道国的要素资源和市场空间，享受东道国政府给与的优惠待遇等，这在客观上增加了跨国企业相对于国内企业原有的竞争优势。

因此，当发展中国家在某些产业方面有较强实力时，可以针对继续发展的短缺要素从事海外投资，即以提升产业结构为目标的对外投资。此时可选择增加技术开发能力和研发能力的投资，例如发展中国家技术密集型产业，投资于发达国家的科研机构和技术研发企业，并购具有较高科技水平的公司或与之合资建厂、新办企业等；还可以利用交叉转让、联合研究开发项目等形式，获取最新的高科技。通过对外投资建立起以本国企业为主的技术密集型国际生产体系，使之形成对国内产业结构升级的直接牵引，从国际生产的需求和供给两个方面推动国内产业结构的提升。

２．１．４动态比较优势投资理论

发展中国家在一定阶段的要素禀赋状况决定了其比较优势在于劳动密集型产品的生产。其制造业跨国企业在进入发展程度更低的国家时，其密集使用劳动和规模较小的生产技术，就可能比发达国家先进但密集使用资金的技术更有优势。这是静态的比较利益获取。

从动态的角度看，任何一国的比较优势都不是一成不变的，而会随着时间和条件变化发生转移或自然消失。由于要素积累、技术变革和要素流动，旧的比较优势会逐渐丧失，新的比较优势将应运而生。当一国的比较优势发生变动后，产业结构和投资结构也随之改变，这会在很大程度上影响到对外直接投资的变化。随着时间的推移和经济的发展，发展中国家的要素禀赋状况必然发生变化，资本和技术这两种生产要素由于不断积累变得丰裕，这时发展中国家比较优势就逐步转到资本和技术密集型产品的生产上。

为了解释这种现象和揭示这种可能性，日本学者小泽辉智（Ｏｚａｗａ）提出动态比较优势投资理论。该理论努力把跨国公司对经济增长的推动作用与开放的经济发展理论结合到一起，试图用一种一体化的理论解释当经济发展到一定阶段时，发展中国家如何建立自己的跨国公司去促进经济转型。在小泽辉智的分析框架中，各国经济发展水平具有阶梯型，这种阶梯对于不同等级的国家都很重要：它为欠发达国家提供赶超的机会，同时为发达国家创造了一个转移知识与技术的

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机会。小泽辉智提出了跨国直接投资模式选择的问题，选择应能使国家现有和潜在的比较优势激发出来，并达到最大程度，因此发展中国家的跨国投资模式必须与工业化战略结合起来，将经济发展、比较优势和跨国直接投资作为相互作用的三种要素结合于一体分析。

小泽辉智认为，不断地增强本国比较优势从而保持经济竞争力的动机是发展中国家从纯吸引外资进入的国家变为向海外投资的国家的基本动机，而物质资本和人力资本的不断积累、劳动力比较优势的减弱等要素禀赋的变化引发的比较优势的动态转化，使发展中国家由直接投资输入国向输出国、由劳动力导向的直接投资向技术导向的直接投资转变的主要原因。国与国之间经济发展阶段的差异性和动态比较优势的互补性为发展中国家通过直接投资实现经济转型和赶超创造了机会。为此，发展中国家应以增强比较优势为基准，以出口导向战略为条件实施对外投资。

小泽辉智从动态角度诠释了资源禀赋变化导致的比较优势变化与直接投资的产业结构变化之间的关系，为发展中国家在工业化进程中利用直接投资推动比较优势动态演进、促进产业结构升级换代提供了充分的理论依据。

２．２国外市场进入模式选择理论

研究企业国际化进程中的市场进入模式选择，必然要研究影响企业进入模式选择的因素以及进入模式选择的标准。因此，许多学者从不同角度对这些因素进行了深入分析，参照不同的选择标准提出了不同的市场进入模式选择模型。２．２．１国际生产折衷理论

邓宁（１９７７）的国际生产折衷理论（１１１ｅＥｄｅｃｔｉｃＴｈｅｏｒｙｏｆＩｎｔ锄ａｔｉｏｎａｌＰｒｏｄｕｃｔｉｏｎ），通常也被称为ＯＩＬ理论（Ｏ帅ｅｒｓｈｉｐ，ｈｔｅｍａｌｉｚａｔｉｏｎ，Ｌｏｃａｔｉｏｎ）。这一理论认为，企业国际化经营源于三大优势：一是所有权优势（ＯｗｎｅｒｓｈｉｐＡｄｖａＩｌｔａｇｅ），即某公司所具有某些独特的生产资源，能持续开发并维持竞争优势，而且能够经受其他竞争者的模仿：二是区位优势（ＬｏｃａｌｉｏｎＡｄｖａｎｔａｇｅ），即能够接近消费者或进入当地市场，获得某些原材料或者更加有效率以及更便宜的生产条件：三是内部化优势（ＩｎｔｅｍａｌｉｚａｔｉｏｎＡｄｖａｎｔａｇｅ），即能通过某些交易内部化来降低成本。

以国际生产折衷理论为基础，美国沃顿商学院的富兰克林．阿．茹特和粱能等学者提出并完善企业跨国经营的市场进入选择流程（如下图２．１）【１７】７１粱能国际商务上海人民山版社２００５年版

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北京工业＾学经济学硕士学位论文

ｌ企业是否具有：

２企业是否具有：

３生产是否具有：

图２．１．企业跨国经营的市场进入流程

ｃ五ａｒｔ２－ｌ出ｅＥｎｔｅｆｙｉｎｇＭａｒｋｅｔＰｆｏｃ器ｓｏｆｈｌｔｅｍａ矗。船ｌＯｐ啪ⅡｏｎＥｎ咖ｄｓｅ

该流程即当前企业选择国际市场进入模式的基础理论框架。其左边是思考的问题，中间是取舍条件，箭头所指的方向即为选中的方案。故当企业只有所有权优势时，将选择技术转让（契约模式的一种）；当企业既具有所有权优势又有内部化优势时，将选择出口。只有当企业同时具备上述三种优势时才选择对外直接投资。

２．２．２交易成本理论

交易成本理论是近２０年发展起来的最有影响力的选择理论，得到了广泛的应用。该理论的主要代表人是Ａｎｄｅｒｓｏｎ和Ｇａｔｉ鲫ｏｎ（１９８６）。该理论在进行选择模式分类时，强调以控制程度来分类，研究的进入模式包括合同进入模式和投资进入模式。这些公司对进入模式的控制度是递增的。选择的影响因素包括：内部因素中的产品（在该理论中表述为Ｔｒａｌｌｓａｃｔｉｏｎｓｐｃｃ淹ｃａｓｓｅｔｓ）和国际市场经营的经验以及目标国的若干因素（在该理论中表述为外部不确定性，包括国家风险、社会文化差异等）。理论的主要思想是通过上述影响因素要求公司对将要进入的目标市场的控制度，选择最佳控制度的进入模式，从而达到交易成本最小化和长期效率的最大化。这一理论尤其适用于解释公司纵向合并，但它忽略了战略对决策的影响，不能解释单个决策本身并不能达到交易成本最小或效率最大的结果。

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２．２．３组织能力理论

组织能力理论对交易成本理论有补充的作用。代表人是Ｍａｄｌｌｏｋ（１９９１）。它强调的是资源承诺。选择的影响因素与交易成本理论大致相同，但解释的角度不一样。组织能力理论认为公司选择的进入模式是最能够有效转移和利用资源的模式。由于市场失灵的存在，企业内部配置资源在一些特定限制条件下会更有效率。该理论强调了组织的能力，认为如果公司资源的隐含性强，公司的资源就很难通过交易的方式来转移，或容易被他人仿效而丧失价值，公司会选择自己建立全资子公司的形式。如果公司不具备所有的资源，公司可以通过合资企业或并购的形式获得其他公司的资源，增强组织的能力。由于交易成本理论的前提假设比较严格，这一理论的前提相对宽松，解释面可以更广一些。它的局限性与交易成本理论相同。

进入模式是国际化概念的核心构成部分。从实质上说，国际化是一个动态过程，而主流的市场进入模式研究（交易成本理论、折衷理论）从本质上来说却是静态的，都是强调在某一特定时间，企业为什么选择不同的市场进入模式。组织能力理论强调企业能力的开发和发展之间的平衡，从动态角度分析了企业进入模式的选择，但是对进入模式如何变化却并未涉及。所以，上述理论都从某～方面比较ｊＦ确的解释了企业市场进入模式的选择，也就是说单独一个理论不能对企业市场进入模式的选择及其演化进行全面的解释。

２．３中国中小企业“走出去”的理论支持

从理论上看，中国中小企业完全可以同国内外大型企业一样具备完全的行为能力。

市场缝隙理论认为，任何市场总会存在一些大企业触角伸不到或不愿伸到的经营缝隙，中小企业可以凭借自己机动灵活、适应性强的优点，选择一个很小的产品或服务领域，集中力量进入，并最终形成自己的竞争优势。市场缝隙理论为中国中小企业平等进行跨国经营提供了理论基础。中国中小企业其实没有必要惧怕国内外大型企业如何操纵全球市场，事实上这种操纵一定意义上只是已经进入的大企业对未进入的大企业的一种隔阻，对中小企业来说，选择市场缝隙开展全球化经营并不妨碍进入大企业的利益。比如温州打火机能够占据全球９０％以上的市场份额，圣雅伦公司能够成为我国最大、全球第三的指甲钳大王，长青公司成为亚洲最大的燃器灶阀门制造商，天朗电器成为全球最大的琴键开关生产企业。由此可见，中小企业它们完全可以通过缝隙“走出去”，进入国际市场。比较优势理论最早由大卫．李嘉图提出，旨在说明优势是相对的。在全球化

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