贸易融资产品指引

附件2：

贸易融资及保函授信产品特性及风险指引

说明

一、产品类别主要按业务品种划分，具体包括：出口信用证、出口托收、汇入汇款、进口开证、进口代收、汇出汇款、保函、保理、国内信用证项下融资及福费廷、短期出口信用保险项下融资等十一类。

二、产品描述主要包括产品定义、产品功能、适用范围等。 三、产品特性主要描述产品自身特点，个别与类似产品进行了比较。

四、主要风险点侧重于分析产品自身的风险要素及表现形式，其中：

进出口贸易融资（包括保理）主要针对围绕具体贸易背景对影响第一还款来源的风险要素进行了分析。

授信开立保函（仅指非融资类保函，融资类保函授信比照中国银行贷款管理的有关规定执行）主要对保函项下可能导致索赔的因素进行分析，包括申请人未履约或受益人无理索赔两种情况。其中，对前者的分析主要侧重于申请人在保函项下的履约能力（如被担保人与申请人非同一方，应重点分析被担保人的履约能力），对后者的分析则主要围绕受益人的资信状况。

本办法中所指的第一还款来源：出口业务主要指出口应收帐款下形成的现金流，进口业务主要指进口货物销售形成的现金流以及生产型企业销售产品形成的现金流。上述现金流一般为我行可以控制的那部分。

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贸易融资项下对第二还款来源或保函项下发生索赔后的保全措施的要求与其它授信产品有共性，主要指基于客户信用的偿债能力，本指引不做重复规定。

五、风险审核部分主要针对各产品的风险要素对审核内容予以具体化。

六、控制措施主要指业务审核或后期管理过程中应采取的可降低第一还款来源损失或保函项下发生索赔可能性的具体措施。

七、产品风险系数确定的依据和使用方法 1、风险系数确定的依据

产品风险系数是在综合考虑不同产品的风险特性：如风险的程度和频度、担保或抵押（如货权或金融机构的承诺等）对风险的缓释程度、实际业务中发生违约或损失的经验数据等因素的基础上确定的，其中：

（1）在确定进口贸易融资产品风险系数时主要考虑我行是否可以控制货权以及相关货物抵押对风险的缓释；

（2）在确定出口贸易融资产品风险系数时考虑的主要因素包括：出口货款是否有金融机构（包括保理商）信用担保、货权是否可控以及相关货物抵押对风险的缓释；

（3）在确定保函产品风险系数时主要考虑保函所支持的是否是客户履行其正常商业义务的能力及其相关的特定合同或交易的风险程度、发生索赔的可能性等因素；

2、风险系数的使用：

（1）本产品风险系数为与对同一（或资信相同）客户发放直接信贷产品相比的风险相对程度，为最低限制比例。由于贸易背景、客户资信、外部环境（政治、经济）的变化对产品的风险程度影响较大，在具体业务中如对资信不了解或较差企业的融资或授信，也

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可适当提高系数比例或不按此比例执行。

（2）产品风险系数仅在根据《贸易融资及保函授信管理办法》核定授信额度的情况下，在具体叙做业务时确定占用额度的比例或调剂使用不同类型授信额度的参考系数。

以授信开证为例，假定可控制货权授信开证业务风险系数为0.4,不可控制货权授信开证业务的风险系数为1.0，则办理1单位可控制货权授信开证业务，只需占用0.4单位的进口授信额度，而办理1单位不可控制货权授信开证业务，需占用1单位进口授信额度；

（3）客户已提供保证金或以国债、银行存单做足额质押部分的部分不占用授信额度。

以授信开证业务为例，如我行在客户提供40%的保证金的条件下为其核定了100万美元进口授信额度。当客户向我行申请开立100万美元可控制货权信用证时，如果客户在该笔业务项下另行交纳20%的保证金，则按60万美元占用授信额度。

（4）原则上承担谁的授信风险占用谁的额度。授信风险主要来自工商客户的占用工商客户额度，在各产品后直接标出风险系数；授信风险主要来自金融机构的占用金融机构授信额度，按金融机构客户授信额度领用及折算规定执行（在各产品后标明占用金融机构额度及风险系数以供参考），办理业务时需通过金融机构客户信息管理系统在线申领额度。出口信用证项下单证相符押汇、出口信用证项下贴现、国内信用证项下卖方押汇、国内信用证项下议付在工商客户额度不足的情况下可占用金融机构额度。

以福费廷业务为例，如客户向我行申请办理100万美元一年期以内福费廷业务，如按金融机构授信管理办法该类风险系数为0.8,则占用代理行授信额度80万美元。

如果额度的使用条件规定了需同时交纳一定比例保证金的情况

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下，该部分保证金应从授信金额中扣减。

八、本指引与《贸易融资及保函授信风险管理办法》（下称《管理办法》）的关系。《管理办法》是贸易融资及保函业务授信风险管理规定，旨在确定贸易融资及保函授信业务的客户准入资格和授信限额；可提供的授信类型以及授信的条款和条件；授信程序、权限；授后管理等。本指引则是提示不同产品主要风险点的识别标准以及应采取的控制措施，与信贷相比的相对风险程度等，供授信审核和具体操作中参考，但鉴于信用风险与操作性风险的相关性，建议充分认识并重视本指引中的相关提示。

九、关于欺诈风险。国际贸易结算因具有环节多、技术要求高、交易背景相对复杂等特点，经常成为不法分子实施欺诈的工具。然而，尽管各类诈骗风险表现形式不同、实施手段各异，只要各行在受理各类国际结算和贸易融资时严格遵循“了解你的客户，了解你客户的客户”的原则，就不会给不法分子造成可乘之机。鉴此，对各类贸易融资项下欺诈风险的防范不在本指引中讨论。

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1、产品类别 出口信用证融资 1.1 产品名称 打包贷款 产品描述

打包贷款是我行应信用证受益人（出口商）申请向其发放的用于信用证项下货物采购、生产和装运的专项贷款。打包贷款还款来源为信用证项下出口收汇，如出口商交单时为其办理了出口押汇（或贴现、付费廷），应从中扣收打包贷款。 产品特性

1、与出口押汇相比，属交单前融资，存在出口商履约风险。 2、还款来源有开证行有条件的信用保障。 3、属专项贷款，贸易背景清晰，适合封闭管理。 主要风险点

1、出口商履约风险，主要表现为：无相关商品生产或货源组织能力、挪用打包款项、因自身经营管理不善或相关政策变化导致出口商丧失履约能力、发运商品存在与贸易合同严重不符等。前三种情况会导致出口商无法按期交单，最后一种情况易导致贸易纠纷甚至演变为法律诉讼，增加开证行拒付风险。

2、开证行信用风险，主要表现为：开证行无理拒付、因自身经营管理不善或外部原因引发财务危机造成支付困难等。

3、进口商所在国家或地区风险，主要指由于战争、内乱、经济或金融危机等使开证行不能正常履行其义务的风险。

4、业务操作风险，主要指银行业务人员在信用证真实性和条款审查及对信用证项下单据进行审核时可能出现的技术性风险。 审核要点

1、出口商履约能力。通过审核其营业执照、财务报表等了解其所有权性质、经营范围、财务状况、盈利能力等。如出口商属加

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工企业，应考察其是否具备相关商品生产能力；如出口商属商贸企业，应考察其是否具备货源组织能力；出口商是否有不良历史记录等。

2、开证行的资信状况。通过我行金融机构客户信息管理系统、银行年鉴或其它资料了解开证行组织架构、资产规模、财务状况、权威机构评级、本国及世界排名等，以确定其是否具备偿付能力。如开证行与我行有业务往来，应进一步了解其经营作风和以往付汇记录，如开证行经营作风恶劣，或因内部管理不善财务状况已明显恶化，应不予办理打包贷款或从严落实担保条件后发放贷款。

3、进口商所在国家或地区风险。应了解进口商所在国家或地区政局是否稳定、是否发生金融危机或出现危机前兆、是否有不利于正常收汇的金融管制措施、是否在某国制裁范围之内等。如果出现上述不利于安全收汇的因素，应不予办理打包贷款。

4、信用证真实性及条款审核。真实性方面，如属TELEX或信开信用证，应通过核验印押确保信用证真实可靠；条款方面，主要审核信用证装、效期规定是否合理、是否含有软条款及其它可能影响安全收汇的规定等。 控制措施

1、根据出口商的业务流程、实际资金需求、创汇成本等情况确定打包贷款比例。一般情况下，打包贷款金额不能超过信用证金额的80%。

2、打包贷款期限与信用证付款期限、出口业务流程合理匹配。如拟以出口押汇归还打包贷款，贷款期限不应超过信用证效期；如拟以出口收汇款项归还贷款，贷款期限不应超过信用证付款期加预计资金在途时间。

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3、如卖方属商贸企业，应对贷款资金流向进行监控；如卖方属生产型企业，应对其生产经营进行监督，以免出现资金挪用或因经营管理不善导致不能按期发货、交单。

4、根据UCP500及相关国际惯例从严审核单据，并实行复核制，确保单证相符、单单一致。

5、如在收汇之前进口商所在国家或地区发生经济危机、政变或暴动等可能影响安全收汇的因素，应及时收回融资款项。 风险系数：1

1.2 产品名称 信用证项下单证相符押汇 产品描述

信用证项下单证相符押汇是指出口商（受益人）发货后，我行凭单证相符单据向其提供的短期资金融通。单证相符押汇还款来源为信用证项下出口收汇款项，我行对出口商有追索权，如开证行/承兑行到期不履行付款责任，我行应向出口商追索押汇本息。 产品特性

1、与打包贷款相比，属货物出运后交单时融资，出口商履约风险较小。

2、属单据交易，开证行付款承诺独立于基础合约。 主要风险点

1、开证行信用风险，主要表现为：开证行无理拒付、因自身经营管理不善或外部原因引发财务危机造成支付困难等。

2、进口商所在国家或地区风险，主要指发生战争、内乱、经济或金融危机等产生的风险，使得进口商不能正常履行其义务。

3、技术性风险，主要指银行业务人员在信用证真实性和条款审查及对信用证项下单据进行审核时可能出现的技术性风险。

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4、出口商履约风险，主要表现为因出口商品存在较为严重的质量或数量问题，导致买卖双方发生贸易纠纷甚至演变为法律诉讼，从而增加开证行拒付的风险。 审核要点

1、出口商履约能力。如出口商属生产企业，应考察其是否具备相关商品生产能力；如出口商属商贸企业，应考察其是否具备货源组织能力；在以往同类商品出口时，是否因商品质量或数量问题与贸易伙伴发生过纠纷等。

2、开证行的资信状况。通过我行金融机构客户信息管理系统、银行年鉴或其它资料了解开证行组织架构、资产规模、财务状况、权威机构评级、本国及世界排名等，以确定其是否具备偿付能力。如开证行与我行有经常业务往来，应进一步了解其经营作风和以往付汇记录，如开证行经营作风恶劣，或因内部管理不善财务状况已明显恶化，应不予办理出口押汇或占用出口商在我行的授信办理押汇。

3、进口商所在国家或地区风险。应了解进口商所在国家或地区政局是否稳定、是否发生金融危机或出现危机前兆、是否有不利于正常收汇的金融管制措施、是否在美国制裁范围之内等。如果出现上述不利于安全收汇的因素，应不予办理出口押汇或从严落实担保条件后办理押汇。

4、信用证条款及项下单据审查，主要审核信用证是否含有软条款及其它可能影响安全收汇的规定、单据表面是否严格单证相符、单单一致等。 控制措施

1、根据UCP500及相关国际惯例从严审核单据，并实行复核制，确保单证相符、单单一致。

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2、如在收汇之前进口商所在国家或地区发生经济危机、政变或暴动等可能影响安全收汇的因素，应及时从出口商帐户中扣回融资款项。

风险系数：0.2，在线申请金融机构授信额度时0.2；

1.3 产品名称 信用证项下单证不符押汇 产品描述

信用证项下单证不符押汇是指我行凭出口商提交的信用证项下单证不符单据向其提供的短期资金融通。单证不符押汇还款来源为出口收汇，我行对出口商有追索权，如开证行/承兑行到期不履行付款责任，我行应向出口商追索押汇本息。 产品特性

开证行不再承担信用证项下第一性付款责任，出口货款能否收回取决于进口商是否接受不符点单据。 主要风险点

1、出口商品市场风险，是单证不符押汇的主要风险来源。如市场价格呈上扬走势，进口商凭不符点拒付的可能性小；否则，进口商拒付或要求降价的可能性大。

2、出口商履约风险，主要表现为出口商交运的商品存在质量或数量问题，增加进口商最终拒付风险。

3、进口商所在国家或地区风险，主要指发生战争、内乱、经济或金融危机等可能产生的风险。

4、进口商信用风险。进口商经营不善或倒闭而无力支付，或者进口商以单据存在不符点为由要挟出口商大幅度降价，导致出口商最终只能收回部分货款。 审核要点

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1、出口商品市场情况。主要了解国际当前出口商品市场行情及变化趋势，如市场价格呈上扬走势，押汇风险较小；反之，押汇风险较大。

2、不符点性质。主要审核单据上的不符点是否对进口商权益构成实质性损害，如不符点属一般性拼写错误等，进口商拒付可能性较小；如不符点涉及出口商品数量、规格、品质或属于严重迟交单等情况，则进口商拒付可能性大。

3、进口商与出口商关系及其以往付款记录。如进口商与出口商有常年贸易伙伴关系，且从未发生过贸易纠纷，则进口商拒付可能性小。

4、出口商信用记录和履约能力。主要考察出口商是否具备相应履约能力，以往同类产品出口是否发生过贸易纠纷等。

5、进口商所在国家或地区风险（同1.2）。 控制措施

1、根据不符点性质、出口商品特点及市场情况、进口商与出口商关系等合理确定融资比例（一般情况下不高于80%）。

2、出单后加强跟踪。客户方面，应建议出口商积极与进口商联系，争取对方放弃不符点；开证行方面，应请求其积极与进口商洽商是否接受不符点单据，并密切关注单据的下落。

3、如进出口商双方协商失败，或开证行已明确提出退单，应及时通知出口商，同时从其帐户中扣收押汇款项。 风险系数：可控制货权0.5,不可控货权1；

1.4 产品名称 出口信用证项下贴现 产品描述

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2、产品类别 出口托收项下融资 2.1 产品名称 D/P托收押汇 产品描述

D/P托收押汇是指我行在D/P托收项下，凭出口商提交的含有货权的出口单据向其提供的短期资金融通。D/P托收押汇还款来源为出口收汇，如进口商未能履行付款责任，我行可向出口商进行追索。 产品特性

1、与信用证项下单证相符押汇相比，无开证行信用保障，属商业信用。

2、与D/A托收押汇相比，因多数情况下可控制货权，收汇保障程度较高。 主要风险点

1、进口商信用风险，主要表现为进口商因自身经营管理不善或其它原因失去支付能力；或因进口商品市场价格变化，不愿履行付款赎单责任。

2、出口商品市场风险。一般而言，如出口商品国际市场价格出现下滑，进口商违约或不能全额收回货款的可能性就会增加。

3、出口商的履约风险。如果出口商交运的商品存在质量或数量问题，进口商违约的可能性就会增加（实务中，进口商在付款赎单前通常会想方设法先行验货）。

4、进口商所在国家或地区风险（同1.2）。 审核要点

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1、进口商与出口商往来关系。如进口商与出口商有常年贸易伙伴关系，且在以往贸易往来中从无纠纷发生，则进口商违约可能性较小。

2、出口商品市场情况。主要了解国际当前出口商品市场行情及变化趋势，如市场价格呈上扬走势，进口商违约可能性小。

3、出口商信用记录和履约能力。主要考察出口商是否具备相关产品生产或货源组织能力，以往同类产品项下出口是否发生过贸易纠纷等。

4、进口商所在国家或地区风险（同1.2）。 控制措施

1、根据出口商品性质、当前市场行情、进口商以往履约记录等确定押汇比例（一般情况下不高于80%）。

2、选择资信良好的代理行作为代收行，以免出现未付款放单等违反国际惯例的情况发生。

3、加强跟踪管理，在安全收汇之前应特别关注单据和货物下落。

风险系数：0.5

2.2 产品名称 D/A托收押汇 产品描述

D/A托收押汇是指我行在D/A托收项下，凭出口商提交的出口单据向其提供的短期资金融通。D/A托收押汇还款来源为出口收汇，如进口商到期后不履行付款责任，我行可向出口商行使追索权。 产品特性

1、与信用证项下单证相符押汇相比，无开证行信用保障，属商业信用。

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2、与D/P托收押汇相比，因不能控制货权，且属远期收汇，风险较大。 主要风险点

1、进口商信用风险，主要表现为进口商因自身经营管理不善、市场行情变化及其它原因失去支付能力或恶意违约。

2、出口商品市场风险。一般而言，如出口商品国际市场价格出现下滑，进口商违约或不能全额收回货款的可能性就会增加。

3、出口商的履约风险。如果出口商交运的商品存在质量或数量问题，影响进口商销售或加工生产，进口商违约的可能性就会增加。

4、进口商所在国家或地区风险（同1.2）。 审核要点

1、进口商以往付款记录。如进口商与出口商有常年贸易伙伴关系，且以往付汇记录良好，则不履行付款责任的可能性小。

2、出口商品市场情况。主要了解国际当前出口商品市场行情及变化趋势，如市场价格呈上扬走势，进口商不履约可能性小。

3、出口商信用记录和履约能力。主要考察出口商是否具备相关产品生产或货源组织能力，以往同类产品项下出口是否发生过贸易纠纷等。

4、进口商所在国家或地区风险（同1.2）。 控制措施

1、一般只对资信较好的客户叙做；

2、根据出口商品性质、当前市场行情、进口商以往履约记录等确定押汇比例（一般情况下不高于80%）。

3、加强跟踪管理，如到期后未收到付款应积极催收，如逾期满10个工作日，应向客户进行追索。

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风险系数：1.0

3、产品类别 短期出口信用保险项下贸易融资 产品名称 出口信用保险项下贸易融资 产品描述

短期出口信用保险项下贸易融资是指我行在出口商已投保短期出口信用险的出口业务项下，凭其提供的出口单据、投保短期出口信用险的有关凭证、赔款权益转让协议等，保留追索权地向其提供的短期资金融通。

根据中国出口信用保险公司（简称中信保公司）确定的承保范围，现阶段我行可以办理的出口信用保险项下贸易融资包括：

1、信用期不超过180天的跟单托收（D/P、D/A）项下押汇。 2、信用期不超过180天的赊销（O/A）项下出口商业发票贴现。

3、中信保公司同意承保的信用期超过180天但不超过360天的跟单托收或赊销项下的出口融资。

4、中信保公司同意承保的信用证项下单证相符押汇或贴现。 产品特性

1、短期出口信用保险项下贸易融资并非新的独立的贸易融资产品，投保短期出口信用险只是对原有贸易融资项下应收帐款的安全收回增加了一层保障。对我行而言，主要是规避了原贸易融资产品项下的进口商/开证行信用风险和国家或地区风险。

2、出口信用险属履约保险合同，对我行提供的额外还款保障取决于被保险人在保单项下义务的履行情况。如出口收汇损失的原因属保险公司除外责任，或被保险人未尽保单所列其应尽义务，保险公司将拒绝赔款。

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主要风险点

1、出口商履约风险，包括买卖合同项下和保险合同项下履约风险。

2、操作和技术性风险，包括相关业务处理及保险凭证有效性审核过程中可能出现的风险。 审核要点

1、出口商资信状况和履约能力。需要审查两方面内容：一是出口商是否具备相关产品生产加工或货源组织能力，以往同类产品项下出口是否有过贸易纠纷等；二是对照保单内容，审核出口商是否有能力严格履行保单项下的责任和义务等。

2、技术性审核，具体包括：

（1）申请融资项下业务是否属于承保范围：

出口商申请融资的出口业务及约定的结算方式应属中信保公司的短期出口信用险的适用范围；如果以信用证方式结算，或出口收汇期超过180天，则需要得到中信保公司的确认。

（2）是否已签定《赔款权益转让授权协议》，并包含以下约定：

a.出口商对某一进口商在保单承保范围内的所有出口，一旦发生保险责任内的损失，中信保公司应将赔款全额支付给我行而非出口商（我行在扣除融资本息后将余款付给出口商）。

b. 我行对出口商向某个进口商的某笔出口提供融资后，一旦对该进口商的收汇出现保险责任内的损失，无论发生损失的出口是否为我行已提供融资的那笔，出口商均须授权中信保公司将赔款全部支付给我行。

（3）申请融资项下保单及相关单据是否齐备、有效。 a. 出口商向我行申请融资时应提交构成完整短期出口信用保

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4.2 产品名称 进口押汇 产品描述

进口押汇是指我行收到信用证项下单据后，应开证申请人要求代其对外垫付该信用证项下款项的短期资金融通。

进口押汇按照垫付资金来源分为两种情况，即以自有资金对外垫付和通过海外联行进行垫付，后者又称为海外代付。 产品特性

贸易背景清晰，对大宗商品进口项下押汇可通过实施货物监管控制风险。 主要风险点

1、进口商品市场风险，表现为如果进口商品市场价格下降，会降低进口商还款意愿和还款能力。该类风险主要针对商贸企业。

2、进口商信用风险和经营风险，表现为由于进口商自身经营、市场变化或其它原因导致其财务状况恶化，不愿或无力履行还款责任。该类风险主要针对生产型企业。

3、出口商信用风险，表现为如果进口商品在品质或规格数量方面与合同规定不符，甚至出现出口商涉嫌欺诈等严重问题，会影响进口商还款意愿和还款能力。 审核要点

1、进口商资信状况。主要审核进口商偿债能力和以往信用记录。如进口商品直接用于销售，还应调查国内市场行情，对大宗商品进口应进一步了解国内购货方支付能力。

2、了解进口货物是否在品质或规格数量方面是否符合合同规定。

3、如拟通过货权控制降低风险，应审查货权控制方案是否具有可操作性，对我行保障程度如何等。

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控制措施

1、对进口商生产经营实施跟踪监控，如发生影响其偿债能力的重大事项，应及时采取措施降低风险。

2、对大宗商品进口项下押汇应按照事先确定的货权控制方案实施跟踪管理，避免进口商挪用回笼款项。 风险系数：1.0

4.3 产品名称 提货担保 产品描述

提货担保是指当进口货物先于货运单据到达时，进口商为办理提货向承运人或其代理人出具的，由银行加签并由银行承担连带责任的书面担保。提货担保多用于信用证项下，且信用证要求全套货权单据。 产品特性

属进口结算方式下的衍生产品，贸易背景清晰，便于风险控制。 主要风险点

1、提货担保独立于信用证及交易，开证行开立提货担保后面临赔偿金额和期限的敞口风险；

2、开证行开立提货担保后即失去了对信用证项下货权的控制。 3、除非受益人提交的单据中货权单据不全，开证行不能以其它不符点对外拒付。

4、对进口代收项下开立提货担保，因无法确认相关商品的真实价值，授信风险相对较大。 审核要点

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1、审查进口商的资信。主要审核进口商偿债能力和以往信用记录。

2、业务背景审核。对进口商提交的担保提货申请书、提货担保书、正本提单复印件、发票复印件中有关商品名称、数量、船名、金额、合同号、提单号等项目进行表面一致性核对，并与有关信用证核对，以确定该货物确属我行所开信用证项下，且该信用证要求全套提单。

3、代收项下开立提货担保，应严格审核相关商业单据，确保贸易背景真实性和货物的实际价值，并对申请人资信状况从严审核。 控制措施

1、因开立提货担保后失去了对货权的控制，对即期信用证项下应要求客户交纳足额保证金或落实其它担保措施（包括占用授信额度）。

2、如开证时客户已交纳全额保证金，开立提货担保无须另行落实担保措施；如开证时占用可掌握货权类授信开证额度，开立提货担保时应调整为占用不掌握货权类授信开证额度，或相应追加担保措施（包括加纳保证金）。

3、代收项下开立提货担保可向托收行以加押电查询贸易背景及货物真实性，必要时通过收取保证金的方式控制风险。

4、要求进口商承诺凭担保提货后，如单据有不符点不得拒付； 5、非全套提单一般不提供提货担保；收到正本提单后，督促客户交还提货担保书。 风险系数：1.0

5、业务类别 进口代收项下融资 产品名称 进口代收押汇

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产品描述

进口押汇是指我行收到代收项下单据后，应进口商要求代其对外垫付代收项下款项的短期资金融通。

进口押汇按照垫付资金来源分为两种情况，即以自有资金对外垫付和通过海外联行进行垫付，后者又称为海外代付。 产品特性

贸易背景清晰，对大宗商品进口项下押汇可通过实施货物监管控制风险。 主要风险点

1、进口商品市场风险，表现为如果进口商品市场价格下降，会降低进口商还款意愿和还款能力。该类风险主要针对商贸企业。

2、进口商信用风险和经营风险，表现为由于进口商自身经营、市场变化或其它原因导致其财务状况恶化，不愿或无力履行还款责任。该类风险主要针对生产型企业。

3、出口商信用风险，如果进口商品在品质或规格数量方面与合同规定不符，会影响进口商还款意愿和还款能力。 审核要点

1、进口商资信状况。主要审核进口商偿债能力和以往信用记录。如进口商品直接用于销售，还应调查国内市场行情，对大宗商品进口应进一步了解国内购货方支付能力。

2、了解进口货物是否在品质或规格数量方面是否符合合同规定。

3、如拟通过货权控制降低风险，应审查货权控制方案是否具有可操作性，对我行保障程度如何等。 控制措施

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1、对进口商生产经营实施跟踪监控，如发生影响其偿债能力的重大事项，应及时采取措施降低风险。

2、对大宗商品进口项下押汇应按照事先确定的货权控制方案实施跟踪管理，避免进口商挪用回笼款项。 风险系数：1.0

6、产品类别 汇出汇款融资 产品名称 汇出汇款融资 产品描述

汇出汇款融资是指我行应进口商要求代其对外垫付货到付款项下款项的短期资金融通。 产品特性

贸易背景清晰，对大宗商品汇出汇款融资可通过实施货物监管控制风险。 主要风险点

1、进口商品市场风险，表现为如果进口商品市场价格下降，会降低进口商还款意愿和还款能力。该类风险主要针对商贸企业。

2、进口商信用风险和经营风险，表现为由于进口商自身经营、市场变化或其它原因导致其财务状况恶化，不愿或无力履行还款责任。该类风险主要针对生产型企业。

3、出口商信用风险，如果进口商品在品质或规格数量方面与合同规定不符，会影响进口商还款意愿和还款能力。 审核要点

1、进口商资信状况。主要审核进口商偿债能力和以往信用记录、进口商品以往销售情况等。如进口商品直接用于销售，还应调

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查国内市场行情，对大宗商品进口应进一步了解国内购货方支付能力。

2、了解进口货物是否在品质或规格数量方面是否符合合同规定。

3、如拟通过货权控制降低风险，应审查货权控制方案是否具有可操作性，对我行保障程度如何等。 控制措施

1、对进口商生产经营实施跟踪监控，如发生影响其偿债能力的重大事项，应及时采取措施降低风险。

2、对大宗商品进口项下押汇应按照事先确定的货权控制方案实施跟踪管理，避免进口商挪用回笼款项。 风险系数 1.0

7、业务类别 授信开立保函 产品名称 保函（含备用信用证） 产品描述

保函是指我行应申请人的要求向受益人出具的凭提交与保函规定相符的单据付款的书面承诺。

备用信用证业务在性质上与保函业务类似，其产品特性、审核要点和风险控制措施可参考同类性质的保函业务。 产品特性

1、适用范围广，保函功能各异，无统一格式。

2、对受益人赔付责任通常独立于基础合约，且赔付条款简单，多为见索即付。

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3、信用风险在于客户的履约能力，由于是对客户履行其正常商业义务能力的担保，而且有时是与特定合同或交易相挂钩的，发生损失的可能性（赔付概率）较低。 主要风险点

1、申请人履约风险，主要表现不具备相应履约能力或因情况变化无法履约。

2、受益人信用风险，主要表现为受益人无理索赔。

3、操作及技术性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。

4、无普遍接受的国际惯例，一旦发生纠纷，法律及仲裁风险较大。 审核要点

1、申请人履约能力。主要审核申请人及相关方（如分包商或总包商等）是否具备项目承包或承建资质、是否具备相关产品生产或供货能力、在宏观政策、经济运行及市场情况等方面是否存在可能影响申请人履约的不确定因素、申请人以往履约记录如何等。

2、受益人资信状况。主要了解受益人基本情况、经营作风、与申请人或其它方面交易过程中是否发生过纠纷甚至有过无理索赔记录等。

3、技术性审核。主要审核保函条款中关于金额、效期、责任条款的规定是否合理并符合国际惯例及国内相关法律法规，赔付承诺和条件是否明确并单据化等。 控制措施

1、尽量避免开立无固定效期的保函，如因交易需要确需开立，应视申请人资信状况及背景交易情况收取一定比例的保证金，以约

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束申请人在合同结束后及时联系受益人解除我行保函项下担保责任。

2、尽量避免开立无固定金额的保函，如因交易需要确需开立，应保证申请人或反担保方对我行担保责任与我行在保函项下承担的责任相匹配。

3、对保函项下工程承建、商品生产及货源组织情况等实施跟踪，一旦出现申请人不能完全履约的情况，应及时采取风险控制措施。

7.1 产品名称 投标保函 产品描述

指我行应投标人的申请，向招标人出具的、保证投标人在招标有效期内不撤标、不改标、中标后在规定时间内签定合同或提交履约保函的书面承诺。

投标保函被广泛使用于以公开招标方式成交的工程建造或物资采购等项目中，作为投标保证金的替代形式，可减少投标人流动资金的占压。 产品特性

1、保函金额通常为合同金额的1-3%，且期限相对较短，便于银行控制风险。

2、担保条款通常包括按期提交履约保函，故授信开立投标保函时通常需与履约保函一并考虑。 主要风险点

1、申请人履约风险。申请人在投标保函项下承担的责任和义务较小，一般而言履约风险较小。

2、招标方信用风险，主要表现为无理索赔。

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3、操作及技术性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。 审核要点

1、申请人履约能力。主要审核申请人及相关方（如分包商或总包商等）是否具备项目承包或承建资质、是否具备相关产品生产或供货能力、在宏观政策、经济运行及市场情况等方面是否存在可能影响申请人履约的不确定因素等。

2、受益人资信状况。主要了解受益人基本情况、经营作风、与申请人或其它方面交易过程中是否发生过纠纷甚至出现无理索赔情况等。

3、技术性审核。主要审核保函条款中关于金额、效期、责任条款的规定是否与合同约定一致并符合国际惯例及国内相关法律法规，赔付承诺和条件是否明确并单据化等。 控制措施

如投标保函含有自动延期条款，为约束申请人在合同结束后及时联系受益人解除我行担保责任，应视申请人资信状况及背景交易情况收取一定比例的保证金。 风险系数：0.1

7.2 产品名称 履约保函 产品描述

指我行应工程承包方或商品供货方的申请而向业主或买方出具的、保证承包方或供货方履行相关合同义务的书面承诺。履约保函作为履约保证金的替代形式可减少申请人流动资金的占压。 产品特性

1、履约保函金额通常为合同金额的5-20%。

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2、履约保函仅指保证工程承包或商品贸易项下供货行为的书面承诺。对我行承担其它性质保证责任的保函不应笼统的归为履约保函。 主要风险点

1、申请人履约风险，在总分包的情况下，还包括总包商或分包商的履约风险。

2、受益人信用风险，主要表现为无理索赔。

3、操作及技术性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。 审核要点

1、申请人履约能力。主要审核申请人及相关方（如分包商或总包商等）是否具备项目承包或承建资质、是否具备相关产品生产或供货能力，避免申请人超量接单；同时，审核宏观政策、经济运行及市场情况等方面是否存在可能影响申请人履约的不确定因素等。如属总分包模式项下，还需对总包商或分包商的履约能力一并审核。

2、受益人资信状况。主要了解受益人基本情况、经营作风、与申请人或其它方面交易过程中是否发生过纠纷甚至出现无理索赔情况等。

3、技术性审核。主要审核保函条款中关于金额、效期、责任条款的规定是否与合同约定一致并符合国际惯例及国内相关法律法规，赔付承诺和条件是否明确并单据化等。 控制措施

1、可根据交易情况设立减额条款，如规定依据能体现工程进度或发货情况的单据按比例降低担保金额，以控制风险。

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2、尽量避免出具可转让保函，如确因业务需要可建议申请人采取款项让渡的方式，索赔权仍由原受益人享有。如申请人坚持开立可转让保函，在转让背景清晰合理的前提下，可考虑接受指名转让，但不得自由转让，且应要求申请人书面确认因转让而产生的风险。

风险系数：0.25

7.3 产品名称 预付款保函 产品描述

指我行应工程承包方或商品供货方的申请向业主或买方出具的、保证承包方或供货方收到业主或买方支付的预付款后，如未按合同履行相关义务，保证返还预付款的书面承诺。

预付款保函常用于工程承包、物资采购、船舶建造等项目，业主或买方通过向承包方或供货方提供项目启动资金，解决其资金周转压力，从而保证交易的顺利进行。 产品特性

预付款保函通常与履约保函配合使用，金额通常为合同金额的10-30%。 主要风险点

1、申请人履约风险。

2、受益人信用风险，主要表现为无理索赔。

3、操作及技术性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。 审核要点

1、申请人履约能力。主要审核申请人及相关方（如分包商或总包商等）是否具备项目承包或承建资质、是否具备相关产品生产或

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供货能力，避免申请人超量接单；同时，审核宏观政策、经济运行及市场环境等方面是否存在可能影响申请人履约的不确定因素等。

2、受益人资信状况。主要了解受益人基本情况、经营作风、与申请人或其它方面交易过程中是否发生过纠纷甚至出现无理索赔情况等。

3、技术性审核。主要审核保函条款中关于金额、效期、责任条款的规定是否与合同约定一致并符合国际惯例及国内相关法律法规，赔付承诺和条件是否明确并单据化等。 控制措施

1、保函中加列生效条款，即规定只有预付款到达申请人在担保银行开立的专门帐户后保函才生效。

2、尽量根据交易情况设立减额条款，如规定依据能体现工程进度或发货情况的单据按比例降低担保金额，以控制风险。

3、尽量避免出具可转让保函，如确因业务需要可建议申请人采取款项让渡的方式，索赔权仍由原受益人享有。如申请人坚持开立可转让保函，在转让背景清晰合理的前提下，可考虑接受指名转让，但不得自由转让，且应要求申请人书面确认因转让而产生的风险。

4、对申请人预付款的使用情况进行监控，以免出现挪用预付款无法按期履约的情况。 风险系数：0.25

7.4 产品名称 关税保付保函 产品描述

指我行应进口商（不含加工贸易企业）、承包商或展销商的申请而向商品入关所在地海关出具的、保证其履行缴纳关税义务或将

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临时进口商品复出口的书面承诺。关税保付保函主要用于下述情况：

1、境外承包建设、境外展览、展销等过程中有关设备、器械等物品临时进入他国关境。

2、国家相关进口商品减免税政策未明了前的相关货物进口。 3、我国海关“先放后征”货物的进口，加快货物通关速度，避免货物滞港成本。 产品特性

1、受益人为海关，一般情况下不会出现无理索赔。

2、申请人交纳关税属履行法定义务，一旦违约会面临后果严重，因此申请人违约可能性小。 主要风险点

1、申请人信用风险。

2、技术性与合规性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。 审核要点

1、申请人资信状况，包括经营资格、支付能力、信用记录等。 2、交易背景及合规性审核。审查相关交易材料，确认交易背景的真实性；审核进口商品是否符合国家控制商品，相关批文是否齐备、有效等。 控制措施

跟踪背景交易进展情况，一旦发生可能导致海关索赔的情况，应及时采取措施，以备赔付。 风险系数：0.1

7.5 产品名称 加工贸易项下税款保付保函

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产品描述

特指我行应加工贸易企业的申请，向当地海关出具的旨在担保加工贸易企业在加工贸易合同有效期内履行加工后产品复出口的书面保证。专用于加工贸易企业进口料件，属与交纳保证金并列的加工贸易保证金实转的两种方式之一。 产品特性

1、税款保付保函申请书、保函、代理行反担保和海关索赔书等均为固定格式，技术性风险小。

2、受益人为海关，一般情况下不会出现无理索赔。

3、申请人受海关直接监管，一旦违约会面临较为严重的行政或经济处罚，因此违约可能性小。 主要风险点

申请人信用风险：主要指申请人未能按照海关规定在加工贸易合同有效期内履行产品复出口（不含经核准内销的情况），包括申请人涉嫌违法或违规，被海关立案调查，导致无法正常履行产品出口等。 审核要点

1、申请人资信状况，包括经营资格、经营财务状况、信用记录等。

2、交易背景及合规性审核。审查相关交易材料，确认交易背景的真实性。 控制措施

密切监控企业生产经营状况，一旦发生可能导致海关索赔的情况，应及时采取措施，以备赔付。 风险系数 0.1

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7.6 产品名称 预留金保函 产品描述

指我行应工程承包方或供货方的申请而向业主或买方出具的、保证承包方或供货方在提前支取合同尾款后继续履行合同义务的书面承诺。适用于承包方或供货方为便利其资金周转，欲取得合同尾款的情况。 产品特性

1、项目已进入维修或保修阶段，履约风险较小。 2、保函金额一般为合同金额的5%左右。 主要风险点

1、申请人履约风险，主要表现为申请人未按规定履行合约义务。

2、受益人信用风险，主要表现为无理索赔。

3、操作及技术性风险，主要指在合规性材料审核及保函文本编辑过程中可能发生的风险。 审核要点

1、申请人履约能力。主要了解申请人是否具备相关工程承建或货物生产能力，是否因承建工程或产品质量问题遭过索赔；前期合同执行情况等。

2、受益人资信状况。主要了解受益人基本情况、经营作风、与申请人或其它方面交易过程中是否发生过纠纷甚至出现无理索赔情况等。

3、技术性审核。主要审核保函条款中关于金额、效期、责任条款的规定是否与合同约定一致并符合国际惯例及国内相关法律法规，赔付承诺和条件是否明确并单据化等。 控制措施

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