2014年信贷政策-中信银行

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2014年授信政策

目录

第一部分 宏观经济趋势与授信环境 ................................... 3 一、总体经济稳中有进 ......................................................................................... 3

二、拓展授信要抓机会 ......................................................................................... 3 三、风险压力不容忽视 ......................................................................................... 6 第二部分 授信政策总体要求 ......................................... 8 一、坚持风险文化理念 ......................................................................................... 8

二、紧紧围绕战略目标 ......................................................................................... 9 三、区域投向政策 ................................................................................................. 9 四、行业投向政策 ............................................................................................... 11 五、客户投向政策 ............................................................................................... 12 六、产品投向政策 ............................................................................................... 15 第三部分 公司金融板块授信政策 .................................. 16

一、支持领域，落实战略发展 ........................................................................... 16

（一）全面加速进军现代服务业 ....................................................................... 16 （二）积极支持战略性新兴产业 ....................................................................... 21 （三）稳健支持城镇化建设 ............................................................................... 22 （四）积极支持大型战略客户 ........................................................................... 23 （五）突出中型客户的核心地位 ....................................... 错误！未定义书签。 （六）积极开展保理业务 ................................................................................... 24 二、巩固领域，保持传统优势 ........................................................................... 25 （一）重点制造业 ............................................................................................... 25 （二）能源行业 ................................................................................................... 27 （三）交通行业 ................................................................................................... 28 （四）供应链金融业务 ....................................................................................... 29 （五）投资银行业务 ........................................................................................... 32 （六）国际业务 ................................................................................................... 34 （七）政府融资平台 ........................................................................................... 36 （八）房地产行业 ............................................................................................... 36 三、压缩领域，控制不良风险 ........................................................................... 39 （一）钢铁及钢贸 ............................................................................................... 39 （二）造船行业 ................................................................................................... 40 （三）航运行业 ................................................................................................... 41 （四）光伏行业 ................................................................................................... 42 （五）焦化行业 ................................................................................................... 42

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第四部分 零售金融板块授信政策 ................................... 43 一、消费金融 ....................................................................................................... 43

二、小微企业和个人经营贷款 ........................................................................... 47 三、信用卡 ........................................................................................................... 51 第五部分 金融市场板块授信政策 ................................... 53 一、金融同业 ....................................................................................................... 53

二、金融市场 ....................................................................................................... 57 第六部分 专项板块授信政策 ....................................... 60 一、理财业务 ....................................................................................................... 60

二、网络银行 ....................................................................................................... 63 三、资产托管及养老金业务 ............................................................................... 66 第七部分 组织与实施 ............................. 错误！未定义书签。

一、信贷增量投向目标 ....................................................... 错误！未定义书签。

二、信贷存量限额要求 ....................................................... 错误！未定义书签。 三、主动退出政策 ............................................................... 错误！未定义书签。 四、差异化政策和差异化授权 ........................................... 错误！未定义书签。 五、名单制管理 ................................................................... 错误！未定义书签。 六、天信系统控制 ............................................................... 错误！未定义书签。 七、执行与监督 ................................................................... 错误！未定义书签。

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第一部分 宏观经济趋势与授信环境

一、总体经济稳中有进

（一）世界经济缓慢复苏。全球经济已由危机前的快速发展期进入深度转型调整期。2014年世界经济仍将延续缓慢复苏态势，但也存在不稳定不确定因素，新的增长动力源尚不明朗，大国货币政策、贸易投资格局、大宗商品价格的变化方向都存在不确定性。根据国际货币基金组织（IMF）预测，2014 年全球经济增速将上升到3.6%， 高于2013年水平。

（二）中国经济增速放缓。投资需求和出口需求增长速度趋势性下滑将导致中国经济迎来中速增长阶段，中国经济将由过去年均10%左右的高速增长阶段转而进入年均6-8%的中速增长阶段，2014年GDP增速预计在7.5%左右，为授信业务发展提供机会。2014年，中国经济运行仍存在下行压力，部分行业产能过剩问题严重，结构性就业矛盾突出，生态环境恶化、食品药品质量堪忧等突出问题仍没有缓解，对资产质量带来挑战。

二、拓展授信要抓机会

十八届三中全会明确了全面深化改革的发展方向，相关政策部署和规划项目将于2014年开始陆续进入实质性推进阶段。我国经济发展仍然处于战略机遇期，改革红利不断释放，这些新的变化为全行授

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信业务带来了新的发展机遇。

（一）服务业成为经济增长的新引擎。与发达经济体相比，我国现代服务业占GDP比重仍有较大增长空间，预计未来现代服务业的总体规模将进一步扩大，并逐步成为推动制造业等其他产业发展的重要力量，从而带动整个服务业在三大产业中逐步占领主导地位。根据十二五规划，到2015年服务业增加值占GDP比重将超47%，总产值将超27万亿元。大力拓展现代服务业可为商业银行带来大量的基础客户群和新的授信业务机会。

（二）城镇化建设为未来中国经济发展支撑起广阔空间。2012年我国城镇化率为52.6%，预计到2020年我国城镇化率将达到60%左右。加快新型城镇化建设是新一届政府破解城市二元结构，提高城镇化质量，助推国家经济实现持续健康发展的重要战略举措，必将成为国家扩大内需、促进新一轮经济增长的重要引擎。一方面新型城镇化将带动基础设施建设、房地产等相关行业及其上游建材、工程机械等行业的增长，并将助力节能环保、新一代信息技术等战略性新兴产业的较快发展；另一方面，随着城镇人口的不断增加，其对医疗卫生、教育等公共服务及相关配套设施的需求将驱动相应行业的发展。这些在二三线城市表现得将更为明显，为各地分行带来了授信业务机会。

（三）战略性新兴产业将进入快速发展期。国务院明确提出，未来几年将从财税金融等方面出台一揽子政策重点培育和发展节能环保、新一代信息技术、生物、高端装备制造、新能源、新材料、新能

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源汽车等战略性新兴产业。根据规划，到2015年我国战略性新兴产业增加值占GDP比重力争达到8%，到2020年达15%，整体形成健康发展、协调推进的基本格局。政府规划的新兴产业呈现出超常规增长的态势，为商业银行提供信贷资源配臵、变革服务模式以及业务创新提供了机会。

（四）社会收入结构向个人转移，个人消费金融市场发展潜力巨大。十八大提出中国的人均GDP到2020年将比2010年的4361美元翻一倍，意味着居民的消费结构将加速升级，旅游消费、教育消费等将迅速发展。国际经验表明，人均GDP达到4000美元后，居民消费将从生存型转向发展型和享受型。其次，中国城镇化率提高将带动全国消费每年增长1000多亿元。截至2013年10月，中国居民消费信贷余额在金融机构贷款余额中的占比才达到17.8%，但2013年前10个月已较2012年全年增长20.7%。未来几年，消费贷款市场将保持45%的年均增速，为我行大零售战略实施带来发展机遇。

（五）改革释放非公经济活力，经营主体和投资主体变化将给银行带来并购业务机会。十八届三中全会强调“市场在资源配臵中起决定性作用的基础”，并进一步明确了“公有制经济和非公有制经济都是社会主义市场经济的重要组成部分，都是我国经济社会发展的重要基础”。可见，通过市场调配资源、开放更多领域让民营企业进入，带来经营主体和投资主体所有制的变化，势必会为银行带来并购业务机会，同时也为中小企业带来更多的发展机会和更大的空间。

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三、风险压力不容忽视

（一）经济减速企业困难，不良资产形势严峻。我国经济从10%左右的高速向8%左右的中速转换后，出现了很多矛盾和问题，包括传统产业产能严重过剩，货币政策扩张后大量资金进入房地产和其他虚拟部门，政府通过基础设施投资拉动经济增长使政府债务风险增加，企业生产经营困难，财政收入减缓等。这些问题相互联系、相互影响，加大了经济转型时期的困难。

目前，中国银行业不良贷款余额与不良率继续“双升”。截至2013年12月末，商业银行不良贷款余额5921亿元，比年初增加993亿元，不良贷款率为1.0%，比年初上升0.05个百分点。相比真实暴露的不良贷款，隐匿的风险对银行危害更大。基于不良贷款暴露的滞后性，预计银行业不良贷款将继续温和反弹，不良率短期也难以见顶，银行信用风险管控形势严峻。

（二）地方政府平台债务风险积聚。政府平台贷款在近几年陆续进入偿债高峰期，一方面政府通过举新债还旧债；另一方面，政府通过信托、BT和违规集资等方式变相融资问题突出，隐蔽性强、筹资成本高，蕴含新的风险隐患。同时，三中全会后土地财税体制的改革也将大幅度减少地方政府的收入，部分不具备自偿性的建设项目还款来源难以保证，偿债风险增大。

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（三）房地产市场分化加剧系统性风险。一、二线城市房地产市场泡沫风险继续累积；三、四线城市由于土地供应规模不断扩大、近年房地产开发投资增长较快，但产业升级步伐缓慢，难以创造大量就业岗位，房地产需求不足，出现严重过剩局面，“鬼城”现象增加，部分城市房价出现连续下跌。一旦三、四线城市房地产市场普遍出现衰退，将可能引发房地产系统性风险，并引起融资平台偿还困难等连锁反应。

（四）理财规模迅速增长，潜在风险加剧。银行理财总量近年来增长迅速，潜在风险不容忽视：一是大量房地产、政府平台贷款绕道以银行理财方式发放；二是表外发放，风险较为隐蔽，不易被监控；三是授后管理缺位，已出现到期不能兑付的群体事件；四是期限错配，流动性风险较大。

（五）利率市场化增大授信风险。2013年以来，国内利率市场化进程不断提速。随着利率竞争加剧，银行将面临利差收窄局面。银行将被迫通过扩大信贷规模以增加利息收入，不良贷款可能随之而增加，对利润构成压力。此外，银行被动进入收益高但风险相对也较高的小企业等授信业务领域，对商业银行的风险管理能力是考验。国际经验表明，在利率市场化进程中，部分银行在业务转型中，往往因不能正确选择战略定位或有效管控转型中的风险而陷入困境。

（六）QE3退出将加速资产价格泡沫破裂。美国经济的持续好转，促使美联储在2013年度最后一次货币政策会议上启动QE退出程序。

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此情况将对我国带来以下影响：一是全球流动性由“过剩”转为“短缺”；二是资本流向逆转，以我国为代表的新兴市场将从资本流入地变为流出地；三是房地产、大宗商品等资产价格泡沫资产将面临破灭危险。

第二部分 授信政策总体要求

一、坚持风险文化理念

坚持稳健积极的风险理念，回归“安全性、流动性、效益性”的三性经营原则。“三性”原则要求我们要执行三个策略：一是逆经济周期安排业务。经济周期会带来机遇，但银行的业务结构与经济周期不能贴得太近。要避开经济周期波动的破坏力，在经济周期的不同发展阶段能够守住底线和原则，确保银行的安全。要改变公司业务独大的格局，把零售业务、中间业务等远周期业务做大做强，平衡业务结构。二是轻资本占用安排结构。要把业务发展重点调整到资本消耗低的业务上来，把资源配臵到经济资本占用少、风险敞口小的业务上来，优化银行的盈利结构。三是低信贷杠杆控制规模。要保持合理的信贷杠杆率和存贷比率，不能因追求业务规模而过度扩张资产杠杆，任何利益刺激下都要坚守这条底线。

风险管理要回归本源，一是授信客户的选择、产品方案的设计都要围绕企业第一还款来源，不能舍本求末；二是收益要覆盖风险，根

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据授信风险合理定价，主动经营风险；三是坚持合规经营，各项业务的开展必须符合国家宏观经济政策、行业政策、准入政策、监管政策等要求。

二、紧紧围绕战略目标

坚持“建设有独特市场价值的一流商业银行”的发展愿景，坚持积极进取的发展战略目标，要求我们应重点做好以下工作：

一是集中资源做好传统银行业务，稳步推进非银行金融业务，通过差异化市场定位和特色产品服务，支持实体经济。

二是树立大银行战略并保持中小银行灵活机制，公司零售业务并重，通过“公司客户重心上移——新机构网点——网络银行”三个台阶的自身发展以及并购整合等业务，力争进入银行第一梯队。

三是要积极抓住国家经济发展的主要驱动力。抓住消费拉动经济的新增长点，全面进军服务业；抓住城镇化发展的机遇；抓住包括网络经济、电商等在内的新兴经济领域；抓住社会收入结构向个人转移的趋势，推进大零售战略。

四是在科学的风险偏好下，整合内部资源，优化组织架构，夯实发展基础，做一家稳健、保守、能够守住风险边界的好银行，打造百年老店。

三、区域投向政策

坚持差异化区域定位。东部地区仍将是国民经济的主要支柱，但

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区域经济重心将逐步下移，GDP和财富向三线城市分散，中西部经济增速和总量占比将逐渐增加，富裕人群也呈现由沿海地带扩张至内陆地区的趋势，诸多以中心城市为核心的城市群正在形成，未来城市群经济对经济增长的带动作用将日益增强。

一是重点地区，重点投入。要根据区域特点，通过资源倾斜获得效益最大化。在沿海发达地区谋求全面发展，打造成为我行的“核心利润区”；在承接产业转移的中西部地区抓住产业崛起机遇，针对性投入，发展成新的“利润增长极”；在经济欠发达地区注重资源投入效果，为中信银行长远发展构建坚实的“战略储备库”。

要抓住上海自贸区投融资改革以及金融体制改革带来的市场机会，积极关注并参与自贸区的项目融资需求，并及时总结经验。

二是重点业务，重点扶持。必须依据各区域经济与产业差异性突出优势业务，全面推进面向服务业的金融产品创新。沿海经济发达地区要突出发展总部经济、零售银行、中小企业和供应链融资、投资银行、金融市场业务；中西部要注重公司战略客户培养与维护，紧抓优势行业与龙头企业，形成巩固的基础客户群。在环境保护区要突出绿色信贷效能，加大对清洁能源、循环经济等国家倡导行业的介入。

三是稳健支持城镇化建设。实行区域差异化信贷政策，因地制宜地选择重点支持的区域或项目。区域上，择优支持一线城市以及长三角、珠三角、环渤海和海峡西岸等经济发达地区中心城市的旧城改造项目、都市圈城镇化项目以及百强县（市）的城镇化项目。项目上，

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择优支持公共事业等相关行业中自身现金流充裕的项目。要围绕新型城镇化下所拉动的消费信贷和服务业，促进消费金融、理财等零售业务的开展，不断提升综合金融服务水平和整体效益。城镇化项目主体涉及政府平台和房地产企业的，必须符合相关政策及监管规定。

四、行业投向政策

一是全面进入服务业。要尽快在服务业领域打造我行的差异化竞争优势，在强化风险管理能力的基础上，在现代物流、医疗卫生、教育服务、现代旅游、新闻出版、文化创意、信息软件等七个核心服务行业取得长足发展。既要关注传统服务业的升级，更要关注物流、养老保障和服务等现代服务业的快速发展；既要保持在生产性服务业中的相对优势，更要加强对消费性服务业的研究和支持；既要善于对重资产型服务业给予金融支持，更要提升对轻资产型服务业的服务能力。

二是在传统行业中寻找最有价值的客户。国民经济所有行业都存在业务发展机会。我行必须巩固和提升在优势行业中的市场地位，在主流行业中寻找优秀客户，并善于做深做透细分行业领域，挖掘最有价值客户群体。关注批发业（钢贸、煤炭、建材、汽车等）、制造业（钢铁、有色金属、机械制造等）、采矿、能源等行业性风险，对其中风险突出的钢铁贸易、煤炭经销、建材批发和原材料生产等行业严格准入，防止出现系统性风险。

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三是控制房地产融资总量，防范系统性风险。房地产行业风险明显加大，应高度重视行业系统性风险和开发商资金链断裂风险，要按照“控制总量、区别对待、提高准入、强化管理”的原则，更加审慎地开展房地产信贷业务。严格实施房地产业务表内外全口径总量控制；关注房地产市场分化风险，信贷投放向成交活跃的大中城市倾斜；重点支持实需普通住宅，严格控制商业地产项目；提高项目和客户准入标准；严格抵押和封闭管理，强化存量贷款风险监控和管理。

四是践行绿色信贷，严格限制产能过剩行业融资需求。将绿色信贷理念贯穿到化解产能过剩的全过程，确保我行信贷投向符合技术升级要求、碳排放约束和绿色标准的领域，大力支持绿色经济、循环经济、低碳经济发展。要着力优化客户结构，重点支持竞争力强、在行业中处于龙头地位的企业，主动退出营状况不佳、市场竞争力不强、产能落后、环保不达标的企业。坚持风险底线，对产能严重过剩行业的新增产能项目，严禁提供任何形式的新增授信支持；对未取得合法手续、不能依规补办相关手续的建设项目，立即停止授信审批、贷款发放和支用；不得通过理财、保理、供应链等其他方式对不符合我行授信政策的产能过剩行业客户变相提供融资。

五、客户投向政策

一是积极通过总对总战略合作，深度挖掘战略客户综合服务收益。战略客户是我行公司授信业务的重要客户群体之一，通过大客户

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经营重心上移、主动授信、量身定制个性化综合金融服务方案等手段，进一步提高战略客户在我行的综合收益。同时，有选择的退出部分谈判地位不对等、议价空间不大、综合收益偏低的大型客户。

二是坚持“橄榄型”客户定位，突出中型企业的核心地位，将其作为我行特色化核心客户群体。通过加大对中型企业信贷支持，围绕经济转型、民生经济和国家经济发展战略重心，在高新技术、新兴战略产业以及现代服务业领域逐步培育一批处于产业上升周期、成长快、具有发展前景、能够形成稳定银企关系的中型企业。

三是稳健开展小微型企业授信。对小型企业，重点开展成长型小企业授信业务，按照适度授信原则，授信额度与企业现金流匹配，并具有有效资产抵质押或具备良好资质的第三方担保。

对微型企业，深化 “零售化、小微化”转型，重点支持500万元以下特别是200万元以下微型企业的融资需求，提高客户粘滞度，为零售带来综合收益；加大支持力度，确保实现“两个不低于”目标，即贷款增速不低于各项贷款平均增速，增量不低于上年同期。

经济下行期，要高度关注小微企业授信风险，并坚持以下原则：一是本地化经营，原则上只在经营机构所在地辖区内开办小微企业金融业务；二是专业化经营，原则上应有专门从事小微企业营销、审查审批、贷后管理的团队集中开展小微企业授信业务；三是坚持第一还款来源为主、第二还款来源为辅的原则，并做实风险缓释措施；四是收益覆盖风险；五是坚持刚性退出制度。

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四是以贵宾客户和财富客户为核心，积极拓展零售业务。加大对“三高”（财富存量高、收入增长速度高、投资理财需求高）型中高端贵宾和财富客户的信贷支持力度。

五是积极拓展金融同业客户。要按照“积极稳健、风险可控、优势互补、互利双赢”的原则开展同业授信业务。积极支持综合实力强、业务合作紧密、能给我行带来综合收益的金融同业客户；择优支持地方性中小型金融机构，为其提供支付结算、财富管理、资本及资产负债结构优化服务、外汇代理服务等全面金融服务解决方案。在符合监管部门规定的前提下，优选交易对手，探索同业创新业务。

六是控制政府平台融资总量，防范系统性风险。坚持“总量控

制、分类管理、区别对待、逐步化解”原则，严格执行政府融资

平台表内外全口径总量限额管理政策，优化结构、突出重点、回避高风险政府融资平台业务。客户及项目要求符合监管政策，原则上应提供房地产抵押、收费权质押等合法有效担保，项目上重点支持自身现金流充裕的水、电、气等公用事业项目。要关注土地制度改革对土地储备贷款及其他平台贷款的影响。

七是规范集团和关联客户授信管理。无论有无合并报表或在法律上是否有明确的关联关系,对同一实际控制人控制的所有企业，都应按集团管理，统一控制授信总量，防止通过分散方式过度授信。授信主体应主要选择集团内的核心企业，对集团内非核心企业授信应落实实际控制人担保、核心企业担保、足值抵质押等有效风险缓释措施。

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八是严格控制担保公司担保的授信业务。加强合作担保机构准入管理，重点与股东实力强、管理规范、担保行业经验丰富、客户基础较好、与银行具有良好合作记录的担保机构进行合作。严控担保公司担保放大倍数和担保业务集中度。

六、产品投向政策

一是坚持低资本消耗型产品定位。要集中优势资源打造具有领先地位的优势品牌产品，重点发展供应链金融、投资银行业务、贸易融资、金融市场业务、汽车金融业务和托管业务。

二是积极创新零售信贷产品，推进“大零售战略”，实现跨越式发展。要围绕扩大内需和消费升级，开展房产抵押综合授信、质押综合授信、标准化小微企业贷款、POS贷、信用卡单笔\\账单分期等业务，以创新的意识和产品，尽快形成我行零售业务核心竞争力。

三是积极应对利率市场化，加快非主流业务主流化，形成新的利润增长点。通过差异化市场定位和特色产品服务，打造独特市场价值，大力发展“非主流”业务。要重点发展公司板块的国内信用证、保理业务，零售板块的代理、出国金融、保管箱业务，金融市场板块的票据、贵金属业务，以及资产托管和年金业务，把这些业务做大，做成全国性市场，形成新的盈利来源。

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第三部分 公司金融板块授信政策

一、支持领域，落实战略发展 （一）全面加速进军现代服务业

2014年全行要紧紧围绕国家扩大内需，在以下几个现代服务业领域实现重点突破：一是在目前金融机构普遍未深入拓展的网络电商、现代物流、现代旅游、文化创意、健康服务等新兴业务领域采取积极的信贷政策，二是继续在教育、医疗等传统服务领域执行积极的信贷政策。

1、 教育服务业

积极支持符合教育领域综合改革政策的客户，优化客户选择和准入标准，分类落实风险缓释措施。

（1）客户政策

积极支持学生资源稳定、就业情况较好、财政持续投入、负债相对较低的公办普通高校，优先支持211高校以及列入“中西部高校基础能力建设工程项目”的高校。

择优支持国家教育部门认可并具有全国统一招生资格、优势突出、有明显的办学特色、生源及收入稳定、债务负担合理、还款来源充足的优质民办高校，业务办理时争取控股股东的综合财产抵押；在当地名列前茅、财政持续投入、负债规模适度的公办省级优质普通高中；专业设臵和培养方向符合经济发展需求、学生资源稳定、就业情况较好、财政持续投入、负债相对较低的公办职业教育学校；位于全国省会城市或区域经济中心城市、拥有优质教学资源、债务负担合理、生源充足、收入稳定的中高端幼儿教育企业；品牌美誉度高、盈利增长点多、综合实力强、管理规范、与中小学、幼儿升学或成人职业发展密切相关的培训教育企业。

压缩退出经营财务状况一般、生源和收入下降较多、债务负担过重的客户。

（2）管理要求

教育行业授信均应设定账户监管，允许对品牌较好、生源和收入稳定、还款现金流充足的学校采用信用方式授信。优先支持由综合实力较好的第三方提供保证担保的授信。密切关注本省（区、市）高校

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债务化解实施细则和管理规定，跟踪相关高校化债方案实施进展和财政化解高校债务资金拨付情况，强化债权保障措施。

（3）风险底线

①教育行业民营客户授信必须追加足值资产抵押和实际控制人个人连带责任保证担保。

②禁止介入存在以下情况之一的客户：经营财务状况下滑、债务负担重或在办学规模、招生收费等方面存在违法违规行为的客户。

2、 医疗卫生业

积极支持符合医药卫生体制改革政策方向的客户，关注公立医院改制重组，分类落实风险缓释措施。

（1）客户政策

积极支持符合医改政策方向、财政拨款到位充足、事业收入稳步增长、在当地医院综合排名靠前的公立综合性和专科医院（含中医院）。对非营利性医院公益性资产无法办理抵押担保的，应积极争取落实其他合法担保措施以及收费账户监管等保障措施。

择优支持经济较好地区、纳入医保定点医疗机构、有较好的医疗资源、具备品牌优势、持续经营能力强、收入结构合理、债务适中的民营医院。要求落实合法有效的担保措施以及收费账户监管等保障措施。择优支持以三甲医院为核心开展医药、医疗器械生产和经销环节的供应链金融业务。

积极发展我行借记卡与“医保卡”和“居民健康卡”对接的综合服务，拉动对公机构存款以及零售储蓄存款的增长。

（2）风险底线

①医疗卫生业民营客户授信必须追加足值资产抵押和实际控制人个人连带责任保证担保。

②禁止介入存在以下情况之一的客户：经营财务状况下滑、债务负担重或存在违法违规行为的客户。

3、现代物流业

择优支持具有垄断地位的铁路系统内物流企业；与国际航运中心建设配套的重点港口、运输中转节点的国有物流开发和经营主体；与物流配套的航空运输和公路运输企业；网络覆盖全国、占据中高端市场、具备品牌优势、时效性较强、安全及价格水平具有优势、债务结构合理的快递企业；在医药、石化、冷链等领域具备领先优势的专业物流企业；由传统货代企业向综合化经营转型、信息系统相对完善、处理订单能力强，从业人员较为稳定的大型国有货物运输代理企业；经营状况良好、盈利能力强、市场占有率较高、客源稳定、具备专业仓库及设施、能够提供综合性仓储物流服务的综合性仓储企业。

风险底线：禁止介入存在以下情况之一的客户：成本压力较大的

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企业；从事低端物流服务、人员流动较大的小型物流企业；资产及经营规模小、服务单一、业绩下滑的中小型物流企业；根据《物流企业分类与评估指标》评级为2A级以下（不含）的企业。

4、现代旅游业 （1）旅游景区

积极支持具有品牌效应、客流量大、管理规范、效益良好的世界遗产、5A 、4A级旅游景观、国家级风景名胜区；

择优支持管理规范、市场营销能力较强、知名度提升较快、客流量大、财务健康、具有成熟盈利模式的其他旅游景观企业；

管理要求：对于拥有稀缺景区资源、客流量较大、运作规范的世界遗产、4A级（含）以上、国家级风景名胜区旅游景观企业可选择信用方式，其他企业原则上要求提供我行可接受的、风险缓释能力较强的担保。对旅游企业授信应争取门票收费权质押，要求门票等经营收入归集到借款人或相关企业在我行开立的门票收费账户，我行对该账户收支进行监管，大额支出需经过我行同意。

对于具有文化地产模式的景区开发及文化地产项目,在经济测算可行的前提下，执行我行房地产行业信贷审批政策。

风险底线：禁止介入《关于规范主题公园发展的若干意见》（发改社会[2013]439号）中禁止性条款涉及的项目。禁止介入商业模式不成熟、同质化严重、低水平重复建设的主题公园项目。

（2）旅行社

择优支持行业排名靠前、管理规范、市场开拓和运作能力强、口碑好、经营稳健的旅游社。择优支持品牌知名度高、市场份额大、行业排名靠前、商业模式清晰、还款现金流充足、具备较好发展潜力的在线旅行社。

（3）酒店 客户政策：择优支持股东实力强、品牌优势明显、客房入住率高、经营稳健、拥有自持物业、跨国酒店公司管理的高星级酒店（4星级以上（含））；资金实力雄厚、品牌优势明显、排名靠前、客房入住率高、有自持物业的经济型连锁酒店。

产品政策：在提供足值抵押的前提下，择优支持酒店经营企业装修、升级改造项目融资；择优支持依托上下游开展供应链融资业务。审慎支持新开店、建店项目融资；审慎支持酒店经营企业的经营性物业抵押贷款和并购贷款业务。

积极开展综合金融服务，包括POS机结算、网上银行、现金管理、公务卡等，以提高业务综合收益。

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风险底线：禁止介入存在以下情况之一的客户：未按规定取得治安、卫生、消防、环保等相关许可的企业；近一年之内因消防、卫生、环保等不合格被主管部门限期整改或停业整顿的企业；股东实力一般、无品牌优势、客房收益及出租率较低、我行评级低于CCC级的酒店；3星级以下（含）低星级酒店。

5、文化创意产业 （1）新闻出版产业 ——图书出版

积极支持在教材类图书出版市场具有一定垄断地位、管理规范的大型国有控股出版社。

择优支持在教辅类和综合类图书出版市场份额较大、运作规范、经营稳健、财务健康、具有成熟盈利模式的出版社和出版企业。

——报刊出版

积极支持报刊出版行业排名前十位、运作规范、经营稳健的大型出版集团。积极支持各省、自治区、直辖市的党报出版社。

择优支持发行量较大、具有区域垄断优势、财务健康、处于成熟期、经营获现能力较强的地市级（含）以上综合类报纸出版企业。

——数字出版

积极支持在传统新闻出版市场具备竞争优势，向数字出版转型的大型新闻出版企业。

审慎支持具有核心知识产权、产品市场认可度较高、具有成熟盈利模式的新兴数字出版企业。

——印刷复制

积极支持资产质量良好的印刷复制业客户，包括行业排名前十位的印刷集团、印刷业上市公司。

择优支持国家、省市级印刷产业园区中的优质印刷复制企业，行业市场占有率较高、具有一定垄断优势、财务健康、经营稳健的印刷复制企业。

风险底线：禁止介入存在环保风险的企业；不具备规模及成本优势的中小印刷企业；列入国家《产业结构调整指导目录（2011年本）》（修正版）中淘汰类和限制类的印刷设备新建及扩建项目。

——发行

择优支持省级及重点城市的龙头发行集团。

审慎支持行业市场占有率较高、具有一定垄断优势、财务健康、经营稳健的发行企业。

（2）广播电视产业 ——电视台

积极支持中央电视台以及湖南、江苏、上海、浙江、北京、安徽

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等综合实力强、收视率高、广告收入高的省、直辖市的电视台。

审慎支持实力弱、广告收入低、财政补贴少或补贴不到位的电视台。

——广电网络公司

择优支持整合力度较大、全省统一网络、有线收视费收缴率较高、财务状况良好、没有过度负债的省级广电网络公司。

严格控制尚未对全省有线网络整合完毕，或债务负担偏重、资金链紧张的省级广电网络公司的授信。

风险底线：禁止介入地市级（含）以下广电网络公司，禁止介入有线电视网络的并购贷款和项目融资。

——电视剧制作公司

鼓励探索与行业地位较高、获得《电视剧制作许可证》、拥有优秀的编、导、演资源、产出规模较大，作品市场认可度较高、拥有稳定合作播出平台、财务健康、盈利模式成熟、效益较好的电视剧制作公司开展业务合作。与电视制作企业开展合作，在贸易背景真实、债权合格可转让、电视台实力强且信用好、回款可控的前提下，鼓励采用以电视台项下应收账款保理模式为电视剧制作企业提供融资。

严格控制对单个电视剧制作项目的项目融资。

风险底线：电视剧制作公司必须具备《广播电视节目制作经营许可证》且融资剧目必须已获得《电视制作许可证》。禁止介入有不良信用记录的电视制作公司。

（3）动漫行业

审慎支持动漫企业授信。以获得国家认定的重点动漫企业为目标客户，选择管理规范、资质较高、动画产品制作播出衔接较好、过往动画片市场认可度较高、产业链较完整、效益较好、符合政府支持政策的企业开展授信业务。

（4）电影行业 ——电影发行

择优支持管理规范、财务健康、具有渠道优势、市场占有率较高、产业链整合较好的其他电影发行公司。

——电影院线

审慎支持产业链整合较好、经营稳健、管理规范、拥有50块以上屏幕、具备规模效益、区域市场占有率较高的电影院公司。

风险底线：禁止介入无自有影院的电影院线公司。 ——电影制作

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审慎探索行业地位较高、拥有优秀的编、导、演资源，以往影片票房较好、收益率较高、产业链上下游资源整合较好的电影制作企业。

严格控制对单片公司的授信，严格控制对单一影片的项目融资。 风险底线：禁止介入股东及项目团队缺乏行业经验、股权结构复杂、投机性强的电影制作企业。原则上不介入以参展为目的的文艺片。

（二）积极支持战略性新兴产业

战略性新兴产业主要包括节能环保、新一代信息技术、生物医药、高端装备制造、新能源、新材料和新能源汽车等七大产业。当前阶段，我行将重点加强对发改委明确支持的节能环保、新一代信息技术和高端装备制造等领域的研究和授信支持。

1、节能环保

重点支持技术水平比较成熟、市场培育较为完善、产业化程度较高的节能环保子行业；重点支持具有核心技术、综合实力较强、产品需求稳定的行业内领先企业。具体包括：列入或对接国家“十二五”节能环保产业“八大重点工程”（见国务院《“十二五”节能环保产业发展规划》）的项目和企业；掌握和生产列入《国家鼓励发展的重大环保技术装备目录》（2011年版）和《产业结构调整指导目录（2011年本）（修正）》的节能环保技术和设备的企业。在客户选择上，优先支持技术先进、竞争力强、市场占有率高的节能和环保设备生产企业；地级市及以上政府投资设立或获得财政补贴等政策支持、当地城市和工业基础设施较好、财政实力较强、收入和利润稳定的废物（水）回收处理企业；成立时间在两年以上，具有专业技术优势和成功实施节能环保服务项目经验、盈利模式可持续的环保服务企业。

风险底线：禁止介入技术落后、产能利用率低、财务指标差、发展缓慢、资金压力大、偿债能力不强的节能环保企业。原则上要求企业近两年连续盈利。

2、新一代信息技术

重点支持新一代信息技术细分行业内收入排名居前的骨干企业和上市企业、获国家重点支持的企业及其主导的项目。对于新型平板显示和高性能集成电路行业，优先支持掌握核心技术，具备持续研发能力，市场占有率高的制造企业；对于通信网络、物联网和云计算服务提供商，优先支持获得政策倾斜支持、具备行业或技术垄断优势、代表细分行业技术发展方向、用户数量和盈利模式稳定、财务状况良好的客户。

风险底线：禁止介入行业经验欠缺、核心团队不稳定、产品或服

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务模式不成熟、缺乏技术优势、市场未形成稳定规模、产品或服务可替代性高、盲目扩建的项目和企业；禁止介入国家《产业结构调整指导目录（2011年本）(修正）》信息技术行业领域中限制的项目。

3、高端装备制造业

积极支持符合《高端装备制造业“十二五”发展规划》，具有显著竞争优势的高端装备制造业企业。客户选择上围绕行业内拥有专营资格、垄断地位、资金优势和技术研发实力的龙头企业，或在行业细分领域已拥有一定技术优质，为产业链中核心企业提供关键部件配套和服务的企业开展。

积极支持具有行业垄断地位的大型国有企业及其下属企业主导的航空、航天及海洋工程装备等军民用品设备制造。重点支持具有技术优势、垄断地位的大型国有企业高铁装备和城市轨道交通装备、大型清洁高效发电设备、智能电网及其设备、智能仪器仪表与控制系统、关键零部件及通用部件、高档数控机床等智能装备制造。

择优支持产品（服务）属于国家重点支持的高新技术领域、掌握核心关键技术、拥有自主知识产权并已完成技术开发、产业化和示范应用、产品在市场上具有较强竞争力、拥有稳定市场需求、为产业链内核心企业提供关键部件配套和服务的企业。

风险底线：禁止介入技术落后及低水平重复建设项目。禁止介入从事低端加工的企业；唯一核心技术处于研发阶段或项目投资周期过长、技术未来可取得的经济和社会效益难以确定的企业。

（三）稳健支持城镇化建设

1、实行区域差异化信贷政策，因地制宜地选择重点支持的区域或项目。

择优支持一线城市以及长三角、珠三角、环渤海和海峡西岸等经济发达地区中心城市的旧城改造项目、都市圈城镇化项目以及百强县（市）的城镇化项目。围绕土地整理、拆迁安臵补偿等环节提供全流程服务，支持以投资银行、信托、理财等产品提供综合金融服务并带动零售业务发展。

审慎支持中西部地区经济增长较好、人均收入较高的重点城市城镇化项目，重点支持自身现金流充裕的水电气等基础设施建设项目和土地储备项目。

2、围绕城镇化建设相关产业，择优支持公共事业等相关行业的发展。

积极支持城镇化的基础设施建设，如供电、供水、通信等项目，要求通过开立结算账户等方式提高业务综合收益。

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择优支持旧城改造中的房产开发项目；择优支持文化、教育、卫生、环保等项目。加大对城镇化建设过程中战略性新兴产业、产业转移的金融支持。

审慎支持旧城改造中的地产开发项目。

3、围绕新型城镇化下所拉动的消费信贷和服务业，促进消费金融、理财等零售业务的开展，不断提升综合金融服务水平和整体效益。

4、管理要求

⑴项目立项、规划、环评、用地等项目审批手续齐全，涉及农用地（含宅基地、耕地等）等土地性质变更的，必须确保土地流转合规，权属清晰，项目无合规性风险。涉及拆迁安臵的原则上要求项目拆迁建筑面积90%（含）以上的业主拆迁协议签妥。

⑵项目具备合法有效的还贷来源，包括项目自身经营性收益、已注入项目建设主体的土地出让金收入等。

⑶原则上应落实足值有效、变现能力强的房地产抵押等合法有效担保，其中涉及土地拆迁整理的项目，原则上要求落实商住用地抵押担保。

⑷要求项目封闭管理，按项目进度放款并受托支付。项目以土地出让收入作为还款来源的，原则上要求我行与借款人、国土、财政等主管部门签订多方协议，项目收入全部进入借款人在我行开立的唯一还款专户，在还清我行全部贷款本息前不得他用。若设定土地提前出让，必须提前归还我行贷款。

5、风险底线

⑴城镇化项目主体涉及政府平台和房地产企业的，必须符合相关政策及监管规定。

⑵禁止介入所在城市或地区地方政府存在过度负债或当地融资平台公司贷款存在过度融资、贷款违约等问题的项目。除项目所在地已列入我行筹建计划外，禁止介入项目所在地无我行分支机构的城镇化项目。

⑶项目资本金（非债务性资金）比例原则上不低于30%，至少同比例先于我行贷款到位并用于项目建设。

⑷合理制定分期还款计划，严禁整借整还。

（四）积极支持大型战略客户

我行着力于发挥金融控股集团综合服务优势，全方位深化与大型战略客户的业务合作，为客户提供全方位金融服务，提高综合收益；适当控制部分综合收益持续偏低、业务潜力较小战略客户的授信业务。

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在客户选择方面，一是统筹安排和管理集团客户综合授信额度，规范营销秩序，提高客户授信额度使用率和综合收益；二是积极支持对我行利润贡献度较高的战略客户，重点支持战略客户集团本部及主业突出、经营优势明显的子公司授信需求；三是积极开展与集团财务公司的合作；四是适度控制综合回报持续偏低的战略客户。

在产品政策方面，一是积极支持围绕战略客户产业链上下游开展的供应链融资业务；二是鼓励为客户提供全方位金融服务，择优支持以战略客户为投资主体的项目贷款、并购贷款；三是大力开展资本占用较低的产品，降低风险资产占用；四是与集团客户财务公司积极开展票据管理、产业金融、贸易融资等业务，提升综合收益。

（五）积极开展保理业务

在符合国家产业政策和我行信贷行业政策的前提下，积极支持围绕医疗卫生、高端制造、交通运输、能源矿产、通讯信息等行业的核心企业开展其上下游企业的国内保理业务。

国内保理业务方面：

积极支持与银行系金融租赁公司开展有追索权的应收租金保理业务，积极支持围绕我行战略客户为核心企业开展保理业务。在风险可控的前提下，支持保理业务的产品创新。

择优支持我行已批复授信的城镇化项目项下、工程承包商已确认营业收入的工程应收账款提供保理融资。

审慎支持与在业内处于相对领先地位的商业租赁公司开展有追索权的应收租金保理业务。

严格控制与大型设备制造企业投资运营的租赁公司开展的、以其股东担保或回购承诺作为增信措施的应收租金保理业务。

国际保理业务方面：

一是对由中国出口信用保险公司承保的“走出去”（工程类、大型设备类）企业的出口保理业务；二是我行与BBVA、中信银行国际、振华国际财务有限公司等开展国际双保理业务，推动境内外业务协同。

管理要求：

1、保理业务纳入我行统一授信体系对公一般风险业务管理。 2、按照“权属确定，转让明责”的原则，严格审核并确认应收账款和债权的真实性，确保应收账款权属确定，相关交易合同和商业发票等凭证完整，权责明晰无争议。

3、严格控制隐蔽型、无追索权的国内保理业务，买卖双方仅限我行重点目标客户或已有授信的优质客户，视同对买卖双方的信用贷

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款管理，同时占用买卖双方在我行的综合授信额度。

4、保理业务除按照一般对公授信业务进行授信管理外，还须定期与买方或卖方对账，跟踪双方履约情况，防止操作风险。对于资信下降或有不良付款记录的，应立即减少或停止使用额度。

风险底线： 1、授信客户应符合我行相关行业及客户的准入标准和风险底线。严禁通过保理业务支持不符合政策及监管规定的客户及业务。

2、禁止开展不合法基础交易合同、代理销售合同、未来应收账款、权属不清的应收账款、因票据或其他有价证券而产生的付款请求权等保理融资业务。

3、禁止通过保理业务向政府融资平台、房地产（以及关联性较强的建筑施工类企业）等实施信贷规模控制的行业提供间接融资。

4、保理业务买卖双方原则上有稳定的上下游购销关系，无任何未决争议与债权债务纠纷。

5、国内保理业务项下的买卖双方原则上不得存在关联关系。对买卖双方存在关联关系的应收账款，应切实防止买卖双方通过虚构商品交易，套取银行资金。对于买卖双方为关联企业的保理业务应视同为对关联企业所属集团的直接授信。

二、巩固领域，保持传统优势

继续维持我行在制造业、交通运输、能源电力等传统行业的业务占比，巩固供应链金融、国际业务、投资银行等业务的领先优势地位，密切关注宏观形势、国家政策和行业市场变化，对政府平台和房地产实行限额和差异化管理。优先支持与我行可提供的授信规模匹配、符合我行对公客户发展定位的中型客户，提供全面的金融服务，争取主办行地位。

（一）重点制造业

1、汽车制造 （1）客户政策

对整车制造行业目标客户，不要过于追求产能和产量规模，积极支持在细分车型市场内有优势和领先地位的企业；择优支持研发能力强、市场占比稳定提升、成长性良好的企业；审慎支持车型比较单一、产能扩张速度过快、负债偏高的汽车制造企业。

在与汽车制造企业合作的过程中，围绕核心厂商进一步向上游零

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部件供应商和下游经销商延伸，开展以保理、订单融资等为主、可监控物流和现金流的授信业务。

（2）风险底线

禁止介入有以下情况之一的汽车制造企业：技术落后、缺乏有市场竞争力的车型；最近三年市场份额连续下滑；产能利用率低于60%；最近三年持续亏损；需要依赖政府政策扶持。

2、通用设备制造 （1）客户政策

积极支持符合《高端装备制造业“十二五”发展规划》，具有竞争优势的“专、精、特、新”专业化高端通用设备制造企业；择优支持有自主技术、订单稳定、与下游合作关系稳固的优质制造企业。

对于大型优质装备制造业客户中小型上游零部件供应商，在取得核心企业配合的前提下，积极开展供应链金融业务。

（2）产品政策

通用设备制造行业受宏观形势影响程度高，授信期限上应以短期授信为主。对于大型优质企业客户的授信，应优先支持流动资金贷款、贸易融资、承兑类业务，审慎开展固定资产贷款和并购贷款业务。对于中小型企业客户授信，应以流动资金贷款、贸易融资、承兑类业务为主，原则上不开展重大固定资产贷款、并购贷款等高风险业务。

（3）风险底线

原则上不介入下游客户集中于“两高一剩”行业的企业；原则上不给中小型通用设备制造企业重大固定资产贷款和并购贷款；禁止介入无核心技术、关键设备依赖进口，工艺水平落后及低水平重复建设的企业；禁止介入所在细分领域过度竞争的从事低端加工的企业；禁止介入以产业化转移为名，实有逃废银行债务可能性的企业；禁止介入股东存在多元化投资、主业不突出的企业；

3、纺织行业

审慎支持纺织、服装行业授信业务，严格审批新增授信，加大存量资产结构调整。

（1）客户政策

择优支持产业升级技术装备水平高、自主创新能力强、产品市场竞争力强、品牌优势明显、财务状况良好的企业，重点选择中国纺织工业协会组织评选的中国纺织服装企业竞争力500强内企业、中国纺织服装各行业竞争力20强企业以及中国纺织服装行业出口100强企业。择优支持传统纺织产业棉、毛、麻、丝天然纤维资源利用水平高，纺织技术与装备机械水平高，采用复合纺、赛络纺、嵌入纺等新型毛纺技术；新能源、医疗卫生、环境保护、建筑交通、航空航天等应用领域的高性能产业用纺织品；纺织产业集群公共服务体系完善，集群

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内部拥有一定数量的主导产品突出和自主品牌知名的龙头骨干企业。

审慎支持在资源、技术装备、研发与创新、环保、盈利、资产回报率、国际化发展等相关领域较为优秀企业；本区域产业集群成熟，产业链配套完善，主导产品突出企业；通过新设、并购、参股等形式实施“走出去”战略，具有较强核心竞争力的国际化企业。

严格控制信用评级B级（含）以下客户授信，对此类客户应以符合行业特点的短期融资、贸易融资类授信品种为主，以优质企业保证、上市公司股权质押、土地厂房设备整体抵押等强担保方式为主，货权、应收账款质押等担保手段为辅。

（2）产品政策

以符合行业特点的短期融资、贸易融资类授信品种为主，除择优支持以外不提供中长期贷款、固定资产贷款和技术改造贷款。

（3）风险底线

禁止介入有以下情况之一的纺织企业：最近两年资产负债率均超过75％；最近两年平均设备开工率低于70%；最近两年亏损；

（二）能源行业 1、电力

（1）客户政策

积极支持供电企业；择优支持大型国有电力集团（五大电力、四小电力及地方电力投资集团等）及其控股的机组装备先进、运营情况良好的核心火电、水电生产企业和项目，优先选择具有上述股东背景的煤电一体化企业及坑口电厂；审慎支持民营、外资电力以及中小型新能源企业；审慎支持核电、风电、太阳能光伏发电项目。

（2）产品政策

电力行业授信以流动资金贷款、中间业务、供应链融资等短期产品为主，择优给予固定资产贷款。

（3）风险底线

禁止介入列入《产业结构调整指导目录（2011年）》（修正版）限制类和淘汰类项目；禁止介入单机30万千瓦以下常规燃煤小火电项目；禁止介入弃风严重的风电项目；禁止介入技术水平差、运营情况不良的地方独立小水电公司。

2、煤炭

（1）客户政策

择优支持优质大、中型国有煤炭生产企业；在落实有效风险缓释

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措施（尽量争取足值的抵质押物）的前提下，审慎支持有成本优势的大型民营煤炭生产企业；从严控制煤炭贸易企业授信。

准入的煤炭生产企业须具备《采矿许可证》、《安全生产许可证》、《矿长资格证》、《矿长安全资格证》、和《企业法人营业执照》。

（2）产品政策 审慎开展大、中型国有煤炭生产企业主导的符合国家产业政策要求的矿井改造项目贷款，严格控制单纯扩大煤炭产能的项目贷款。审慎开展大、中型国有煤炭生产企业横向资源整合的并购贷款以及煤-电一体化纵向并购贷款业务。

（3）风险底线

原则上不介入中小民营煤炭生产企业；禁止介入主要股东或实际控制人大量涉及房地产、小额贷款公司、担保公司、典当行等高风险领域的民营煤炭生产和贸易企业；禁止介入主要股东或实际控制人过度扩张、跨行业多元化经营、投资体量大、资金链紧张、负债规模大且与收入规模不匹配的民营煤炭生产和贸易企业；禁止介入“高位接盘”或股权存在纠纷的煤炭生产企业；禁止介入无稳定上下游客户关系的煤炭贸易企业；禁止介入列入《产业结构调整指导目录（2011年）》（修正版）限制类和淘汰类、违规使用木支护的煤矿名单、决定关闭或提请关闭的煤矿名单、停产整顿煤矿名单、被吊销安全资格证的煤矿企业、环保不达标的生产企业等名单之一的企业或项目。

（三）交通行业 1、铁路

（1）客户政策

铁路行业客户或项目一般融资量都比较大，我行可提供的授信往往在其总融资量中占比较小，很难单独满足其全部融资需求，很少具备争取主办行的条件，所以对铁路行业的授信重点应是尽量提高定价和综合收益水平。

择优支持铁路总公司及下属路局（公司）主导投资的纳入国家铁路网规划的重点项目、四纵四横客运专线主干线项目、山西、陕西、内蒙、新疆煤炭外运通道建设项目、综合运输大通道内既有干线的复线建设及电气化改造项目、铁路总公司整体采购计划内的项目。

审慎支持城际铁路项目、地方铁路项目；铁路总公司未参与的地方支线铁路项目；自备铁路建设运营的项目；铁路系统三产及多种经营企业。

对于代表地方政府出资参（控）股铁路项目、主要负责铁路项目

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的土地拆迁整理等工作的地方政府性铁路建设投资公司，应按政府融资平台企业的标准准入。被纳入政府融资平台名单的，还须符合相关监管政策。

（2）风险底线

禁止介入铁道部系统内不属于铁路运输上下游产业链的多元化公司、三产公司、附属公司；禁止介入经济不发达地区的城际铁路项目；禁止介入断头路项目；禁止介入客、货运量严重不足的项目；禁止介入未列入国家铁路网布局规划的项目。

2、公路

（1）客户政策

对公路行业的授信应在尽量提高收益水平的前提下，积极支持国有投资背景、具有资源或交通枢纽优势、车流量可观、经营现金流好、定价和综合收益较好的国家高速公路规划网、省级主干线高速公路、省会和计划单列市的机场高速公路项目以及项目法人和省（自治区、直辖市）交通厅；择优支持国有投资背景、有客运和货运优势、经济测算可行且具备还款能力的省内主干线一级收费公路项目以及项目法人；审慎支持国有投资背景的绕城高速公路项目及项目法人；严格控制对非收费公路、非地方政府或交通管理部门主导投资的公路项目及项目法人授信。

对被列入政府融资平台名单的企业（含交通厅）的授信，须符合相关监管规定。对于投资金额较大和我行不能单独承贷的交通项目，鼓励组成银团贷款。

（2）风险底线

禁止介入有以下情况之一的项目和项目法人：投资方出资能力不足；投资方行业经验不足；路权取得不规范；自有资金不足；不符合国家产业政策、违规审批或审批手续不完整。

（四）供应链金融业务

供应链金融是我行的传统优势业务。2014年应在对供应链金融业务产品管理体系、风险监控体系、营销体系和信息系统体系进一步完善的基础上，积极稳健地推动供应链金融业务发展，重点支持核心企业参与并能够发挥供应链管理能力的业务模式，重点选择主业突出、与核心企业贸易关系稳定、履约记录良好、销售和回款稳定、抗风险能力强的客户合作，确保在贸易背景真实的前提下开展供应链金融业务，并采取有效措施应对市场、法律和操作风险，继续保持我行供应链金融业务的市场领先地位。

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1、汽车金融业务 （1）三方模式

积极支持我行市场占有率高、经销网络稳定及与我行开展业务时间较长的成熟品牌。适度开展建店融资、零配件采购融资、二手车融资、集团（出租车、政府）集中采购融资等多样化的融资产品，并尝试开展经销商分级管理授信模式及实施差异化授信政策，进一步提升我行汽车金融业务的市场竞争力与客户获取能力。

择优支持大型汽车集团或在细分车型市场内具备领先地位的自主品牌，对于其中核心厂商配合度较高、提供良好的担保条件（如见证回购或见车见证回购）、信息透明度高（如实现银企SCF信息系统对接等）的品牌，可在经销商准入、额度核定、保证金比例、二级网点存放车辆比例等方面给予适度倾斜。

严格控制与在细分车型市场上缺乏竞争优势的汽车厂商合作开展汽车金融业务。

（2）两方模式

择优支持与管理规范、市场占有率较高、销量较好的中高端品牌或者国内排名靠前的大型经销商集团开展两方模式业务合作。库存车融资应以银行融资所购车辆质押，采取第三方监管机构驻店监管。建店贷款或零配件融资应能够提供足值的土地或房产抵押。

（3）上游供应商

积极尝试以核心厂商为依托的上游供应商融资新模式。通过与核心厂商实现系统对接方式进行贷前订单/应收账款信息确认，并有效实现贷后信息监控和管理，使得引入核心企业信用捆绑的同时能够规避资金挪用风险。

（4）经销商授信风险底线

禁止介入有以下情况之一的经销商或集团：最近两年销量连续下降（因当地实施限号政策导致的销量下降因素除外）；库存明显高于同业普遍水平；主要股东或实际控制人无行业经验；主要股东或实际控制人过度扩张或跨行业多元化经营导致资金链紧张、负债规模大。

2、其他供应链金融业务

坚持三方网络授信优先原则。通过绑定核心厂商信用的“三方模式”同时追加抵质押物等方式降低授信风险，坚持回款封闭监控、加强出入库管理和巡库、盘库等贷后过程管理。

优先开展优质核心企业上游供应商应收账款融资类业务。以核心生产企业付款能力为基础，采取资金流封闭运作的方式，通过电子供应链金融业务系统与核心企业进行对接等方式进行贷后信息监控和管理，在引入核心企业信用捆绑的同时有效规避资金挪用风险。

在严控风险的前提下，积极推进供应链金融业务创新，稳健开展

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纵向延伸供应链金融业务、跨条线产品深度融合、跨行业合作、电子商务在线融资等新产品和新模式。

防止扩大和滥用供应链融资产品。对应收账款来自于销售市场严重萎缩、付款周期拖长的，应审慎使用应收账款类融资产品。禁止通过供应链融资产品向政府融资平台、房地产（以及关联性较强的建筑施工类企业）等实施信贷规模控制的行业提供间接融资，已经存在授信余额的应逐步压缩退出。

严格借款企业准入审核。对借款企业的准入应重点关注与核心企业的交易背景是否长期稳定、真实有效，企业经营是否主业突出、不存在其他高风险投资，严格审查经营主体实际控制人多元化经营及过度融资情况，特别关注企业实际控制人主业外过度多元化经营及过度融资引发的资金挪用风险。对于续批业务应比照首次准入要求对借款企业开展审核，不得减低准入门槛，在前期业务开展过程中通过贷后管理发现企业在经营过程中出现异常情况包括但不限于资金回流情况不稳定、存货库存情况异常、企业不配合银行对账等问题，应在续批业务审核中严格把握授信风险。

审慎核定单一授信主体供应链融资总额，防止过度授信。以真实贸易为核心，根据经销商贸易及资金流转周期，合理确定授信额度。对应收账款融资、预付账款融资、存货质押融资等三类产品在同一授信主体上使用时，应综合考虑企业授信总额，防范企业三重叠加使用额度，导致过度融资。

严格规范动产质押授信业务，强化授信后管理。进一步明确授信各方责任，对核心厂商不配合发货通知、对账，物流监管企业监管不尽职、私自放货等，以及授信主体套取资金体外循环的，应及时责令整改，直至停止合作关系。

货权及资金流的有效控制是控制经销商授信风险的核心，必须规范操作流程，加强物权、货权的控制和有效监管，同时，通过企业账户资金流水的监控，确保销售资金及时回笼，防范资金体外循环及挪用风险。在开展现货质押及先票后货存货质押业务时，鼓励在工商管理局办理浮动抵押登记备案手续，以维护我行抵押权利优先性并防范法律风险。

物流监管单位准入坚持监管资格与监管能力双准入管理。鼓励引入在特定行业具备独特优势的专业性仓储监管单位，配合我行及核心厂家开展三方供应链融资业务。

按我行相关管理办法定期开展存货质押授信业务的贷后检查和管理工作，及时准确掌握质押在我行的存货商品的真实性、足值性，并对质押存货在同类市场的变现能力做出客观评估和预判。

审慎开展不具备核心企业参与的纯现货质押融资业务。有存货质

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押的授信业务也应首先确认第一还款来源充足，质押货物必须具备物理性质稳定、价值稳定、定性和定量方法明确、易于保管、变现能力强等特征。审慎选择监管方和监管模式,大宗商品作质押物的，原则上不得接受输出监管模式，除非仓储公司承诺完全接受物流监管方派驻人员对质押货物的监管，且物流监管方的派驻人员有能力进行尽职监管。现阶段，对于以钢材作为质押货物的新增授信（包括续贷），不得接受输出监管模式，无法整改的存量授信业务应择机压退。

分级管理、差别对待。对分行实行分级管理，对于尚未建立供应链金融业务集中管理平台或已成立集中管理平台但经总行分级管理评级为D级的分行原则上不能办理货押类供应链金融授信业务。对于未按总行供应链金融业务相关管理制度、要求进行贷后操作及管理、风险预警以及系统处理的分行，经各级机构、部门检查发现问题的也将视情况取消其部分供应链金融授信业务办理资格。

（五）投资银行业务

2014年重点开展债券承销、股权融资、结构化融资等投资银行业务，进一步巩固投资银行业务的领先地位。

1、债券承销

我行对债券承销业务风险控制实施分类管理。对于中高信用评级（外部主体评级AA及以上）国企，以控制市场风险为主，兼顾信用风险；对于低信用评级（外部主体评级AA-及以下）国企及民营企业，兼顾信用风险与市场风险，综合考虑融资渠道和多维度风险管理标准，实施总体授信额度控制。

积极支持符合我行信贷政策导向行业、大型战略客户和优质中型客户的包括定向工具和超短期融资券在内的债券承销业务。

择优支持证券公司短期融资券，商业地产企业债务融资工具，永续债（长期限含权债）、并购债、资产支持票据等结构化创新产品的承销业务。

严格控制行业竞争高度激烈、产能严重过剩、行业风险高度集中（如风电、光伏、造船、电解铝等）或区域经济风险较高的债券承销业务。

对于政府融资平台类企业，针对交易商协会放开地级市和银监会监管名单内平台企业发行债务融资工具，择优支持符合“六真”原则平台企业。积极支持符合以下条件的平台企业：①省会和计划单列市级以上平台；②有发债记录、外部主体评级在AA级（含）以上的平台；③现金流充足尤其是水电气等特许经营行业的平台；④是我行授信客户、履约正常、能够通过发行债券偿还我行平台贷款、发行人及

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融资项目均为现金流全覆盖的支持类平台或维持类平台；⑤符合监管政策可提供足值的经营性用地抵押的土地储备机构等平台。

2、股权融资

加强与私募股权投资基金、信托公司、证券公司等机构合作开展企业资本运作、股权投融资顾问服务。

并购贷款：积极支持符合国家政策和我行信贷政策行业导向的企业的并购整合融资安排，积极支持央企、大型国企、优质上市企业等我行战略客户提供担保、股权回购、股票质押等增信措施的资本金、资本运作和并购融资安排。

择优支持符合国家化解过剩产能政策、行业排名前20名企业的兼并重组行为，定向开展重组企业的并购贷款。择优支持金额较大、期限较长（5年以上）的并购贷款项目和跨境并购贷款项目。

选择权贷款：积极支持高成长型企业的选择权贷款项目，优先选择：已获得国内外著名产投基金或政府引导型股权投资基金投资的企业；国家科技部认定的高新技术企业；已列入国家自主创新示范区改制上市重点培育计划的企业；盈利持续增长且最近两年净利润不低于1000万元的企业;已在新三板挂牌，并已通过协议转让、集合竞价或证券公司做市方式等实现股份转让交易的企业。

投贷联动业务：积极支持投贷联动业务，对符合我行投贷联动业务准入标准的私募股权投资机构已投资的企业或进入证监会首次公开发行股票审核工作流程的企业，按我行投贷联动业务相关管理办法开展合作。

3、银团贷款

充分发挥银团分散风险的作用，积极支持以我行为牵头行或代理行的银团贷款业务，适当参与其他银行牵头的银团，对于我行牵头的银团贷款，原则上我行承贷额度不低于30%。积极支持采用银团贷款臵换我行或他行的存量双边贷款。单一客户或项目融资总额超过人民币10亿元的，原则上应以银团贷款方式提供融资。 4、出口信贷

择优支持确保真实贸易背景的中国出口信用保险公司提供政策性保险项下的出口信贷项目。在产品方面以出口买方信贷、出口延付债权融资、跨境租赁和海外项目融资为营销重点，兼顾人民币买方信贷、资源类跨境融资等创新产品的尝试与推广。在融资形式方面，积极推动俱乐部贷款和银团贷款等融资模式，分散项目和市场风险。

我行出口信贷业务支持行业应紧跟国家“十二五”期间的出口政策，包括电力、能源、电信、轨道交通、航空航天、装备制造等行业。重点目标客户具体可参照中国出口信用保险公司重点客户名单和50家入围全球最大225家国际承包商的中国企业名单。业务国别选择应

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以中国出口信用保险公司《中长期业务重点支持国别指引》中所列的重点支持国别为主。 5、结构化融资

结构化融资业务以公司客户信用风险控制为前提，积极支持医疗卫生、教育服务、现代旅游、现代物流等竞争优势明显的大中型现代服务业企业；积极支持自身现金流充裕的水、电、气、高速公路等大型基建项目；围绕支持城镇化建设，择优支持城镇化、保障房建设、工业园区建设等项目；择优支持排名靠前的全国知名开发商和当地房地产龙头企业的房地产开发项目以及具有成功的商业运营经验的房地产开发商自持的经营性物业项目。

（六）国际业务

1、贸易融资

全行国际业务要继续保持中小股份制银行领先地位，进一步缩小与国有商业银行的差距。加大贸易融资对国际结算的带动作用，年增速应适当高于收付汇量增速；结构上，应适度提高轻资本消耗的表外贸易融资比重；方向上，应与国际收支平衡的宏观导向相适应，积极支持有真实交易背景并能有效带动结算增长的贸易融资业务。

（1）客户政策

重点支持外向型现代服务企业及优质大中型国际业务客户的贸易融资授信，增加收益高风险可控的中型客户融资规模，提高贸易融资产品渗透度，提升我行国际业务客户综合收益贡献度。

积极支持综合抗风险能力强的大中型企业，特别是全国进出口500强企业；现代服务业领域的贸易融资业务，特别是国际货物运输、跨境展览等外向型现代服务业；具备区域领先优势的重点客户和产业转移核心客户；提升我行对行业领军“走出去”企业的境内外联动服务能力，为上述客户提供跨境融资担保等实需业务。

择优支持为核心企业配套的上下游中小企业的贸易融资需求，通过对贸易物流、资金流的监控，落实风险防范措施；与货物贸易配套的优质服务贸易客户融资需求；由中国出口信用保险公司承保的“走出去”（工程类、大型设备类）企业的海外工程项目。

审慎支持有真实贸易背景的转口贸易项下及产能过剩领域优质客户的贸易融资授信业务。

（2）产品政策

合理扩大贸易融资额度在客户授信中的比重，提升贸易融资产品对企业的渗透程度。

积极支持：基于真实交易背景的国际服务贸易融资和保函等表外

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贸易融资；各类低风险或较低风险贸易融资业务；可有效控制货权或应收账款权益明晰的进出口贸易融资；远期结售汇等简单代客外汇交易业务及外币利率掉期等简单代客衍生产品业务；跨境人民币产品创新，特别是加大对境外同业联动产品授信额度的支持力度，解决资源瓶颈，提升我行的客户服务能力；人民币NRA（Non-Resident Account）账户质押的贸易融资业务，扩充授信渠道和方法，拓展产品应用；代理同业国际业务授信。

择优支持人民币对外汇期权及期权组合等代客期权业务；择优支持确保有真实贸易背景的中信保政策性保险项下融资，审慎办理信用不足的出口型小企业中信保保险项下短期贸易融资业务；择优支持有真实贸易背景的国内信用证业务，认真审核发票等附带单据，跟踪信用证项下贸易上下游关系，确保真实交易关系，融资期限与货物周转时间匹配，严禁利用关联交易、滚动套贷等手段套取授信。

积极探索服务贸易产品创新、表外产品创新、外汇资金产品创新。探索服务贸易项下新的风险缓释来源，试点推进非居民的全球授信。

（3）风险底线

禁止介入以下客户和业务：贸易背景可疑、单纯以投机套利为目的的业务;非真实贸易背景的转口贸易项下融资业务；产能过剩领域非优质客户的贸易融资业务；大量从事衍生品投机或在衍生品交易业务中遭受重大损失客户；贸易背景存疑的关联交易型客户的非正常融资授信。

2、两头在外企业

“两头在外”企业授信，继续坚持“总量控制、统一授信”原则，合理控制授信规模。继续坚持统一授信原则，避免多头授信。

（1）客户政策

择优支持受欧洲主权债务危机影响较小，且主要产能在中国大陆的行业龙头企业。

严格控制经营情况一般，行业前景不明朗的中小型“两头在外”企业。

要求母公司所在国家或地区宏观经济平稳，受欧洲主权债务危机影响较小；母公司实力较强，在大陆有大额投资，利润水平和撤资成本较高，且产能主要来自大陆。

（2）产品政策

授信产品以贸易融资为主，并根据企业采购、销售的周期及结算方式，合理确定融资期限与授信品种。

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（七）政府融资平台

总体政策：严格执行政府融资平台表内外全口径总量限额管理政策，坚持“总量控制、分类管理、区别对待、逐步化解”原则，优化结构、突出重点、回避高风险政府融资平台业务。平台贷款原则上应提供房地产抵押、收费权质押等合法有效担保。

在客户政策上：择优支持省市级以上及经济发达、债务规模适中的百强县平台。严格控制区、县级平台。压缩退出政府行政层级低、负债多、资产质量差、偿债能力不强、现金流不足、地区债务总量过大的政府平台贷款，重点压缩退出三类政府融资平台客户：地方财政实力弱、无法得到地方财力有效支持的平台客户，授信资金对应的项目不明确、资金用途无法监控的平台客户和自身无充足的经营性现金流的平台客户。

在项目政策上：积极支持自身现金流充裕的水、电、气等公用事业项目。择优支持国家重点在建续建项目的合理融资需求以及政府负债率较低、财政收入稳定、现金流充足、有足值商业性资产抵押并能带来机构存款的融资平台项目。压缩退出既无足值的商业性资产抵押又无稳定现金流的政府融资平台贷款。主动回避高风险政府融资平台业务。

土地储备贷款政策：择优支持我行有机构地区、特别是为城镇化配套的土地储备贷款。要求土地储备机构负债规模适度、收储规模适中、土地流转正常、土地价格稳定、抵押手续完备、符合土地储备管理规定。压缩退出房地产开发供应明显超出当地市场需求或存在土地过度收储现象的地区的土地储备贷款。关注土地制度改革对土地储备贷款及其他平台贷款的影响。

风险底线：客户及项目要求符合监管规定、相关政策以及我行政府融资平台准入标准。原则上不介入县级以下政府融资平台（百强县除外），存量授信在采取必要保全措施的基础上逐步收回。

（八）房地产行业

总体政策：房地产行业风险明显加大，应高度重视行业系统性风险和开发商资金链断裂风险，要按照“控制总量、区别对待、提高准入、强化管理”的原则，更加审慎地开展房地产信贷业务。严格实施房地产业务表内外全口径总量控制；关注房地产市场分化风险，信贷投放向成交活跃的大中城市倾斜；重点支持实需普通住宅，严格控制

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商业地产项目；提高项目和客户准入标准；严格抵押和封闭管理，强化存量贷款风险监控和管理。

1、贷款投向

（1）区域：重点支持一线城市以及成交活跃、公共服务水平高、人口持续净流入的经济发达地区中心城市。不介入房地产开发供应明显超出当地市场需求的城市。

（2）住宅类房地产：开发商及其控股股东必须有较强开发能力，资金链状况良好、现金流稳定，已树立良好品牌形象、以往业绩良好的优质开发商，不支持开发经验不足、资金实力较弱、负债水平偏高、资金紧张的房地产企业。

重点支持实需普通住宅：择优支持具有地段优势、配套成熟、成本和定价合理、受限购政策影响小、适销对路的普通商品住宅项目。原则上售价与可售面积平均成本至少有30%的跌价空间；国有背景、资质良好、运作模式规范、销售有保障、项目自身具有充足还款现金流、产权明晰、可抵押和封闭管理的保障性住房项目。不支持受限购政策影响大的项目，不支持位于远郊、生活配套设施不完善地段的项目，不支持土地成本过高的项目，不支持定价虚高的项目。

（3）经营性物业抵押贷款：择优支持经济发达地区中心城市具备长期稳定经营能力的经营性物业抵押贷款项目，要求项目地理位臵优越、产权清晰、原则上已经正常经营2年以上、物业出租率高、租金收入稳定；股东商业运营经验丰富、资金实力雄厚；整栋或整层独立的商业物业，抵押率原则上不超过60%。

贷款用途必须合规，坚持抵押和租金收入封闭管理。办理抵押物租金收入帐户质押，我行能够看管全部租金收入。要以已经实现的租金收入为基础，合理预计未来收入，不得过于依赖租金上涨预期。租金收入扣除必要的支出后，仍具备还本付息能力、且优先用于偿付当期贷款本息。

审慎支持购物中心、大卖场等以商业零售为主的经营性物业抵押贷款，择优支持商业龙头企业运营、具备充足的区域消费辐射力、运营状况良好的项目。审慎介入经营业态为家居卖场的经营性物业抵押贷款。

（4）商业地产开发项目：严格控制商业地产开发项目。项目仅限于经济发达地区中心城市，要求开发商商业地产开发运营经验丰富、资金实力雄厚；项目位于成熟商圈、订单式运营、项目可持续能力强或是与住宅项目配套并能落实抵押、住房销路有保证的优质商业地产项目。

2、客户准入标准

（1）授信主体或其控股股东必须有较强开发能力，重点支持全

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国房企销售排名50强企业（参照易居中国公布的年度排名）在分行所在地的控股公司或子公司。

审慎支持一级分行所在城市年度销售排名前15名和地级市、百强县（县级市）当地年度销售排名前5名的开发商或其控股股东，准入的开发商或其控股股东须具有二级及以上开发资质，且已累计开发完成的住宅面积不少于50万平方米。

（2）具有较强的持续发展能力，以往业绩较好，已树立良好品牌形象。

（3）授信主体或其控股股东资金链状况良好、现金流稳定，原则上整体资产负债率不高于75%。

（4）不属于国土管理部门查处的有闲臵土地、有炒地倒卖行为的房地产企业，或建设部门查处的捂盘惜售、囤积房源、哄抬房价的房地产企业。

（5）无挪用银行贷款缴纳土地出让金行为。 （6）无不良信用记录。 3、项目底线

（1）保障性住房项目资本金（所有者权益）比例最低20%，普通住宅项目资本金（所有者权益）原则上不低于30%，其他房地产开发项目资本金比例原则上不低于35%。

（2）银行借款等债务性资金，以信托计划、理财产品募集的资金，附股权回购安排的股权性资金等，均不得认定为项目资本金。

（3）普通商品住宅开发贷款期限原则上不超过3年，最长不超过5年。

（4）禁止介入土地成本过高的“楼王”、“地王”项目。禁止介入列入国家《禁止用地项目目录》（2012版）的项目。原则上禁止介入中小房地产公司和开发商缺乏商业地产开发运营经验的商业地产项目。

4、管理要求

严格执行抵押和封闭管理，贷款项目原则上要求授信项目全部土地使用权及在建工程抵押，对民营房地产企业，原则上要求追加实际控制人个人连带责任担保。资本金和相关自筹资金必须先到位，且贷款期间不得抽走和挪用。对建设资金和销售回款实施监管，按当地相关部门的要求释放抵押，确保贷款安全使用，项目顺利建成和按期偿还贷款。原则上抵押率控制在50%以内。

授信项目销售回款全部归集到我行（银团按比例归集），严格监督滚动开发资金投入和缴纳必要的税费，剩余销售回款全部用于偿还贷款，实现真正意义上的资金全封闭管理。

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房地产行业整体风险加大，要高度重视存量房地产贷款风险，强化贷后管理。确保抵押的完整性和合规性、确保工程不烂尾、确保销售回笼款的封闭不流失，切实控制风险。对于销售缓慢、还款有难度的项目，要提前做好风险预警应对措施，确保信贷资产安全。

三、压缩领域，控制不良风险

在外部需求持续萎缩、国内经济增速持续回落的双重影响下，我国出现产能过剩的行业范围不断扩大，除了钢铁、水泥、平板玻璃、煤化工、光伏、造船等行业，氮肥、电石、氯碱、甲醇、塑料等化工产品，铜冶炼、铅锌冶炼等有色行业以及一些机械制造行业也是生产形势低迷、产能过剩问题凸显，多晶硅、风电设备、新材料等新兴产业也出现严重产能过剩，部分行业处在行业性整体亏损状态，高产能、高库存、高成本、低需求、低价格、低效益的问题非常突出，企业效益急剧下降，银行授信风险明显增加，我行应警惕上述产能过剩行业的系统性风险。

（一）钢铁及钢贸

在控制授信总量的前提下，要努力改善业务模式，强化担保条件，加强贷后管理，优化客户结构，降低系统风险。

1、钢铁生产企业

择优支持年产量800万吨以上的普钢生产企业或年产量100万吨以上的特钢生产企业；择优支持生产冷轧薄板、特种钢等附加值高的钢铁企业，审慎支持中厚板、建材为主的钢铁企业；严格控制无钢铁生产能力，单纯的钢压延企业授信。

全面深入排查钢铁企业授信风险的前提下，加快进行钢铁行业授信进行优化调整，坚决退出产能、技术、环保等方面不达标，及时消化处臵风险包袱，防止风险放大，清退出的额度用于支持行业内优质企业。

风险底线：禁止介入不具备产能优势、竞争力不强、产品需求不足、经营状况不佳以及符合我行压退标准的钢铁企业；禁止介入未纳入工信部《符合钢铁行业规范条件钢铁企业名单》内的企业。

2、钢贸企业

紧密围绕核心钢铁厂商开展钢贸企业授信，择优支持符合我行授信政策钢铁生产厂下属销售企业直销业务的授信需求；择优支持直接面向终端需求用户、财务状况良好、持续经营三年以上、供销稳定钢贸企业的授信需求。

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以总行“标准模式”钢铁网络金融业务（基于核心厂商三方网络先票后货存货质押和保兑仓业务）为主，授信品种匹配组合。对钢贸企业新发放授信（含原授信续做）中，“标准模式”和有足值抵（质）押物的“非标准模式”合计占比应不低于80%，其他占比不超过20%。

加强对钢贸行业操作风险的管理，定期对钢贸行业授信模式及相关流程进行梳理，对可能存在的法律瑕疵进行调整和修改，确保我行抵质押权利的实现；加强对钢铁金融业务的操作流程管理。加强对钢铁金融业务自授信合同签署至融资结清全过程所涉及的各项业务的管理力度，严格防范各操作环节可能产生的操作风险。

风险底线：禁止介入民营背景、由家族或关联方控制、以联保或互保模式、通过贸易商之间多次转手方式套取授信资金的钢贸企业；禁止介入多元化经营、资金链紧张、负债与收入规模不匹配的钢贸企业；禁止通过对钢贸企业授信直接或间接支持不符合我行授信标准的钢铁生产企业；禁止因有存货质押或其他担保措施而对第一还款来源不足的钢贸企业授信。

3、存量授信客户调整原则

重点排查企业经营状况变动情况、环保达标情况、产能核准情况、土地权属性质、设备及工艺先进性、新建产能占比、开工率、对外投资情况、地方政府支持力度等情况，综合判断我行授信业务风险状况，尤其是国家重点钢铁产能化解区域（山东、河北、辽宁、江苏、山西、江西等）的分行更要全面、深入排查存量授信企业状况，对客户按照“支持、适度支持、压缩退出和坚决退出”四种类型进行分类排队，坚决压缩退出：（1）已经或可能被列入各省淘汰落后产能企业名单的钢铁企业；（2） 现有产能无国家投资主管部门的核准文件，或未进入各省《整顿方案》认可名单的企业；（3）在我行或其他商业银行、金融机构的授信、信托、理财业务发生逾期和欠息情况；（4）既存在环保和合规等政策性问题，又无规模和成本优势，财务稳健性、产品适销性等方面存在问题，持续经营和还款能力无保障的企业。

对于压退类钢铁企业，除压退直接授信外，还应压退对其上游供应商、下游钢贸商的授信（含直接授信和供应链融资），授信余额只减不增，不得续作；确实不能全额退出的，应增加风险缓释措施，制定分步压缩计划，内紧外松，尽快实现全额退出。

（二）造船行业

1、客户政策

继续严格控制造船行业授信，择优支持技术和建造能力强、新增订单份额居前、综合排名（完工量、手持订单量、新增订单量）处于

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